Bună ziua, dragi cititori ai blogului meu! Astăzi vom continua subiectul investițiilor și vom studia beneficiile investiției în IIS. Principalul lucru care atrage investitorii către IIS este beneficii fiscale , care vă permite să obțineți un venit suplimentar bun. Adevărat, există o serie de detalii în această chestiune cărora investitorii începători nu le acordă atenție la început. Astăzi ne vom da seama unde este mai bine să deschidem un cont individual de investiții, ce criterii să folosim pentru a alege o companie și să luăm în considerare mai multe cel mai bun oferte de pe piata.
Întrebarea despre ce este un cont individual de investiții are multe în comun cu unul obișnuit. cont de brokeraj, are doar avantaje fiscale. Oricine îl poate deschide nu numai un rezident al Federației Ruse.
A evidentia 2 tipuri de IISîn funcție de modul în care investitorul primește beneficiul fiscal:
Într-un cont de tip A, nimeni nu interzice primirea de venituri suplimentare din munca la bursă, dar în acest caz, va trebui să plătiți 13% sub formă de impozit pe venitul suplimentar. Pentru a profita la maximum de beneficiile primului tip de IRA, este recomandabil să investiți în mod regulat. Cât despre ce tip de cont este de preferat?, atunci nu există un răspuns universal. Totul depinde de investitorul specific și de stilul său de lucru. Dacă pe bursă se așteaptă muncă activă, iar venitul așteptat va depăși 100% din suma investită, atunci este logic să folosiți un IIS de tip B.
Întrebare siguranța fondurilor Când investiți, este întotdeauna deosebit de acută. Dacă ești îngrijorat de IIS - dacă depozitul tău este asigurat de stat sau nu, atunci trebuie să te supăr, asigurarea depozitelor nu este furnizat. Acum, Duma de Stat are în vedere opțiuni pentru asigurarea conturilor IIS, dar momentul adoptării legii și sumele care vor fi asigurate sunt la acest moment nu sunt cunoscute.
Din 2015, procedura a fost mult simplificată, astfel încât puteți chiar deschide un IIS de la distanță. Acest lucru a provocat o creștere a numărului conturi deschise acest tip in ultima vreme. Puteți deschide un IIS pe cont propriu prin serviciile guvernamentale. Procesul durează cel mult Cateva minute.
Puteți deschide un IIS:
IIS nu este o ofertă unică pentru Rusia. Această practică este larg răspândită în lume condițiile de muncă diferă, la fel ca și sumele maxime posibile de investiție. De exemplu, în Anglia poți deschide ISA(conturi individuale de economii) și puteți investi până la 15.000 GBP în ele. ÎN STATELE UNITE ALE AMERICII există conturi de pensii similare ( IRA), V Canada – RRSP, adică planuri înregistrate de economii de pensii. Riscurile atunci când investiți sunt mici, aceasta explică popularitatea IIS în rândul populației.
Alegerea poate fi dificilă, mai ales dacă nu ați mai folosit conturi de investiții înainte. Când întrebați unde este mai bine să deschideți un IIS, luați în considerare următorii factori:
Apoi am pregătit un mic recenzie a celor mai buneÎn opinia mea propuneri pentru deschiderea unui IIS. S-au luat în considerare nu numai condițiile de muncă, ci și feedback-ul investitorilor. Acest lucru vă va ajuta economisi timp la auto-studiu conditiile oferite de companii.
Brokerul face posibilă deschiderea unui IIS online. În același timp, investitorul are posibilitatea de a lucra pentru acțiuni, futures și schimb valutar piețe, este posibilă tranzacționarea pe bursele din Sankt Petersburg și Moscova. Fondurile sunt creditate către cont unic, de la care investitorul are acces la mai multe platforme de tranzacționare simultan.
Puteți începe să investiți acum de la 5000 de ruble, totusi, e greu sa contezi pe venituri serioase cu o asemenea suma, de altfel operațiuni de tranzacționare vor fi blocate până când suma fondurilor din cont depășește 30.000 de ruble. Așa că recomand să te concentrezi pe această sumă ca minim. Există un mic calculator online pe site. Introducând sumele de investiție așteptate, puteți obține o recomandare cu privire la ceea ce este mai profitabil - obținerea unei deduceri fiscale sau scutirea profiturilor de impozite.
În prezent, comisionul este același pentru orice cifră de afaceri de până la 1 milion de ruble și este de 0,0354%. Mânca strategii de autofollow, profitabilitatea depinde de gradul de risc.
Mai multe despre comisioane:
Prezent pe piață și Companie de management « Managementul Finam" Aici, pragul inferior pentru investiții în IIS este deja de la 300.000 de ruble.
Fondurile sunt creditate în cont fără comision de la companie, eventual închiderea timpurie a IIS nicio penalizare din partea brokerului. În acest caz, deducerea din venituri din investiții este de 10%.
Oferă deschiderea unui cont individual de investiții și investirea de la 300.000 de ruble. Puteți lucra cu piețele bursiere, derivate și valutare, aveți acces la Bursa din Moscova, dar nu există acces la SPBEXCHANGE. Puteți deschide un IIS, ca în cazul Finam, online. Disponibil creditarea în marjă la 14,5% pentru vânzări și 17,5% pentru lungi.
Comisionul depinde de cifra de afaceriși variază de la 0,0354% pentru cifra de afaceri până la 1 milion de ruble până la 0,0177% pentru cifra de afaceri de la 15 milioane de ruble. Nu poate fi mai puțin de 35,4 ruble per tranzacție. Puteți alege o opțiune tarifară fără această limitare, dar în acest caz va trebui să lucrați cu procente mari. Prima lună valabilă oferta preferentiala, in limita carora comisionul este de 0,0177% indiferent de cifra de afaceri realizata. Există și alte opțiuni - o comparație a tarifelor se poate face pe site-ul brokerului, dar BCS Start este optim pentru IIS.
Dintre propunerile interesante, aș dori să notez posibilitatea investind în bancnote(rubla și valută). Randamentul acestora variază între 12,5% și, respectiv, 14,5% pe an. Puteți investi în Portofoliul OFZ sau în portofoliu de obligațiuni, profitabilitatea în acest caz va fi puțin mai mică.
Pentru a funcționa, utilizați versiunea web a Kwik sau versiunea de terminal pentru dispozitive mobile.
Brokerul face posibilă deschiderea unui IIS online. A oferit 2 tipuri de investiții în IIS:
Nu există un tarif separat pentru IIS, în cadrul tarifului „ universal» comisioanele sunt următoarele:
Una dintre cerințele tarifare " universal» - investiții de la 100.000 de ruble. Există și alte opțiuni tarifare, de exemplu, „ Negociabil„, nu există nicio cerință pentru mărimea depozitului. Dar și comisionul este mai mare, de exemplu, pe piața valutară va trebui să plătești de la 0,075%. Acest broker are o implementare bună, așa că dacă vă gândiți să începeți să lucrați pe cont propriu la bursă, atunci fii atent la el.
Se evidențiază de ceilalți pentru că minim absentă suma necesară pentru investiții în IIS. După deschiderea și completarea unui cont, investitorul primește acces deplin la piețele bursiere, derivate și valutare și poate lucra pe MOEX. SPBEXCHANGE nu este disponibil.
Iese în evidență tarif separat pentru conturile individuale de investiții. Pe scurt despre condițiile de muncă și comisioane:
notez că tarifele sunt date pentru IIS autogestionat. Există un alt tip de tarif numit Portofoliu model(IIS), se adresează celor care urmează să folosească serviciile analiştilor mai degrabă decât să tranzacţioneze singuri. În principiu, dacă ești nou pe piață și nici măcar nu știi, atunci este mai bine să te oprești aici.
Accesul la IIS este asigurat și de societatea de administrare OTKRITIE Management Company LLC, nu îl confundați cu brokerul cu același nume; În plus, nu există nicio modalitate de a deschide un cont online Puteți investi doar sume de la 50.000 de ruble. Comisionul pentru veniturile din investiții este de până la 15%.
Descoperirea oferă mai multe interesante produse terminate:
Spre deosebire de brokerii care aproape concurează cu companiile lor de management, Otkritie cooperează activ cu aceasta. Acest lucru este dovedit de faptul că produsele sunt vândute prin intermediul acestuia.
VTB este inferioară companiilor menționate mai sus într-o serie de indicatori:
Ne vom opri pe comisioane separat - pentru tarif „ Standard profesional»:
Daca selectezi " Standard pentru investitori„, atunci comisionul nu depinde de cifra de afaceri și este fix 0,0413% . Dintre propunerile interesante, pot să menționez doar câteva strategii de autofollow. Lucrul cu ei este organizat printr-un broker și trebuie să aveți cel puțin 300.000 de ruble în cont. Semnalele vor fi emise numai pentru acțiunile companiilor rusești care se tranzacționează MOEX.
Condiții creditarea în marjă – 13% pentru pozițiile scurte și 16,8% pentru pozițiile lungi. În plus, banca percepe un comision de 0,2%, acest comision fiind anulat la sfârșitul sesiune de tranzacționare. În general, dacă intenționați să tranzacționați pe cont propriu, atunci nu este cea mai buna alegere broker pentru IIS. „Deschiderea” arată mult mai bine din acest punct de vedere.
IIS este deschis printr-o companie de management. Această opțiune este interesantă deoarece compania se află pe primul loc la numărul de conturi individuale de investiții deschise (dintre companiile de administrare). Un alt argument în favoarea sa este suma maximă de fonduri de investitori gestionate de companie.
Acum condițiile de lucru cu IIS:
În principiu, la Alfa Capital Management Company totul este simplu și clar. Cel mai important - fiabilitate, din acest punct de vedere, ea poate fi catalogată drept lider. Dacă vă gândiți unde este mai profitabil să deschideți un IIS în ceea ce privește fiabilitatea, atunci cu siguranță mergeți la el merita o privire mai atenta.
Puteți investi pur și simplu fondurile alocate în acest scop și pur și simplu uitați de ele timp de 3 ani. Dar sa profita la maximum de banii tai, este mai bine să lucrați conform strategiei. Va aduce randament financiar maxim.
Voi descrie pe scurt câteva strategii de lucru cu IIS.
Orice strategie ai alege - alege-ți cu grijă brokerul. Micul meu rating IIS va ajuta cu asta.
În această secțiune voi încerca să răspund pe scurt cele mai frecvente întrebări legate de IIS:
Dacă te uiți la asta, din mai multe motive, IIS este mai profitabil decât un simplu depozit bancar. Într-o bancă, banii tăi nu îți vor aduce mai multe venituri decât cele specificate în contract, dar atunci când lucrezi cu un IIS, există șanse reale să primești Mai mult.
Așa că sfatul meu pentru tine este să selectezi un broker (de preferință dintre cei considerați) și să deschizi un IIS. Nu va fi necesar să fie completat imediat, dar atunci când apar bani gratuiti, îi puteți investi și reduce timpul de înghețare. Tine minte - perioada optimă pentru investiție este decembrie, deducerea fiscală va trebui să fie emisă până la data de 30 aprilie a anului următor pentru anul precedent.
Aici îmi propun să încheiem scurta trecere în revistă a individului conturi de investitii. Pune toate întrebările în comentarii și nu uita să te abonezi la actualizările blogului meu. Promit că vor mai fi multe lucruri interesante.
Dacă găsiți o eroare în text, vă rugăm să selectați o bucată de text și să faceți clic Ctrl+Enter. Mulțumesc că ai ajutat blogul meu să se îmbunătățească!
Este posibil să obțineți un venit fără riscuri pe bani gratuiti care depășește semnificativ ratele de depozit și inflația? Sună puțin absurd, nu-i așa? Poate sa. Pentru a face acest lucru, este suficient să deschideți un cont individual de investiții în timp util și să profitați de oportunitățile acestuia. În același timp, nu este absolut necesar să fii un guru al pieței financiare sau să înțelegi terminologia financiară și condițiile pieței. Puteți avea garantat că veți câștiga între 15 și 20% pe an, pur și simplu având un loc de muncă stabil și bani gratuiti. Interesant? Atunci să începem.
Ce este un cont individual de investiții? Acesta este un cont special de cetățean deschis cu un intermediar financiar pentru a depune bani și a-i investi într-o varietate de Bunuri financiare. Au fost introduse avantaje fiscale speciale pentru tranzacțiile în cont.
IIS este cel mai tânăr din Rusia mecanism financiar. A fost introdusă legislativ la începutul anului 2015 (când a fost modificată Legea „Cu privire la Piața Valorilor Mobiliare”) și a câștigat rapid popularitate. La începutul anului 2017, în Rusia au fost deja deschise aproximativ 200 de mii de conturi pentru o sumă totală de peste 24 de miliarde de ruble.
Cum este un IRA diferit de un cont de brokeraj tradițional?
Beneficii fiscale fără precedent, simplitate și o gamă largă de instrumente financiare disponibile (un acord obișnuit de intermediere are limitările sale).
De ce a fost inventat acest instrument financiar?
Pentru a depăși teama instinctivă a publicului larg față de piețele financiare și pentru a-i învăța pe oameni să economisească singuri. Obiective:
Fapt interesant. Nu ar trebui să credem că Rusia „a inventat roata”. Economiile voluntare sunt fundamentul sistemului plăți de pensieîn SUA, Australia, Hong Kong, Japonia, Suedia și o serie de alte țări dezvoltate.
Înainte de a trece la esența beneficiilor, să luăm în considerare restricțiile:
Atenţie. Nu confundați limita de reaprovizionare cu suma acumulată în cont propriu-zis (oricât de mare este din cauza reaprovizionărilor anuale și a veniturilor financiare).
Dacă, pe lângă IRA, aveți un cont tradițional de brokeraj care datorează impozite, acesta poate fi colectat de la IRA. Atenție!
Codul prevede două tipuri alternative de beneficii.
Atenţie. Aveți voie să selectați un tip de beneficiu, care nu poate fi modificat ulterior.
Deducere fiscală (13%) pentru fondurile depuse într-un IIS pentru a contabiliza impozitul pe venitul personal reținut la locul principal de muncă pentru anul.
După cum reiese din definiție, condiție cerută pentru a-l obține - loc de muncă oficial și un salariu alb. Valoarea deducerii se calculează pe baza a două valori:
Exemplu:
Deci, pentru a folosi deducerea în în întregime, salariul tău trebuie să fie de cel puțin 33.333 de ruble. pe lună înainte de impozite.
Atenţie:
Astfel, IIS de tip „A” este potrivit pentru investitorii prudenți sau pasivi care primesc un salariu alb și aleg strategii de investiții conservatoare sau moderate și nu se așteaptă la randamente extreme.
Cum se obține beneficiul de tip „A”?
Până la data de 30 aprilie a anului următor celui precedent, trebuie să depuneți oficiu fiscal documentație:
Este posibil să trimiteți documente de la distanță pe site-ul Serviciului Federal de Taxe și pe portalul serviciilor guvernamentale. Legislația permite 3 luni pentru verificarea documentelor. Odată ce verificarea este finalizată, banii vor fi transferați în contul bancar pe care l-ați specificat la depunerea cererii în termen de o lună. Astfel, întreaga procedură va dura 3–5 luni (inclusiv timpul pentru trimiterea documentelor).
Veniturile financiare din tranzacțiile în cont nu sunt supuse impozitelor atât pe durata de viață a contului, cât și la momentul închiderii acestuia.
Adică, venitul generat poate fi reinvestit integral și retras din afacere. Aceasta este o diferență fundamentală față de un cont tradițional de brokeraj.
Singurul dezavantaj este că la momentul închiderii IIS, impozitul pe venitul personal va fi reținut dacă închideți contul fără a aștepta sfârșitul perioadei de trei ani. Cu alte cuvinte, există o limitare termen minim rambursare.
IIS de tip „B” este aplicabil pentru investitorii activi care nu plătesc impozit pe venitul personal în mod regulat și preferă să acționeze independent pe piețele financiare și să conteze pe venit în exces.
Cum se obține beneficiul de tip „B”?
Un agent fiscal este un intermediar financiar (broker). Pentru a beneficia de beneficiu atunci când închideți un cont, ar trebui să vizitați biroul fiscal și să solicitați un certificat care să ateste că nu v-ați folosit anterior dreptul de a primi un beneficiu și că nu ați încheiat alte acorduri IIS. După aceasta, mergeți la biroul brokerului, dați certificatul și închideți IIS. Nu uitați să furnizați detaliile contului dvs. bancar curent. Apoi intermediarul va face totul el însuși: calculează veniturile din operațiunile IIS și îl transferă integral în contul tău bancar curent. Nu va exista reținere la sursă. Informațiile despre IIS vor fi transferate la biroul fiscal.
Unele caracteristici interesante ale IIS vă deschid la mai multe strategii posibile comportament.
În primul rând, alegerea practică a tipului de beneficiu are loc atunci când veniți la biroul fiscal și scrieți o cerere pentru un beneficiu. La semnarea unui acord cu un intermediar financiar, investitorul poate specifica în prealabil tipul de cont, dar, din punct de vedere legal, această decizie nu este valabilă (vă puteți răzgândi). Însă după depunerea cererii nu mai este posibilă schimbarea tipului de cont (doar închideți cel existent și deschideți unul nou).
În al doilea rând, perioada de valabilitate a acordului nu se socotește din ziua reîncărcării contului, ci din ziua deschiderii acestuia.
Sfat. Când deschideți un cont, depuneți cel puțin cantitatea minima pentru a se asigura împotriva eventualelor modificări ale legislației.
Încheiați un acord IIS de tip „A”, faceți contribuția minimă, așteptați trei ani, depuneți 400 de mii de ruble în decembrie al treilea an, depuneți o cerere de returnare la începutul celui de-al patrulea an, închideți IIS. Venit net: 52 mii de ruble. sau 13% timp de 4 luni. Perioada completă de rambursare: 3–5 luni (timpul biroului fiscal pentru verificarea documentelor).
Încheiați un acord IIS de tip „A”, depuneți 400 de mii de ruble în decembrie și trimiteți o cerere de returnare la începutul anului viitor. În acest caz, veți primi un venit net de 52 de mii de ruble, dar nu veți putea retrage suma investiției din cont timp de trei ani. Banii vor funcționa și poți spera la venituri suplimentare, impozitate conform regulilor generale.
Să ne uităm la un exemplu.
Din 2017 până în 2019, vă completați anual IIS de tip „A” cu 400 de mii de ruble. și depuneți o cerere de deducere.
Investiți fondurile contului în obligațiuni publice de împrumut guvernamentale absolut fără riscuri la 8,5% pe an (venitul din cupon pentru care nu este impozitat).
În 2020, vă închideți contul de investiții și vă retrageți banii.
Calcul atractivitatea investițiilor operațiunile sunt prezentate în tabel.
Investiții |
Deducere fiscala 13% |
Venituri din cupon 8,5% |
|||
---|---|---|---|---|---|
Rata efectivă, % |
Rata anuală efectivă de rentabilitate va fi de 15,3% pentru tranzacțiile complet fără riscuri. O rentabilitate bună constă din doi factori: o rambursare constantă a impozitelor reținute anterior la locul principal de muncă, plus venituri din operațiuni cu valori mobiliare.
Încheiați un acord IIS, depozitați fonduri și monitorizați profitabilitatea timp de trei ani. În caz de profitabilitate mare, alegeți tipul de beneficii „B” în caz de pierderi sau profitabilitate scăzută, alegeți tipul „A”. Potrivit pentru investitorii activi care așteaptă randamente bune.
Fiecare investitor își va alege propriul tip de beneficiu care corespunde comportamentului său pe piață.
Un investitor pasiv va alege tipul A. Cu ajutorul IIS, el poate face modificări în structura portofoliului de active fără a plăti impozite.
Un investitor activ în acțiuni va prefera tipul B. El poate vinde titluri, poate primi venituri și reinvestește, profitând de amnistia fiscală.
Speculatorul financiar se ocupă cu o mare varietate de active cu risc ridicat prin creditarea în marjă a brokerului („ pârghie"). Venitul financiar nu este garantat. Se va acorda preferință tipului „A” (o metodă de creștere a capitalului prin restituirea impozitului pe venitul personal).
Spre deosebire de un cont obișnuit de brokeraj, IIS vă oferă acces la cea mai largă gamă de instrumente financiare.
Cel mai sigur și mai conservator mod de a investi. În medie, vă va aduce de la 6 la 9% pe an. Maturitatea obligațiunilor se corelează bine cu perioada minimă de valabilitate a IIS. Atunci când alegeți obligațiuni, țineți cont de ratele depozitelor bancare. Dacă depășesc semnificativ randamentele obligațiunilor, gândiți-vă la oportunitatea de a investi sau de a vă diversifica portofoliul către instrumente mai profitabile.
O modalitate bună de a vă dilua portofoliul de investiții instrumente cu randament ridicat. Puteți investi în blue chips relativ stabile sau puteți acorda atenție companiilor tinere, în dezvoltare dinamică.
Ideal pentru investitorii începători, precum și persoanele care nu pot dedica suficient timp studiului piețele financiare. Administratorii fondului vă vor alcătui un portofoliu de investiții, al cărui randament va depăși cel puțin randamentul obligațiunilor. Investițiile pe termen mediu în fonduri mutuale de 3–4 ani reprezintă o modalitate rezonabilă de a gestiona banii, chiar și din punctul de vedere al investitorilor profesioniști. Singurul lucru pe care ar trebui să-l faceți este să selectați cu atenție un fond de investiții de încredere.
Metodă de investiție relativ riscantă, întrucât volatilitatea acestui instrument financiar pe termen mediu (3 ani) este slab previzibilă. Mai potrivit pentru investitorii profesioniști pentru speculații valutare pe termen scurt.
Cele mai profitabile, dar și cele mai riscante instrumente speculative ale pieței financiare. Potrivit numai pentru investitorii cu experiență, care este puțin probabil să fie mulțumiți de limita de 400 de mii de ruble. Doar conectarea la roboții comerciali va costa aproximativ 100 de mii de ruble.
Exista Tipuri variate strategii de investiții: conservatoare, moderate, agresive, stoc, structurale etc. Încercați să nu vă limitați la un singur instrument financiar, combinați și colectați un portofoliu de investiții.
IIS poate fi deschis doar printr-un intermediar care are licență de a opera pe platforma de schimb rusească. Cele mai interesante in acest sens:
Deci, unde este cel mai bun loc pentru a deschide un IIS? Există mai multe tipuri de intermediari:
Atunci când alegeți un intermediar, abordați-l în mod responsabil, concentrându-vă pe următoarele criterii de selecție:
Intenționați să deschideți un IIS? Dar te îndoiești puțin. Și crezi că am nevoie de asta? Implicați-vă în acest program de la stat. Trebuie să fie o captură undeva. Sau totul este corect?
Veți afla despre toate avantajele și, cel mai important, dezavantajele conturilor individuale de investiții. Ascunse sau capcane. Și este posibil să le ocoliți? Nuanțe de utilizare. Și veți înțelege beneficiile sau dezavantajele deschiderii unui cont individual de investiții.
Să comparăm profitabilitatea primită cu depozitele în bănci. Pentru a înțelege cu anumite numere dacă există un beneficiu din utilizarea IIS. Și merită să deschizi un cont?
Deci să mergem!
Să începem cu aspectele pozitive, firesc. Vom „linge” IIS-ul cu laturi diferite. Scotând în evidență toate avantajele sale.)))
Cel mai important avantaj al unui IIS, motivul pentru care merită să îl deschidem, este posibilitatea de a obține beneficii fiscale.
Proprietarul IIS are două opțiuni din care să aleagă:
Am discutat ce tip de cont să alegem pe un IIS în.
Dar pe scurt, pentru marea majoritate, în ceea ce privește „rentabilitatea”, tipul A sau un profit de 13% de la stat este potrivit.
Vă puteți gândi la aceasta ca la o rentabilitate suplimentară garantată a investiției dvs.
Ce ne oferă asta?
Ai depus 100 de mii de ruble într-un IIS. Și cu acești bani au cumpărat obligațiuni împrumut federal cu un randament de 8% pe an. Într-un an vei câștiga 8 mii sub forma unui cupon de obligațiuni. Și vei primi încă 13 mii ca deducere fiscală.
În total, numai în primul an, folosind un IIS, ești garantat să primești 21 de mii sau 21% pe an.
Deschiderea unui IIS este o oportunitate excelentă de a cunoaște mai bine piața de valori. În ochii majorității, tranzacționarea la bursă pare a fi domeniul profesioniștilor. ȘI oameni normali nu e nimic de făcut acolo. Sunt necesare un capital semnificativ, cunoștințe și experiență.
De fapt, nimeni nu vă obligă să tranzacționați în mod activ. Efectuează analize și selecție de valori mobiliare. Monitorizați în mod constant condițiile pieței.
Este suficient să cumpărați hârtiile necesare o dată și practic puteți uita de ele. Este ca un depozit la o bancă. După ce ați plasat bani în depozit în Sberbank, nu veți verifica în mod constant, nu veți calcula profitabilitatea și nu veți muta bani de la o bancă la alta? Sigur nu.
La bursa e la fel. Există investiții pe termen lung bazate pe principiul „ ”. De exemplu, obligațiuni care dau venit fix proprietarii ani lungi. Trebuie să le cumpărați o singură dată. Asta e tot. Aceasta încheie participarea dumneavoastră la tranzacționare.
Poți câștiga bani la bursă mai mulți bani, în comparație cu investițiile clasice în depozite.
Nu vom vorbi despre acțiuni. Aceasta este pentru profesioniști. Și pentru începători, investiția în obligațiuni este ideală. În special cele de stat (OFZ) sau municipale.
Când cumpărați obligațiuni pe un IIS, veți primi un venit fix, precunoscut. La momentul scrierii, cel mai de încredere acte guvernamentale a oferit un randament de 8% pe an. De obligațiuni corporative randamentul este cu 1-2% mai mare.
Poți găsi unul ca acesta? dobândă anualăîn bănci la deschiderea unui depozit? De exemplu, Sberbank oferă rate de 4-4,5% pe an. În cele mai de încredere bănci din TOP-30 puteți găsi încă 6-7% pe an. Și chiar puțin mai sus. Dar condițiile pentru deschiderea majorității depozitelor sunt foarte stricte - de obicei, pentru a primi dobânda „mare” promisă, este nevoie de o sumă de la câteva sute la 1-2 milioane.
Ce oferă o diferență de profitabilitate de 1-2%? Pare ca nimic. Un procent jalnic în plus. Ei bine, poate doi.
Să o privim dintr-un unghi ușor diferit. Puteți primi 6% pe an din depozit. Iar pentru obligațiuni 8%. Dintr-o investiție de o sută de mii avem 6, respectiv 8 mii de ruble în profit. În al doilea caz, veniturile noastre au crescut cu 33%.
Sau prin deschiderea unui depozit timp de 4 ani, puteți obține un profit de 24%. Obligațiunile vor aduce aceeași sumă, doar peste 3 ani!!!
În ultimii ani, expresia „venit pasiv” a devenit aproape un cuvânt murdar. Permiteți-mi să reformulez - o sursă constantă de profit lunară, trimestrială sau anuală.
Aici vorbim despre obligațiuni și acțiuni cu dividende.
Frumusețea este că atunci când cumpărați titluri de valoare nu trebuie să faceți nimic altceva.
Toate acestea de stat și non-statale Fondul de pensii Desigur, este un lucru bun. Dar, în practică, majoritatea arată rezultate nu foarte impresionante. Mulți chiar lucrează negativ. Iar randamentul mediu anual este la nivelul ratelor la depozitele bancare.
Mai mult, fondurile investesc banii viitorilor pensionari în aceleași instrumente tranzacționate la bursă. În primul rând în obligațiuni. Pe care le puteți cumpăra singur. Fără ajutorul fondurilor de pensii.
Beneficiile sunt evidente:
Desigur, vom pune cuvântul „etern” între ghilimele. Dar, în timp ce programul IIS este în vigoare, puteți primi 13% în fiecare an.
Perioada de valabilitate a contului de investiții nu este limitată. Și atâta timp cât depui bani, ai dreptul la deduceri. Și aceasta este o rentabilitate suplimentară și, cel mai important, garantată.
Mulți oameni cred că durata de viață a unui IIS este de 3 ani. Și după această perioadă trebuie să fie închis.
Voi adăuga pe cont propriu – 3 ani este termenul minim. Bara de sus nu este limitată. Până când legea este abrogată (sau modificată).
Prin urmare, deocamdată folosim și supraviețuim profitabilitatea la maximum.
Poftim. Am cântat laudele IIS din toate părțile. Acum să turnăm puțin unguent în acest butoi de unguent. Cât va fi - o lingură mică sau o găleată întreagă depinde de tine.
Când deschideți un IIS, nu puteți retrage bani din cont până la sfârșitul perioadei de 3 ani. Acesta este probabil cel mai mare dezavantaj al conturilor de investiții.
Dar există o ușoară concepție greșită sau neînțelegere aici.
În primul rând, puteți retrage bani în orice moment. Un alt lucru este că în acest caz se va pierde dreptul de a primi 13% ca deducere.
În al doilea rând, perioada de valabilitate a IIS nu începe din momentul în care fondurile sunt depuse în cont. Și de la data încheierii contractului. Dar când să depui bani (imediat, într-o lună sau într-un an) este dreptul tău. Prin urmare, există mai multe moduri de a reduce perioada de timp în care banii rămân într-un IIS.
Îl poți testa mai întâi o suma mica. Pentru a vă familiariza cu principiile achiziției de valori mobiliare la bursă. Iar suma principală poate fi depusă pe 2 sau chiar Anul trecut Acțiunile IIS.
Ca urmare, perioada este redusă la 1-2 ani. Și aveți toate aceleași beneficii de rambursare a taxelor.
Pentru a primi o deducere fiscală de 13%, proprietarul IIS trebuie să aibă venituri oficiale. Pe care au fost plătite toate taxele. La urma urmei, o deducere fiscală, pur și simplu, este o rambursare a impozitului. Cât ați plătit la trezorerie este cât puteți primi înapoi. Cel puțin nu mai.
Dacă nu există venituri sau este foarte mic, atunci va trebui să alegeți al doilea tip de IIS sau tip A. Dar nu strălucește cu „profitabilitate”.
Al doilea punct decurge din primul. Dacă sunteți eligibil pentru beneficii fiscale în cadrul altor programe (în primul rând ipoteci), atunci veți putea utiliza rambursarea IIS numai în măsura sumei rămase.
De exemplu. Pe parcursul anului au fost plătite (reținute) 100 mii impozite. Și există o ipotecă care poate rambursa toată această sumă. Este atunci necesar să deschideți un IIS? Probabil ca nu. Tot nu veți obține niciun beneficiu în urma deschiderii unui IIS. Dar dacă tot doriți să încercați și să simțiți piața de valori cu propriile mâini, deschideți un cont obișnuit de brokeraj.
Care nu este supus înghețului timp de 3 ani.
Deducerea poate fi primită o singură dată pentru suma de fonduri depuse.
Brokerii „promovează” în principal randamente mari ale IIS, promițând 25-30% pe an. Dar chiar si asa. Vorbim doar despre primul an de valabilitate al IIS.
Au depus bani. Investit în obligațiuni. Am primit o deducere. Și atunci veniturile vor veni doar din investițiile tale.
Drept urmare, profitabilitatea crescută de la primirea a 13% este, așa cum spunea, „răspândită” pe 3 ani. Și în medie va fi +4,33% la profitul anual anual.
Anul viitor, când depui fonduri, profitul din deducere va dura 2 ani. Aici avem +6,5% profit.
În ultimul an, au donat bani și au primit +13% în totalitate.
Într-adevăr, investiția în bursă, în special în acțiuni, este riscantă. Poți să câștigi și să pierzi. Desigur, nu toate. Dar doar o parte. Dar tot e cumva neplăcut.
Dar nimeni nu te obligă să cumperi acțiuni. Există titluri de creanță cu venit fix. Atât guvernamental, cât și corporativ. Dacă este vorba despre corporații, atunci doar hârtii cele mai mari companii: Sberbank, Gazprom, Lukoil, Rosneft. Gândind, nimeni nu va avea ideea că nu sunt de încredere.
Prin achiziționarea de obligațiuni de încredere, eliminăm riscul de neplată (sau cel puțin îl reducem la aproape zero).
Banii în sine, sub forma unui randament de 13%, nu vor cădea în mâinile tale. Pentru a obține o deducere fiscală în sine, trebuie să petreceți timp. Colectați toate „hârtiile”, completați declarația și depuneți-o la biroul fiscal.
Pentru cei care nu s-au confruntat niciodată cu asta, sună foarte supărător. Strânge ceva, umple ceva, căra ceva.
Luați în considerare o deducere ca plată pentru „hârțoage”.
Trebuie să petreci timp cel puțin înțelegând elementele de bază ale pieței de valori. Cum și ce să cumpăr. Unde să vezi profitabilitatea. Cum să alegi titluri de valoare mai profitabile pentru a cumpăra. În unele cazuri, trebuie să înțelegeți programul de tranzacționare.
Mulți brokeri au deja posibilitatea de a cumpăra valori mobiliare prin propriile aplicații online sau Zona Personală. Acolo, procedura principală se rezumă la doar apăsarea a două butoane „Cumpără” și „Vând”. Facerea pieței de valori mai clare și mai aproape de investitorii începători.
Când deschideți un IIS cu un broker, veți suporta costuri suplimentare. Un broker este un intermediar între dvs. și schimb. Și încasează un ban pentru medierea lui.
Câți? Comisionul în sine este neglijabil, mai ales dacă nu intenționați să tranzacționați în mod activ. Depuneți bani într-un IIS, cumpărați obligațiuni și păstrați-le până la sfârșitul termenului. Plătiți doar pentru 2 operațiuni: achiziții și vânzări.
În medie, comisioanele variază de la 0,1% (foarte scump) la 0,01% din valoarea tranzacției.
Pentru a fi mai clar, să ne uităm la cifre.
Ai depus 100 de mii într-un IIS și ai cumpărat toate obligațiunile. Și așa în fiecare an. Depuneți 100.000 de ruble. Până la sfârșitul IIS, decideți să vindeți totul și să retrageți fonduri.
Cât veți plăti brokerului pentru aceste operațiuni? Cumpărare: de 3 ori 100 de mii. Și vânzarea este de 1 operațiune la 300 de mii. Cifra de afaceri totală a contului va fi de 600.000 de ruble.
Comisionul dvs. către broker este de la 60 de ruble (cu un comision de 0,01%) la 600 de ruble (cu un comision scump de 0,1%). În medie, concentrați-vă pe 0,05-0,07%.
Un factor de cost mult mai mare este comisionul lunar de intermediere. Trebuie să alegeți brokerii cărora le lipsește complet. În caz contrar, va trebui să plătiți 100-200 sau chiar 300 de ruble lunar.
Suntem obișnuiți cu faptul că depozitele bancare sunt asigurate de DIA în valoare de 1,4 milioane de ruble.
Cum merg lucrurile cu IIS? Fără asigurare. Este înfricoșător să dai bani „cui nu este clar”.
Nu vă panicați. Toate fondurile, sau mai degrabă titlurile achiziționate, nu sunt stocate la broker. Și într-un depozit special - depozitari. Toate obligațiunile și acțiunile din ziua de azi sunt în formă de înscriere în cont sau electronic. Iar dreptul de a deține acte este indicat printr-un cod digital sau o înscriere în registru.
Dacă brokerul dă faliment, toate titlurile dumneavoastră vor fi păstrate în depozit. Tot ce trebuie să faceți în acest caz este să treceți la alt broker. Și continuați să tranzacționați prin el.
Nu uitați că brokerul oferă doar acces la schimb.
În ceea ce privește fiabilitatea, obligațiunile de împrumut federale vor depăși orice bancă. Plățile sunt garantate (în special persoanelor fizice). Singurul motiv pentru care este posibil să nu primiți bani este implicit de stat.
În 1998, Rusia și-a îndeplinit obligațiile. Mai simplu spus, ea a încetat să-și mai plătească datoriile. Inclusiv obligațiuni. Dar... proprietarii OFZ indivizii Cetăţenii ruşi au primit toţi banii în totalitate. Au fost vizați doar nerezidenții și persoanele juridice.
Pana la urma mi-as dori ca tu exemplu clar a înțeles beneficiile programului IIS.
Să comparăm cu numere realeși exemple de rentabilitate finală a IIS și a depozitelor bancare pentru o perioadă de 3 ani.
De exemplu, să presupunem că în fiecare an veți depune 100 de mii de ruble.
depozit bancar: într-o bancă de încredere puteți deschide un depozit la 6% pe an. Pentru calcule vom folosi .
Primim în 3 ani vom avea 337.461 de ruble în cont. Profit net— 37,46 mii sau 12,5%.
Conform programului IIS. Vom cumpăra cele mai de încredere Obligațiuni OFZ cu un randament de 8% pe an.
După 3 ani avem 350.611 ruble. Profit net 50,6 mii sau 16,8%.
După cum puteți vedea, chiar și fără a aplica deducerea fiscală, investițiile în obligațiuni au dat profit de 1,35 ori mai mult. Aceste informații sunt pentru cei care se îndoiesc dacă pot păstra banii în cont pentru cei 3 ani.
În 3 ani vom putea primi 3 deduceri de 13 mii sau 39 de mii de ruble.
Ca rezultat, acest lucru ne va oferi aproape 90 de mii de ruble.
Dacă deducerile primite sunt depuse înapoi în IIS și investite în obligațiuni, vom avea un venit dublu. Cu „banii noi” vom avea din nou dreptul la 13%. Puțin mai mult de 5 mii. Și profit din investițiile în obligațiuni. Adevărat, perioada de investiție se reduce la 2 ani (prima deducere vom primi în al 2-lea an, a doua deducere doar în al treilea). Dar vom avea timp să câștigăm încă 3 mii.
În cei trei ani de funcționare a IIS, vom câștiga un total de 99 de mii de ruble, ținând cont de deduceri și reinvestiții, sau 33% din sumele depuse.
Comparativ cu rezultatul la depozit (12,5%), profitabilitatea pe IIS este de 2,64 ori mai mare!!!
30.01.19 111 884 80
Numărul conturilor individuale de investiții la Bursa din Moscova a depășit recent jumătate de milion.
Evgheni Shepelev
investitor privat
Un motiv bun de a rezolva totul pentru cei care nu au încă un IIS - sau au deja unul, dar au încă întrebări.
În acest articol am adunat întrebări despre IIS pe care ni se pun cel mai des la T-J. Dacă aveți completări, scrieți în comentarii.
Ce este IIS? Un cont individual de investiții este o metodă de investiții care a apărut în Rusia la începutul anului 2015.
În esență, acesta este un cont de brokeraj cu impozitare preferenţială si unele restrictii. Există și un IIS cu management al încrederii, în care toate operațiunile din cont sunt efectuate de societatea de administrare. Restricțiile și beneficiile sunt aceleași.
Care sunt avantajele față de un cont de brokeraj?În primul rând, deduceri fiscale pentru rezidenții fiscali ai Rusiei. Puteți returna impozitul pe venitul personal în valoare de 13% din suma depusă în IIS, până la 52.000 de ruble pe an: aceasta este o deducere pentru contribuție. Sau puteți evita plata impozitului pe venitul personal pentru veniturile primite pe un IIS: aceasta este o deducere pentru venit.
Un alt plus este impozitarea amânată. În cazul unei deduceri de contribuție, impozitul pe tranzacțiile profitabile pe un cont individual de investiții se calculează numai atunci când contul este închis, și nu în fiecare an, ca într-un cont de brokeraj. Acest lucru este bine: înainte ca banii să meargă la autoritățile fiscale, poți să-i investești în ceva și să primești venituri suplimentare.
Există dezavantaje? Mânca. Pentru ca un investitor să se califice pentru o deducere fiscală, contul trebuie să existe de cel puțin trei ani. Retragerea banilor din cont va duce la închiderea IIS:
De exemplu, dacă un cont individual de investiții a fost deschis pe 20 decembrie 2018, atunci acesta poate fi închis pe 21 decembrie 2021 sau mai târziu, fără a pierde deducerile.
Daca inchideti IIS mai devreme, dreptul la deducere dispare, iar impozitul deja returnat de la buget va trebui restituit statului cu plata penalitatilor pentru utilizarea impozitului pe venitul persoanelor fizice rambursat: 1/300 din Centrala. Rata bancară a taxei returnate pentru fiecare zi de utilizare a acestor bani.
Pe parcursul unui an calendaristic, nu puteți depune mai mult de 1 milion de ruble într-un IIS și moneda straina nu poate fi introdus.
După părerea mea, dezavantajele nu sunt foarte semnificative, dar avantajele fac din IIS un instrument foarte interesant.
Cum se deschide un IIS? Pentru a aplica pentru un IIS autogestionat, trebuie să contactați un broker care oferă un astfel de serviciu. Acestea sunt, de exemplu, Tinkoff Investments, VTB, Zerich.
IIS cu management de încredere poate fi deschis într-o companie de administrare, de exemplu, Sberbank Asset Management, Alfa Capital. Când deschideți un cont, va trebui să alegeți o strategie de investiție dintre cele oferite.
Pentru a deschide un cont individual de investiții în biroul unui broker sau al unei companii de administrare, este suficient un pașaport, de asemenea, este indicat să vă cunoașteți TIN-ul. Unii brokeri și companii de administrare vă permit să deschideți un cont de la distanță prin intermediul site-ului lor web, de exemplu, cu identificare prin intermediul serviciilor guvernamentale.
Dacă deschideți un cont la un broker, de obicei nu trebuie să completați imediat IIS: acesta poate fi gol. În cazul unei companii de administrare, la deschiderea unui cont, de obicei trebuie să depui bani imediat. Desigur, sunt posibile excepții: regulile lor pot varia.
Care este mai bine: IRA autogestionată sau bazată pe încredere? Care este diferența? Dacă ai un cont autogestionat, toate deciziile le iei singur și toate tranzacțiile le faci singur. În același timp, plătiți un comision brokerului pentru tranzacții și pentru stocarea valorilor mobiliare. Toți brokerii au propriile comisioane.
Daca ai un IIS cu management al increderii, compania de management va face totul pentru tine in functie de strategia pe care o alegi. Acest lucru este mai ușor decât să îl gestionați singur, dar compania de administrare va lua câteva procente din capitalul dvs. în fiecare an sub formă de comision.
Societatea de administrare nu garantează profitabilitatea. Mai mult, chiar dacă există o pierdere pe IIS, societatea de administrare va percepe în continuare o taxă de administrare.
Pot funcționarii publici să folosească IIS? Este posibil: nu există restricții în legi privind deschiderea unui cont individual de investiții de către funcționarii publici sau rudele acestora.
În același timp, unii angajați guvernamentali nu au voie să investească în străinătate instrumente financiare, care sunt disponibile și prin intermediul IIS. Atunci când investesc în anumite valori mobiliare rusești, oficialii guvernamentali pot avea un conflict de interese. De exemplu, dacă dețineți acțiuni la o companie care, ca parte a locului de muncă, trebuie să verificați respectarea legii. Într-o astfel de situație, va trebui să formalizați managementul încrederii sau vinde hârtii.
Aflați dacă restricțiile vi se aplică, astfel încât să puteți investi numai în active permise.
Este posibil să aveți atât un cont IIS, cât și un cont de brokeraj în același timp? Poate sa. Apropo, puteți deschide câte conturi de brokeraj doriți, spre deosebire de IIS, care poate avea doar unul.
Este posibil să convertiți un cont de brokeraj existent într-un IRA? Nu, nu va funcționa așa. Este necesar să deschideți IIS.
Pentru ce perioadă se deschide IIS? Ar trebui să fie închis în trei ani? Perioada de valabilitate a unui IIS nu este limitată nici de legi, nici de un acord cu un broker. Trei ani de la data deschiderii este perioada minimă de existență a unui IIS, care este necesară pentru a primi deduceri fiscale.
Puteți folosi contul chiar și după trei ani, acesta nu se va închide singur.
Ce se întâmplă când retrageți bani dintr-un IIS? Contul va fi închis automat. Dacă acest lucru se întâmplă la mai puțin de trei ani de la data deschiderii, veți pierde dreptul la deduceri fiscale pentru acest IRA. Va trebui să returnați statului deducerile deja primite pentru contribuții și să plătiți penalități.
Este posibil să închideți un IIS, să deschideți unul nou și să utilizați deduceri pe noul IIS? Poate sa. Nu există restricții în acest sens în lege.
Investițiile în IIS sunt asigurate? Nu, asta nu este depozit bancar. DIA nu asigură nici IIS, nici conturi de brokeraj. Dar dacă brokerul nu mai funcționează, atunci activele pot fi transferate unui alt broker.
Cum să alegi un broker pentru IIS? Pe site-ul Moscow Exchange există top 25 de brokeri și companii de administrare după numărul de clienți și după numărul de conturi individuale de investiții. Vă sfătuiesc să alegeți un broker din această listă: acestea sunt companii mari, de încredere, cu toate licentele necesare. Luați în considerare dimensiunea comisiilor, gama de instrumente disponibile, citiți recenzii despre serviciu.
Unde și când se primește deducerea? Fiscul va returna impozitul pe venitul personal la detaliile pe care le furnizați în cerere. Fiscul are trei luni la dispoziție audit de birouși o lună pentru a transfera fonduri.
Cât de repede transferă banii fiscale depinde de inspecție și de norocul tău: pentru unii, impozitul pe venitul persoanelor fizice este returnat în câteva luni, pentru alții la sfârșitul celei de-a patra, iar uneori fiscul încalcă termenele limită și trimite bani mai târziu. decât ar trebui.
Ce poți face cu deducerea primită? Tu decizi singur, nu există restricții: sunt banii tăi. De exemplu, puteți depune această sumă într-un IIS și puteți cumpăra alte câteva titluri de valoare sau o puteți pune într-o „pernă de siguranță” sau o puteți cheltui pe viață.
Se poate returna impozitul pe venitul personal daca nu exista salariu alb? Este posibil dacă ați plătit impozitul pe venitul personal, de exemplu, din închirierea unui apartament sau din vânzarea unei proprietăți.
Este posibil să returnez taxe folosind un IIS dacă sunt antreprenor individual? Doar dacă este selectat modul DOS. În alte cazuri, întreprinzătorii individuali nu plătesc impozit pe venitul personal cu o cotă de 13%. Întreprinzătorii individuali aleg, de obicei, regimuri fiscale mai favorabile, cum ar fi impozitarea simplificată sau imputarea. Dar nu există impozit pe venit la o cotă de 13%. Asta înseamnă că nu va mai fi nimic de returnat.
Dar dacă sunteți un antreprenor individual și, în același timp, ați plătit impozit pe venitul personal pentru alte venituri, atunci impozitul pe venit personal poate fi returnat. De exemplu, un antreprenor individual care utilizează sistemul de impozitare simplificat poate vinde un apartament și poate plăti impozit pe suma vânzării. Această taxă poate fi returnată sau compensată folosind o deducere IIS.
Se pot primi deduceri pentru contribuție după trei ani de existență a IIS? Poate sa. Principalul lucru este că sunt îndeplinite condițiile: contul este completat, impozitul pe venitul personal este reținut din salariu sau din alte venituri, iar dvs. - rezident fiscal Rusia.
Este posibil să combinați o deducere pentru o contribuție cu proprietatea sau deductie sociala? Este posibil, dar există un „dar”. Rambursarea impozitului pe venitul personal nu poate depăși cuantumul impozitului pe venitul personal plătit.
De exemplu, impozitul pe venit personal pentru 2018 a fost de 40.000 de ruble. În 2018, ați depus 300.000 de ruble într-un IIS și le-ați cheltuit pe tratament platit 100.000 de ruble. Puteți returna 39.000 de ruble folosind un IIS și alte 13.000 pentru tratament plătit. În total, este de 52.000 de ruble, dar biroul fiscal va returna doar 40.000 - aceeași sumă cu impozitul pe venitul personal reținut de la dvs. pentru acest an.
Ce oferă deducerea venitului (tip B)? Această deducere eliberează investitorul de plata impozitului pe venitul persoanelor fizice din veniturile primite folosind IIS, indiferent de valoarea venitului. Cu toate acestea, impozitul pe dividende va fi reținut în continuare.
De exemplu, la începutul anului 2016 ați deschis un cont individual de investiții și ați depus în el 300.000 de ruble. V-ați asumat un risc și ați investit cu succes în acțiuni, care în curând au crescut considerabil în preț. La începutul anului 2019, am decis să vindem acțiunile și să închidem IIS. După vânzarea acțiunilor, contul are 800.000 de ruble, adică venitul după deducerea comisioanelor este de 500.000 de ruble.
Impozitul pe venitul personal s-ar fi putut ridica la 65.000 de ruble, dar ați ales o deducere pentru venit, așa că acești 65.000 vor rămâne cu dvs.
Dacă ați câștigat milioane, nu ar fi încă reținut impozit din cauza acestei deduceri.
Cum se obține o deducere a venitului? Trebuie dus la certificat fiscal că în cadrul acestui IIS nu ați folosit niciodată o deducere pentru contribuții. Dați brokerului un certificat înainte de a închide contul, iar brokerul nu va reține impozitul pe venitul personal din tranzacțiile profitabile din cont.
Este posibil să combinați deducerile de tip A și de tip B? Nu. Puteți utiliza un singur tip de deducere. Dacă utilizați deducerea pentru contribuții (tip A) cel puțin o dată, deducerea pentru venit (tip B) pentru acest IIS nu mai poate fi aplicată.
Ce tip de deducere este mai bine să alegeți? Depinde de suma din cont, de rentabilitatea investiției și de valoarea impozitului pe venitul personal plătit. În cele mai multe cazuri, deducerile pentru contribuții sunt mai profitabile, dar există nuanțe.
Fiscul poate refuza o deducere? Poate dacă, de exemplu, aveți două IRA în același timp. Sau dacă decide că depui bani într-un IIS doar de dragul unei deduceri și nu vei investi. Acest lucru s-ar putea întâmpla, teoretic, dacă ai depus bani în cont abia la sfârșitul celui de-al treilea an, nu ai făcut tranzacții cu valori mobiliare și ai închis aproape imediat IIS-ul, după care ai solicitat o deducere.