Este ușor să trimiți munca ta bună la baza de cunoștințe. Utilizați formularul de mai jos

Studenții, studenții absolvenți, tinerii oameni de știință care folosesc baza de cunoștințe în studiile și munca lor vă vor fi foarte recunoscători.

Postat pe http://www.allbest.ru/

Introducere

In conditii economie de piata mare valoare a dobândi întrebări de analiză situatii financiare organizatii. Întreprinderile trebuie să aibă încredere în viabilitatea economică și fiabilitatea potențialilor parteneri, pentru aceasta este necesar să se studieze situațiile financiare ale eventualelor contrapărți pentru a le evalua profitabilitatea și solvabilitatea înainte de încheierea contractelor de afaceri. Analiza situației financiare a companiei este cea mai importantă componentă a acesteia activitate economică. Lucrările multor economiști interni și străini sunt consacrate problemelor de analiză și diverselor sale aspecte. Situațiile financiare sunt în esență „fața” unei companii. Este un sistem de indicatori generalizați care caracterizează rezultatele financiare - activitate economicăîntreprinderilor. Datele de raportare financiară servesc ca surse principale de informații pentru analiza situației financiare a unei întreprinderi.

Relevanța acestui lucru munca de curs datorita faptului ca pentru a lua deciziile corecte este necesara analiza securitatii resurse financiare, fezabilitatea și eficiența plasării și utilizării acestora, solvabilitatea întreprinderii, relațiile sale financiare cu partenerii. Evaluarea acestor indicatori este, de asemenea, necesară pentru managementul eficient al companiei. Cu ajutorul lor, managerii planifică, controlează, îmbunătățesc și îmbunătățesc direcția activităților lor.

Scopul acestui curs este de a studia analiza verticală și orizontală bilanţ pentru 2006, 2007 și 2008.

Obiectul studiului este compania de producție Mars-Plus LLC.

Am folosit în lucrare mijloace didactice privind analiza raportării financiare, reviste de specialitate și articole.

Acest lucru de curs conține o introducere care dezvăluie relevanța acestei lucrări, scopul și obiectul cercetării. În primul capitol se discută necesitatea și esența analizei orizontale și verticale, sursele de informații analitice, indicatorii tehnici și economici ai întreprinderii analizate. Al doilea capitol discută metodologia de realizare a analizelor orizontale și verticale și analizează bilanțul Mars-Plus LLC.

1. Justificarea teoretică a necesității și esenței analizei orizontale și verticale a bilanțului organizației

1.1 Nevoia și esența orizontaleiŞiverticalanalizăcontabilitateechilibruorganizatii

Organizațiile operează în prezent într-un mediu economic și politic incert. De aici ambiguitatea și incertitudinea în obținerea rezultatului final așteptat. Dificultăți în elaborarea planurilor și previziunilor strategice, lipsa de încredere a partenerilor unii în alții și, ca urmare, distrugerea legăturilor economice. Pentru a rezolva probleme similare Sunt necesare informații fiabile despre starea entităților comerciale. Furnizarea unor astfel de informații este o sarcină critică în analiza situațiilor financiare.

Analiza situațiilor financiare ale unei organizații este un proces prin care trecutul și prezentul situatia financiarași rezultatele activităților organizației. În același timp obiectivul principal analiza este o evaluare a activităților financiare și economice ale unei organizații în raport cu condițiile viitoare de dezvoltare.

Într-o economie de piață, situațiile financiare ale unei întreprinderi sunt principalul mijloc de comunicare și cel mai important element de suport informațional pentru analiza financiară.

Utilizatori informatii economice sunt diferite. De obicei sunt identificați următorii utilizatori:

Intern - persoane care iau decizii de management în organizație;

Externe - persoane fizice și juridice cu un interes în această organizație.

Trebuie remarcat faptul că aproape toți utilizatorii situațiilor financiare ale unei întreprinderi folosesc metode analiza economica pentru a lua decizii pentru a vă optimiza interesele

În timpul funcționării unei întreprinderi, valoarea activelor și structura acestora suferă modificări constante. Ideea cea mai generală a modificărilor calitative care au avut loc în structura fondurilor și sursele acestora, precum și dinamica acestor schimbări, poate fi obținută folosind analiza verticală și orizontală a raportării.

Vertical analiză arată structura fondurilor întreprinderii și sursele acestora. Analiza verticală vă permite să treceți la evaluări relative și să efectuați comparații economice indicatori economici activitățile întreprinderilor care diferă în cantitatea de resurse utilizate, netezesc impactul proceselor inflaționiste care denaturează indicatorii absoluti ai situațiilor financiare.

Orizontală analiză raportarea constă în construirea unuia sau mai multor tabele analitice în care indicatorii absoluti sunt completați cu rate relative de creștere (scădere). Gradul de agregare a indicatorilor este determinat de analist. De regulă, ratele de creștere de bază sunt luate pe un număr de ani (perioade adiacente), ceea ce face posibilă analizarea nu numai a modificărilor indicatorilor individuali, ci și estimarea valorii acestora.

Analizele orizontale și verticale se completează reciproc. Prin urmare, în practică, nu este neobișnuit să construiești tabele analitice care să caracterizeze atât structura situatii financiare, și dinamica indicatorilor săi individuali. Ambele tipuri de analize sunt deosebit de valoroase pentru comparațiile între ferme, deoarece vă permit să comparați raportarea întreprinderilor care diferă în ceea ce privește tipul de activitate și volumele de producție.

1.2 SurseanaliticinformaţiiorizontalăŞiverticalanalizăcontabilitateechilibruorganizatii

În prezent, conceptul de compilare și publicare a raportării este cel mai important în sistemul standardelor naționale din majoritatea țărilor economice. ţările dezvoltate. Este destul de simplu să explici o astfel de atenție la raportare - organizația, într-o măsură sau alta, are nevoie în mod constant de surse suplimentare de finanțare. Le poți găsi pe piața de capital, atrage potențiali investitori și creditori informându-i despre activitățile financiare și economice. Sursa principală a acestor informații este raportarea financiară. Cât de atractive sunt rezultatele financiare publicate care arată actualul starea financiara organizație, probabilitatea unor surse suplimentare de finanțare într-o formă sau alta este atât de mare.

Cea mai informativă formă de analiză și evaluare este bilanțul (formular nr. 1). Principala sa calitate este că determină compoziția și structura proprietății întreprinderii, lichiditatea și cifra de afaceri capital de lucru, disponibilitate echitateşi obligaţii, starea şi dinamica creanţelor şi creanţe. Bilanțul caracterizează în termeni monetari poziția financiară a organizației la data de raportare. Datele bilanțului sunt necesare pentru ca proprietarii să controleze capitalul investit, pentru managementul organizației în analiză și planificare, pentru bănci și alți creditori - pentru evaluare stabilitatea financiară.

Bilanțul este format din două părți egale - active și pasive.

Activele sunt resursele companiei, exprimate în termeni monetari, formate ca urmare a unor evenimente din perioadele trecute, deținute sau controlate de aceasta și capabile să genereze venituri în viitor.

Activul bilanțului este format din două secțiuni. În secțiunea I" Active imobilizate» sunt reflectate cladirile, structurile, utilajele, echipamentele, i.e. active fixe; investiții financiare pe termen lung, incl. investiții în filiale și alte întreprinderi; Nu active corporale. Sectiunea a II-a a activelor bilantului " Active circulante» reflectă valoarea inventareleși alt capital de lucru: inventarele, lucru în curs, produse finite etc; disponibilitatea gratuită numerar; valoarea creanțelor și a altor active circulante.

ÎN Federația Rusă Activul bilantului este construit in ordinea cresterii lichiditatii fondurilor, i.e. în dependenţă directă de ritmul de transformare a activelor în procesul cifrei de afaceri economice în forma monetara.

Deci în secțiunea I a activului bilanțului este prezentat imobiliare. Lichiditatea, adică Mobilitatea acestei proprietăți în cifra de afaceri economică a întreprinderii este foarte scăzută.

Secțiunea II a activului bilanțului prezintă elemente ale proprietății întreprinderii care își schimbă în mod repetat forma în perioada de raportare, adică. lichiditatea acestor active este destul de mare. Lichiditatea fondurilor este egală cu unu, adică. sunt absolut lichide.

Datoriile sunt pasivele și capitalurile proprii ale unei organizații.

În contabilitate, o datorie este înțeleasă ca o datorie a unei organizații față de persoane fizice și juridice care decurge din evenimente din perioadele trecute, a căror decontare va duce la o ieșire de resurse care conțin beneficii economice.

Capitalul este un ansamblu de resurse care reprezintă sursa de venit pentru o entitate economică.

În pasivul bilanţului, gruparea elementelor se bazează pe caracteristicile legale. Pasivul este format din trei secțiuni.

Secțiunea III din partea de pasiv a bilanțului „Capital și rezerve” reflectă obligațiile față de proprietari sau capitalul propriu, care, la rândul său, constă din părți:

Din capitalul pe care o întreprindere îl primește de la acționari și fondatori la momentul înființării întreprinderii și ulterior sub forma contribuții suplimentare - Capitalul autorizat;

Din capitalul pe care o întreprindere îl generează în cursul activităților sale, finanțarea unei părți din profitul primit - Capital suplimentar și de rezervă.

Secțiunile IV și V ale pasivelor din bilanț reflectă pasivele externe ale întreprinderii, care sunt împărțite în pe termen lung și pe termen scurt.

Posturile din bilanţ sunt grupate în funcţie de gradul de urgenţă al rambursării obligaţiilor. Primul loc este ocupat de capitalul autorizat ca cea mai constantă parte a pasivei din bilanţ, urmat de elementele rămase.

1.3 Caracteristici tehnice și economice întreprindere producătoare Mars-Plus LLC

Societate cu răspundere limitată „Mars-Plus”, adresa legala 690035, Vladivostok, str. Kalinina, 18, INN 2537079452, KPP 253701001, OGRN 1025522288568. Cont curent 40702810900060000886 la OJSC Vladivostok Bank. Înființată prin decizia fondatorului de a desfășura activități antreprenoriale. Capitalul autorizat al companiei este de 10.000 de ruble. Societatea isi desfasoara activitatile in urmatoarele domenii:

Recoltarea peștilor, a altor animale și plante acvatice, efectuată pe platforma continentală și în exclusivitate zona economica Federația Rusă, pe marea liberă și zonele de coastă ale statelor străine;

Vânzări de produse proprii, lucrări, servicii, precum și produse, bunuri, lucrări și servicii rusești și străine persoane juridiceși cetățenii la instrucțiunile lor, atât pe teritoriul Federației Ruse, cât și pentru export.

Mars-Plus LLC vinde produse atât în ​​Federația Rusă, cât și în străinătate.

Tabel 1.1 - Vânzările de produse în 2006 - 2008

Orez. 1 - Vânzări de produse în 2006-2008

Mars-Plus LLC își vinde majoritatea produselor în afara Federației Ruse, deoarece implementare pe teritoriu Orientul Îndepărtatîngreunează concurenții să aibă produse de pescuit de coastă și braconaj. În 2008, o creștere semnificativă a veniturilor și o scădere a costurilor a fost cauzată de dezvoltarea completă a cotelor alocate și de încheierea unui acord de vânzare cu Agama LLC, Moscova. Până în 2008, cea mai mare parte a produselor a fost vândută în afara Federației Ruse.

Indicatorii tehnici și economici ai activităților Mars-Plus SRL sunt prezentați în Tabelul 1.2. Baza informativă pentru analiză o constituie datele din Formularul nr. 1 „Bilanț” pentru 2007, 2008 ( Anexele A, B), date din Formularul 2 „Declarație de profit și pierdere” pentru 2007, 2008 (Anexa C, D).

Tabel 1.2 - Indicatori tehnico-economici ai Mars-Plus SRL pentru perioada 2006-2008.

Indicator				Schimbați din 2007 în 2006	Schimbați din 2008 în 2006
				Mie de ruble absolute	relativă (%)	Mie de ruble absolute	relativă (%)
Încasări din vânzări, mii de ruble.
Costul mărfurilor, mii de ruble.
Cheltuieli, mii de ruble
Profit din vânzare, mii de ruble.
Alte venituri
Alte cheltuieli
Profit net, mii de ruble.
Fondul de salarii anual, mii de ruble.
Număr de personal, oameni
Salariul mediu anual, mii de ruble.
Rata lichidității totale
Rata de investiție
Coeficient dependenta financiara

Analizând starea financiară a întreprinderii Mars-Plus LLC, se poate observa că veniturile din vânzările de produse în anul 2007 față de anul 2006 au scăzut cu 22,7%, costurile au scăzut cu 8,7%, ceea ce a afectat negativ profitul din vânzări, al cărui sumă. a scăzut la jumătate, iar acest indicator a fost afectat negativ și de o creștere semnificativă a cheltuielilor, cu peste 40%. O creștere semnificativă a altor venituri s-a datorat în mare măsură creșterii diferențelor de curs valutar, deoarece pe parcursul anului cursul dolarului a scăzut și, ca urmare, obligațiile față de furnizori în echivalent ruble au fost reduse. S-a înregistrat o reducere semnificativă a altor cheltuieli, care a fost cauzată de o reducere a activităților comune. Ca urmare a tuturor acestor schimbări, la sfârșitul anului 2007 compania a făcut profit, dar, în ciuda acestui fapt, întreprinderea este nelichidă. Rata lichidității totale tinde să scadă până la sfârșitul anului și, în plus, este sub standard. Coeficienții de dependență financiară și de investiție sunt semnificativ mai mici decât cei teoretici, ceea ce indică faptul că activele imobilizate au fost formate din fonduri proprii cu doar 0,11%, iar în totalul surselor doar 0,08% este capital propriu. Dar, în ciuda acestui fapt, a existat o creștere a coeficienților la sfârșitul anului.

În 2008, situația financiară a companiei s-a îmbunătățit semnificativ. Rata de creștere a veniturilor depășește rata de creștere a costurilor, ceea ce a permis ca profiturile din vânzări să crească cu peste 70%. Creșterea costurilor s-a datorat creșterii prețurilor de la furnizorii de aprovizionare și creșterii salariile. Creșterea altor venituri s-a produs și ca urmare a extinderii bazei de clienți. Profitul net s-a dublat față de 2006 și cu peste 10% față de 2007. Rata lichidității este încă sub standard, dar acest indicator a crescut până la sfârșitul anului, prin urmare solvabilitatea întreprinderii s-a îmbunătățit. Ratele investițiilor și dependenței financiare sunt încă mai mici decât cele teoretice, dar sunt în continuă creștere. Ceea ce indică o creștere a capitalului propriu în totalul surselor.

În 2007 și 2008, sa înregistrat o creștere constantă a numărului de personal și a salariilor medii.

În ciuda faptului că există unele deficiențe, rezultatul vânzărilor este încă o pierdere. O analiză a rezultatelor activității economice pentru anul 2007 a arătat că toți indicatorii au avut tendința de a scădea până la sfârșitul anului. Analiza indicatorilor tehnici și economici pentru anul 2008 ne permite să concluzionăm că anul trecut Compania nu numai că își desfășoară cu succes activitățile, ci se dezvoltă și dinamic.

2. MetodologieorizontalăŞiverticalanalizăcontabilitateechilibruorganizatii

2.1 Orizontalăanalizăcontabilitatebilanţul organizaţiei

Analiza stării financiare și economice a unei întreprinderi se realizează folosind un set de metode și tehnici de lucru (metodologie) care permit structurarea și identificarea relației dintre principalii indicatori.

Raportarea financiară constă în principal din indicatori cantitativi, absoluti. Prin urmare, analiza anumitor indicatori, fenomene economice, proceselor economice, situațiile încep cu luarea în considerare a valorilor absolute în măsuri naturale sau de cost. Acești indicatori sunt de bază în contabilitatea financiară. În analiză ele sunt folosite pentru a calcula medii și valori relative. Este folosit pentru a analiza indicatorii absoluti. De regulă, o metodă de comparație cu ajutorul căreia se studiază modificările absolute sau relative ale indicatorilor, tendințele și modelele de dezvoltare a acestora.

Analiza indicatorilor absoluti este studiul datelor prezentate în situațiile financiare: compoziția proprietății întreprinderii, structura investitii financiare, surse de formare a capitalului propriu, se estimează suma fondurilor împrumutate.

Bilanțul servește ca indicator pentru evaluarea stării financiare a unei întreprinderi.

Scopul analizei bilanțului orizontal este de a vizualiza modificările care au avut loc în principalele elemente ale bilanțului și de a ajuta managerii companiei să ia decizii cu privire la modul de a-și continua activitățile.

Analiza orizontală constă în compararea datelor financiare ale unei întreprinderi din ultimii doi ani în formă relativă și absolută pentru a identifica tendințele de modificare a elementelor din bilanț sau grupele acestora și, pe baza acesteia, a calcula ratele de creștere de bază.

Tehnica de analiză este destul de simplă: secvenţial în a doua şi a treia coloană sunt plasate date privind principalele posturi de bilanţ la sfârşitul şi începutul anului. Apoi, în coloana a patra, se calculează abaterea absolută a valorii fiecărui element din bilanţ. Ultima coloană identifică modificarea procentuală relativă a fiecărui element.

Analiza stării de proprietate a unei entități economice include o evaluare a valorii activelor sale și a dinamicii acestora. Analiza se realizează pe baza informațiilor conținute în activele bilanţului organizaţiei. Activele sunt înțelese ca proprietăți (resurse ale întreprinderii) în care sunt investiți bani.

Activele circulante sunt mai lichide decât activele imobilizate. Acest lucru se datorează faptului că activele imobilizate constituie acea parte a proprietății întreprinderii care nu este destinată vânzării, dar este utilizată în mod constant pentru producerea, depozitarea și transportul produselor. Activele curente participă la un ciclu constant de transformare a acestora în numerar. Activele circulante pot fi, de asemenea, împărțite în funcție de gradul de lichiditate: cele mai lichide active sunt numerarul, valori mobiliare, apoi în ordinea descrescătoare a lichidității urmează creanţe de încasat, stocuri și costuri.

Pentru toate aceste secțiuni se efectuează o analiză orizontală, adică. indicatorii sunt comparați pentru o serie de perioade analizate, iar dinamica indicatorilor este monitorizată.

Să luăm în considerare o analiză orizontală a activului bilanțului Mars-Plus LLC pentru 2006, 2007, 2008. (Anexa A, B) realizată în tabelul 2.1

Tabel 2.1 - Analiza orizontală a activului de bilanț al Mars-Plus LLC

Bilanțul întreprinderii				Schimbați din 2007 în 2006	Schimbați din 2008 în 2006
				Mie de ruble absolute	% relativ	Mie de ruble absolute	% relativ
ACTIVE
Active imobilizate
Mijloace fixe
Activ de impozit amânat
Active circulante
Materii prime
Produse finite
Creanţe de încasat
Numerar
Active, total

Pe baza datelor din tabelul 2.1, se pot trage următoarele concluzii: în anul 2007 față de 2006 s-a înregistrat o scădere a valorii totale a proprietății companiei cu peste 25%. Activele circulante au scăzut pe parcursul perioadei într-o măsură mai mare decât activele imobilizate. Costul mijloacelor fixe a scăzut cu peste 17%, acest lucru a fost cauzat de anularea amortizarii și de faptul că în 2007 societatea practic nu a investit în achiziția de mijloace fixe. Soldul produselor finite a scăzut cel mai semnificativ în termeni relativi - cu 86,2%. Acest lucru a avut un impact negativ asupra stării financiare a organizației, deoarece scăderea s-a produs nu numai din cauza accelerării vânzărilor, ci și din cauza scăderii puternice (cu mai mult de 20%) a capturii. O scădere semnificativă a costului rezervelor materiale (cu mai mult de 20%) a fost cauzată de imposibilitatea reumplerii acestora, întrucât întreprinderea se confrunta cu dificultăți financiare din cauza scăderii capturilor și a pescuitului în Marea Bering, ceea ce a dus la o scădere semnificativă. creșterea costurilor și lansarea de produse noi, necompetitive.

Se înregistrează o scădere a creanțelor, ceea ce este un factor pozitiv, întrucât volumele vânzărilor au scăzut cu 22%, iar datoria cu 28%, prin urmare starea decontărilor cu clienții s-a îmbunătățit. Creșterea cu 67% a numerarului indică faptul că rata rapidă s-a îmbunătățit, dar având în vedere dificultățile financiare pe care le-a întâmpinat compania în 2007, nu a fost nevoie să înghețe fondurile în conturile curente.

În 2008, comparativ cu 2006, resursele companiei au scăzut cu 34%. Activele imobilizate au scăzut într-o măsură mai mare decât activele circulante. Costul mijloacelor fixe a scăzut cu 32%, ceea ce indică faptul că societatea nu a achiziționat mijloace fixe. Cea mai semnificativă scădere, cu 91,5%, a fost reducerea soldurilor de produse finite, ceea ce indică o accelerare a vânzărilor, ceea ce confirmă o creștere a capturilor cu peste 40%. Având în vedere că deturnarea excesivă a fondurilor către lucrări în curs și produse finite duce la risipa de resurse și utilizare ineficientă capital de lucru, o scădere a acestui indicator are influență pozitivă privind starea financiară a companiei. S-a înregistrat o ușoară scădere a stocurilor ca urmare a reparațiilor și a radiațiilor pieselor de schimb. Datorită creșterii semnificative a volumului vânzărilor, se înregistrează o creștere a conturilor de încasat - cu 35%. Acest fapt reflectă deturnarea unei părți din activele circulante către creditarea consumatorilor de produse finite, ceea ce indică imobilizarea efectivă a acestei părți a capitalului de lucru din procesul de productie. Pe de altă parte, având în vedere că creanțele nu sunt restante și societatea are debitori solvabili, datoria indică viitoarea primire de fonduri. A existat o creștere semnificativă a numerarului. Acestea au fost formate din cauza încasărilor semnificative de fonduri de la cumpărătorii de produse în ultima săptămână a anului. Având în vedere că organizația are o datorie mare față de furnizori, înghețarea fondurilor în conturile curente nu pare să fie eficientă.

Datoriile bilanţului reflectă sursele de finanţare a fondurilor întreprinderii, grupate de la o anumită dată în funcţie de proprietatea şi scopul acestora. Datoriile față de proprietari constituie o parte aproape constantă a pasivului bilanțului care nu este supusă rambursării în timpul activităților organizației. Obligațiile față de terți au perioade de rambursare diferite: mai puțin de un an - pe termen scurt, mai mult de un an - pe termen lung.

În tabelul 2.2, luăm în considerare o analiză orizontală a pasivelor din bilanţ pentru anii 2006, 2007 şi 2008.

orizontală echilibru vertical active

Tabel 2.2 - Analiza orizontală a pasivelor din bilanţul Mars-Plus LLC

Bilanțul întreprinderii				Schimbați din 2007 în 2006	Schimbați din 2008 în 2006
				Mie de ruble absolute	% relativ	Mie de ruble absolute	% relativ
PASIV
Capital și rezerve
Capitalul autorizat
venituri reținute
Datorii pe termen scurt
Împrumuturi și credite
Furnizori și antreprenori
Datoria fiscală
Datorii, total

După cum reiese din calculele prezentate în tabelul 2.2, în anul 2007 s-au produs următoarele modificări față de anul 2006: o scădere a valorii datoriilor este cauzată de o scădere pasive pe termen scurt cu 29%. O creștere semnificativă a capitalurilor proprii s-a datorat unei creșteri a rezultatului reportat cu 97%. Capitalul autorizat nu s-a modificat. Compania nu atrage fonduri împrumutate pe termen lung, adică nu există investiții în producție. Fondurile împrumutate s-au triplat, ceea ce indică faptul că compania nu are suficiente fonduri proprii pentru a-și plăti obligațiile. Ca parte a conturilor de plătit, s-a înregistrat o scădere a datoriilor către furnizori și antreprenori cu 34%, datoria față de personal a crescut cu 65% datorită creșterii salariilor și acumulării de bonusuri în decembrie pe baza rezultatelor anului. Datorie către fonduri extrabugetare iar bugetul a crescut cu 16%, respectiv 31%, dar este actual și a fost rambursat la timp.

În 2008, comparativ cu 2006, profitul companiei s-a dublat, ceea ce a fost influențat de o creștere semnificativă a veniturilor (cu 40%), în timp ce costurile de producție au crescut doar cu 26%. Compania a atras de 2 ori mai multe fonduri împrumutate, care au fost folosite pentru a completa stocurile. Ca parte a conturilor de plătit, a existat o scădere a datoriilor față de furnizori și antreprenori. Având în vedere că societatea își achiziționează principalele aprovizionare în afara Federației Ruse, din cauza scăderii cursului dolarului, datoria față de furnizori este în scădere. Arieratele la salarii la personal au crescut, ceea ce este cauzat de o creștere a salariilor. Ca urmare, are loc o creștere a datoriilor față de fondurile extrabugetare și autoritatile fiscale. Toate datoriile sunt curente și sunt rambursate la timp.

2.2 Verticalanalizăcontabilitateechilibruorganizatii

Situațiile contabile servesc ca bază pentru analiza situației financiare a unei întreprinderi. Scopul analizei financiare este de a evalua informațiile conținute în situații pentru a lua decizii ulterioare. Modificările calitative care au avut loc în structura fondurilor și sursele acestora pot fi apreciate folosind o analiză verticală a bilanţului. Baza analizei verticale este prezentarea bilanțului sub formă de valori relative care caracterizează structura generalizării indicatorilor totali. Element necesar Analiza se bazează pe serii dinamice ale acestor cantități, ceea ce face posibilă urmărirea modificărilor în compoziția fondurilor și a surselor de acoperire a acestora. Astfel, se pot distinge două caracteristici principale ale analizei verticale:

Trecerea la indicatori relativi ne permite să realizăm analiză comparativăîntreprinderi, luând în considerare specificul industriei și alte caracteristici;

Indicatorii relativi atenuează impactul negativ al proceselor inflaționiste, care denaturează semnificativ indicatorii absoluti ai situațiilor financiare și, prin urmare, complică compararea acestora în timp.

Pentru a efectua o analiză verticală a unui activ din bilanţ, valoarea activelor este considerată 100%. Fiecare articol este exprimat ca procent din activele totale, de ex. determinat greutate specifică active imobilizate și ponderea activelor circulante în valoarea totală a proprietății întreprinderii (moneda bilanţului). Apoi se efectuează o analiză detaliată a activelor imobilizate și circulante.

Tabelul 2.3 - analiza verticală a activului de bilanț al Mars-Plus LLC

Bilanțul întreprinderii	Greutate specifică per	Greutate specifică	Greutate specifică per	Modificarea structurii (+,-)
ACTIVE
Active imobilizate
Mijloace fixe
Activ de impozit amânat
Active circulante
Materii prime
Produse finite
Creanţe de încasat
Numerar
Active, total

Pe baza analizei datelor prezentate în tabelul 2.3, se pot trage următoarele concluzii: în anul 2007 faţă de anul 2006, ponderea activelor imobilizate a crescut cu 7 puncte. În structura de ansamblu a activelor, activele imobilizate ocupă cea mai mare pondere - 74%. De reţinut că importanţa activelor curente şi imobilizate pentru producţie şi societăţi comerciale diferit. Astfel, o parte semnificativă a activelor companie de producție vor fi formate din mijloace fixe de producţie. Având în vedere că tipul de activitate al Mars-Plus LLC este producția de fructe de mare, cea mai mare parte a costului mijloacelor fixe este costul navelor, prin urmare acest indicator nu poate fi considerat negativ. Ponderea materiilor prime și a materialelor în structura activelor este de 17%, adică. comparativ cu 2006, această cifră a scăzut cu jumătate de punct. Având în vedere că deturnarea excesivă a fondurilor duce la irosirea resurselor și la utilizarea ineficientă a capitalului de lucru, o scădere a acestui indicator are un impact pozitiv asupra stării financiare a companiei. O pondere semnificativă a materiilor prime și bunurilor în structura activelor este explicată de particularitățile activităților de producție ale companiei. Ponderea conturilor de încasat în structura activelor este de 7%, care a scăzut cu jumătate de punct față de anul 2006. Cotele din alte active sunt nesemnificative.

În anul 2008, comparativ cu anul 2006, ponderea activelor imobilizate a scăzut cu 6 puncte. Ponderea activelor circulante a crescut cu 6 puncte, ceea ce indică o creștere a potențialului de producție al companiei. Creantele au crescut cu 6 puncte fata de 2006, ceea ce a fost cauzat de o crestere a volumului vanzarilor cu peste 40%. În structura activelor, ponderea materiilor prime și a proviziilor este de 23%, cu jumătate de punct mai mare decât în ​​2006. Astfel, deși tendința de creștere a stocurilor poate duce la o creștere a valorii ratei curente de lichiditate pe o anumită perioadă de timp, există pericolul ca această creștere să se producă din cauza deturnării nerezonabile a activelor din cifra de afaceri din producție, care în cele din urmă poate duce la o creștere a conturilor de plătit și la o deteriorare a stării financiare. Cotele din alte active sunt nesemnificative.

Tabel 2.4 - Analiza verticală a pasivelor din bilanţul Mars-Plus LLC

Bilanțul întreprinderii	Greutate specifică per	Greutate specifică	Greutate specifică	Modificarea structurii (+,-)
PASIV
Capital și rezerve
Capitalul autorizat
venituri reținute
Datorii pe termen scurtO
Împrumuturi și credite
Conturi de plătit, incl.
Furnizori și antreprenori
Datorii față de personal
Datorii către fonduri extrabugetare
Datoria fiscală
Datorii, total

Analiza verticală ne permite să tragem următoarele concluzii:

în ciuda faptului că în 2007 față de 2006 ponderea capitalului propriu a crescut cu 5 puncte, ponderea acestuia în pasivul bilanţier este nesemnificativă - 8%. Cota capitalului împrumutat a crescut deoarece compania a strâns fonduri împrumutate pentru a plăti creditorii. În ciuda faptului că valoarea conturilor de plătit a scăzut cu 11 puncte, ponderea sa în capitalul împrumutat este mai mare de 90%, ceea ce este un indicator negativ. Proporțiile componentelor rămase ale pasivului sunt nesemnificative.

În 2008, comparativ cu 2006, ponderea capitalului propriu a crescut cu 9 puncte, dar continuă să rămână extrem de scăzută. A existat o ușoară creștere a împrumuturilor pe termen scurt. Conturile de plătit continuă să scadă, dar ponderea sa este încă mare - 84%, adică. finanțarea capitalului de lucru provine în principal din conturi de plătit. Proporțiile componentelor rămase ale pasivului sunt nesemnificative.

Concluzie

Starea financiară este cea mai importantă caracteristică activitati financiareîntreprinderilor. Determină competitivitatea companiei și potențialul acesteia în cooperarea în afaceri și este un garant al implementării efective a intereselor economice ale tuturor participanților. relatii financiare: atât întreprinderea în sine, cât și partenerii săi.

Rezumând rezultatele acestei lucrări - analiza bilanţului Mars - Plus LLC, efectuată pentru 2006 - 2008, se pot trage următoarele concluzii: în ultimul an, ritmul de creştere a vânzărilor de produse a crescut semnificativ, de asemenea ca rata de crestere profit net. O schimbare pozitivă este rata de creștere mai rapidă a veniturilor din vânzări față de rata de creștere a costurilor. Un indicator negativ este o scădere stabilă a valorii totale a proprietății. Ponderea capitalului de lucru în totalul activelor a crescut cu 6 puncte, iar ponderea activelor imobilizate a scăzut. Aceasta indică o rată accelerată de creștere a acțiunilor mijloace mobile peste rata de creștere a activelor imobilizate. Creșterea creanțelor a fost cauzată de o creștere semnificativă a volumelor de vânzări. Compania a început să vândă în mod activ produse în Federația Rusă și, pentru a atrage cumpărători, a fost nevoită să ofere plata amânată. Compania nu folosește fonduri împrumutate pe termen lung. Astfel, fondurile împrumutate sunt împrumuturi pe termen scurt și conturi de plătit, a căror pondere este în continuă scădere. O ușoară creștere a datoriilor față de personal pentru salarii, fonduri extrabugetare și autorități fiscale a fost cauzată de o creștere a salariilor. Această datorie este curentă și a fost rambursată la timp. Pe parcursul a trei ani, a existat o creștere constantă a capitalului propriu, ponderea acestuia este nesemnificativă - 12%, dar acest lucru poate fi considerat un factor pozitiv, indicând o creștere a stabilității financiare a întreprinderii. Analizând ratele de lichiditate, investiții și dependență financiară, trebuie menționat că toate sunt mai mici decât cele teoretice, dar se poate urmări în continuare creșterea lor stabilă, ceea ce ne permite să sperăm la o îmbunătățire a situației financiare a companiei.

ÎN politica financiara firma trebuie să-și reconsidere programul de acțiune cu un posibil efect în viitor, al cărui scop principal este realizarea de profit. Este necesar să se studieze cu atenție fezabilitatea economică a eliberării produse noi. Pentru a face acest lucru, este necesar să se analizeze și să evalueze situația financiară a întreprinderii și să se elaboreze planuri pentru viitor.

Listăliteratură

1. Artemenko V.G., Ostapova V.V., Analiza situațiilor financiare. - M.: Omega-L, 2006

2. Bakanov M.I., Sheremet A.D. Teoria analizei economice. - M.: Finanțe și Statistică, 2002.

3. Balabanov I.T. Analiza financiară și planificarea unei entități de afaceri. - M.: Finanțe și Statistică, 2000.

4. Bocharov V.V. Analiza financiara. - Sankt Petersburg: Peter, 2002.

5. Grachev A.V. Analiza si managementul stabilitatii financiare a intreprinderii. - M.: Finpress, 2002.

6. Dontsova L.V., Nikiforova N.A. Analiza situaţiilor financiare - M.: Editura „Delo şi Service”, 2007.

7. Ilysheva N.N., Krylov S.I. Analiza situațiilor financiare organizare comercială. - M.: Unitate, 2006.

8. Kovalev V.V., Volkov O.N. Analiza activitatilor economice ale intreprinderii. - M.: Prospekt, 2000.

9. Pozhidaeva T.A. Analiza situatiilor financiare. - M.: KNORUS, 2007.

10. Radcenko Yu.V. Analiza situatiilor financiare. - Rostov n/d: Phoenix, 2007.

11. Savitskaya G.V. Analiza activitatilor economice ale intreprinderii. - Mn.: New Knowledge LLC, 2002.

12. Savitskaya G.V. Teoria analizei activității economice. - Mn.: ISZ, 1996.

13. Selezneva N.N., Ionova A.F. Analiza situatiilor financiare ale organizatiei. - M.: Unitate, 2007.

Postat pe Allbest.ru

Documente similare

Necesitatea și sursele de informații analitice pentru analiza orizontală și verticală a bilanțului companiei. Evaluarea stării financiare a întreprinderii Breeze: caracteristicile fondurilor și sursele formării acestora, structura activelor circulante.

lucrare de curs, adăugată 22.03.2011


Structura și dinamica valorilor totale ale secțiunilor bilanțului. Analiză verticală și orizontală, evaluarea dinamicii și structurii activelor, evaluarea capitalului propriu și a datoriilor. Gruparea activelor din bilanţ pe nivelul lichidităţii.

test, adaugat 18.01.2015


Studiul organizarii contabile contabilitate de gestiune folosind exemplul Stroy-Plus LLC. Analiza orizontală a bilanţului agregat. Indicatori de eficienta a productiei. Sistem automatizat contabilitate, importanța acesteia pentru întreprindere.

lucrare de curs, adăugată 06.02.2015


Formarea si analiza bilantului contabil. Metodologia de analiza orizontala si verticala a bilantului Adel SRL. Evaluarea stării proprietății, analiza lichidității grupurilor individuale de active. Relația dintre grupurile individuale de active și pasive.

lucrare de curs, adăugată 25.03.2015


Istoria creării și activităților OJSC TEF „KAMAtransservice”. Efectuarea analizei verticale si orizontale a bilantului intreprinderii. Calculul indicatorilor de lichiditate, solvabilitate si stabilitate financiara a organizatiei.

lucrare curs, adaugat 24.10.2014


Familiarizarea cu caracteristicile compoziției și structurii activelor și pasivelor, indicatori ai stabilității financiare. Luarea în considerare a principalelor etape de analiză a bilanțului utilizând exemplul OJSC „House of Books”. Analiza lichidității bilanțului întreprinderii.

lucrare curs, adăugată 12.05.2014


Evolutia bilantului. Analiza comparativă a întocmirii bilanţului în practica internă şi internaţională. Analiza bilanțului folosind exemplul OJSC „Zavolzhskoye”, analiza activelor și pasivelor, stabilitatea financiară a întreprinderii.

lucrare de curs, adăugată 10.08.2012


Esența economică bilanțul, tipurile și capacitățile analitice ale acestuia. Evaluarea echilibrului vertical și orizontal al Fininvest LLC. Analiza solvabilității și stabilității financiare a organizației, evaluarea indicatorilor de lichiditate din bilanț.

lucrare curs, adăugată 16.05.2015


Conceptul și structura bilanţului întreprinderii. Metode și tehnici de analiză a bilanțului unei întreprinderi folosind exemplul OJSC Blagoveshchenskoe PPZh. Analiza expresă a stării financiare a întreprinderii. Modalități de îmbunătățire a bilanţului.

lucrare curs, adăugată 06.08.2015


Studiul esenței, obiectivelor, suportului informațional și principalii indicatori ai cifrei de afaceri cu amănuntul a unei întreprinderi. Efectuarea unei analize a bilanțului vertical și orizontal, a rentabilității și a rentabilității folosind exemplul unei organizații comerciale.

Există multe tehnici de analiză a bilanţului. Alegerea unuia specific depinde de sarcina la îndemână, precum și de informațiile disponibile. Cele mai frecvent utilizate metode sunt analiza verticală și orizontală. Sunt necesare pentru a analiza situațiile financiare și pentru a crește veniturile. Metodele sunt relevante pentru investitori, instituții bancare și creditori.

Analiza echilibrului vertical

Analiza verticală este necesară pentru a găsi structura valorilor finale ale indicatorilor financiari. Afișează următoarele opțiuni:

• Disponibilitatea curentului și active permanente, volumul lor.
• Surse de finanțare.
• Parametri de bilanț care se modifică rapid.
• Modificări în structura generală a bilanţului.
• Ponderea rezervelor.
• Ponderea creanțelor în structura totală a activelor.
• Ponderea fondurilor proprii.
• Plasarea fondurilor împrumutate.
• Datorii către entități bugetare și organizații de credit.

Responsabilitatea pentru efectuarea analizei verticale revine angajaților departamentului economic.

Efectuarea

Să luăm în considerare algoritmul pentru efectuarea analizei verticale:

1. Activele totale ale companiei sunt considerate 100%.
2. Fiecare parametru indicat în raportare este determinat ca procent de 100%.

Când efectuați o analiză, trebuie să urmați o serie de reguli:

• Analiza verticală este un instrument pentru determinarea solvabilității unei organizații. Din acest motiv o atenție deosebită trebuie aplicat conturilor de încasat, depozite financiare, fondurile disponibile și echivalentele acestora.
• Când comparați procentele, trebuie să identificați discrepanțe în ceea ce privește viteza.

Să luăm în considerare concluziile care pot fi trase din rezultatele analizei verticale:

• Reflectarea modificărilor existente în raport cu întregul ansamblu de proprietate.
• Creșterea activelor imobilizate în procente.
• Fixarea gravitației specifice capital personal organizare la un moment dat.
• Prezența sau absența pierderilor.
• Prezența sau absența împrumuturi pe termen lungși obligații față de creditori.

ATENŢIE! Dacă, pe baza rezultatelor unei analize verticale, s-a descoperit o lipsă de fonduri disponibile, aceasta poate afecta negativ nivelul de solvabilitate.

Exemplu

Să ne uităm la un exemplu de calcul pentru rândul „Numerar și echivalente de numerar”. Această cifră este de 25.000 de ruble. Valoarea monedei pentru perioada selectată este de 550.000 de ruble. Calculul se realizează după următoarea schemă: 25.000/550.000*100% = 4,5%.

Valoarea rezultată indică procentul de numerar din suma soldului. Poate fi analizat. În acest exemplu, compania are puține fonduri disponibile. Aceasta înseamnă că solvabilitatea sa este scăzută.

Analiza orizontală a numerarului

Funcția principală a analizei orizontale este de a compara parametrii pentru perioada curentă, și de asemenea perioada trecuta. Ca rezultat, este posibil să se determine dinamica, pe baza căreia se pot trage concluzii.

Analiza orizontală este o analiză comparativă a indicatorilor financiari pentru perioadele de interes. Când calculați, trebuie să luați valorile pe linie și, de asemenea, să urmăriți modificările acestora pe mai multe perioade.

Aceste perioade pot fi intervale complet diferite. Cu toate acestea, de obicei, analiza este efectuată pe trimestru sau pe an. Numărul de perioade care sunt analizate poate varia. Totul depinde de sarcinile atribuite. Dacă se efectuează o analiză calitativă, la calcul se iau în considerare 3 perioade. De regulă, această tehnică este efectuată pentru a analiza bilanţul, contul de profit şi pierdere şi modificările capitalului. Analiza orizontală poate fi efectuată după două abordări:

• Modificarea valorilor absolute (de exemplu, în ruble).
• Modificarea valorilor relative (de exemplu, procent).

Abordările se completează reciproc. Cel mai înțeles exemplu de analiză orizontală este determinarea modificărilor valorilor în raport cu perioada anterioară. De exemplu, venitul companiei pentru trimestrul a crescut cu 25%.

ATENŢIE! Analizele orizontale și verticale sunt esențial opuse. Metoda orizontală vă permite să urmăriți modificările pe perioade diferite. Metoda verticală implică urmărirea schimbărilor în limitele unei perioade.

Caracteristicile analizei

Când efectuați o analiză orizontală a numerarului, trebuie să urmați o serie de reguli:

• Principalii parametri la care ar trebui să acordați atenție sunt depozite în numerar, numerar și creanţe de încasat. Aceste opțiuni reflectă cele disponibile fondurile disponibile.
• Dacă doriți să vă formați o imagine completă a schimbărilor, trebuie să analizați bilanţul ultimilor 2-3 ani.

Lucrarea se desfășoară pe baza documentației companiei.

Structura

Să ne uităm la indicatorii care sunt analizați atunci când se utilizează metoda orizontală:

• și active fixe curente.
• Creanţe de încasat.
• Numerar și echivalente de numerar.
• Capital propriu.
• Capital împrumutat.

Dacă este necesar, puteți utiliza parametri suplimentari.

Cum se efectuează analiza orizontală?

Angajatul trebuie să stabilească modalități de formare a fondurilor proprii ale companiei. Pentru a face acest lucru, trebuie să analizați pasivele bilanțului. Când se analizează mișcarea resurse financiare trebuie să vă concentrați pe o serie de articole, cum ar fi:

• Datorii către creditori.
• Fonduri împrumutate.
• Valoarea capitalului autorizat.
• Venituri care se vor încasa în perioadele următoare.
• Venituri reținute.

De regulă, fondurile disponibile sunt generate din veniturile de la clienții companiei. O scădere a valorii indică fie o scădere a avansurilor, fie o scădere a cererii.

ATENŢIE! Analiza orizontală oferă doar indicatori aproximativi. Dacă sunt detectate valori alarmante ca rezultat, diverși coeficienți vor trebui să fie calculați suplimentar.

Exemplu

Se analizează următoarele valori:

Pentru o analiză completă, este utilizată o listă mult mai mare de parametri. Compararea datelor a două coloane vă permite să urmăriți modificările. Pe baza acestora se trage o concluzie despre starea financiară a companiei. Pentru a obține o imagine completă, trebuie să studiați toți indicatorii și să determinați motivele modificărilor.

Analiza valorilor obtinute

Bilanțul reflectă starea companiei. Un echilibru „bun” îndeplinește o serie de cerințe:

• Moneda bilanțului la sfârșitul perioadei analizate crește față de începutul perioadei.
• Rata de creștere a monedei depășește rata inflației, dar este mai mică decât rata de creștere a veniturilor.
• Rata de creștere a activelor circulante este mai mare decât rata de creștere a valorilor imobilizate și a datoriilor pe termen scurt.
• Volumul fondurilor împrumutate pe termen lung este mai mare decât valorile activelor imobilizate.
• Valoarea capitalului social este de cel puțin 50%.
• Toți parametrii (rata, volumul) creanțelor și datoriilor sunt aproximativ aceiași.
• Nu pierderi neacoperite sau sunt extrem de mici.

IMPORTANT! Atunci când analizați, trebuie să acordați atenție noilor tendințe în metodele contabile și modificărilor politicilor contabile.

1.3 Scurtă descriere organizație aflată în studiu

2. Metodologie de analiză orizontală și verticală a bilanțului unei organizații

2.1 Analiza orizontală

2.2 Analiza verticală a organizației studiate

Concluzie

Lista literaturii folosite

Introducere

În prezent, transformările economice au creat necesitatea creșterii rolului analizei în organizarea activităților economice ale unei organizații, ceea ce a dus la modificări în conținutul procedurii analitice în sine.

Cuvântul „analiza” este interpretat destul de larg în viața de zi cu zi. Metodele analitice au devenit atât de răspândite încât sunt utilizate în prezent atât în ​​științele naturii și umaniste, cât și în activități practice. Procedura de analiză este etapa inițială în studiul aproape oricărui proces sau fenomen, când cercetătorul pornește de la descriere simplă să studieze structura internă și relațiile

Analiza activității economice a început să fie efectuată din perspectiva diverșilor utilizatori ai rapoartelor analitice și, în consecință, în funcție de baze de date cu volum și conținut informațional diferit. Această abordare a fost cauzată atât de multitudinea de obiective cu care se confruntă diferite grupuri de utilizatori, cât și de contradicțiile intereselor acestora.

Conținutul analizei economice și soluționarea sarcinilor cu care se confruntă sunt specificate și realizate în cadrul acesteia componente: analiza situatiilor financiare ale organizatiilor si a rezultatelor financiare ale activitatilor sale, realizata conform situatiilor financiare si care are ca scop determinarea pozitiei organizatiei pe piata fata de conditiile de existenta trecute, curente si viitoare.

Una dintre principalele sarcini de analiză a situațiilor financiare și, în special, a bilanțului contabil este caracteristicile generale ale fondurilor organizației și sursele formării acestora.

O astfel de evaluare nu este posibilă fără efectuarea unei analize a bilanțului orizontal și vertical.

Scopul acestui curs este de a studia esența analizei orizontale și verticale, sursele de informații analitice pentru efectuarea unei astfel de analize, precum și efectuarea analizei bilanțului orizontal și vertical folosind exemplul organizației studiate, folosind exemplul Breeze LLC.

1. Justificarea teoretică a necesității și esenței analizei orizontale și verticale a bilanțului organizației

1.1 Necesitatea și esența analizei orizontale și verticale a bilanțului organizației

O evaluare a stării financiare a unei organizații începe cu caracteristici generale fondurile organizației și sursele formării acestora, prezentate în bilanț.

„Citirea”, sau familiarizarea cu conținutul bilanțului vă permite să stabiliți principalele surse de fonduri (proprii și împrumutate); principalele domenii de investitie; raportul dintre fonduri și surse și alte caracteristici care permit evaluarea starea de proprietateîntreprinderile și securitatea acestora. Dar informațiile prezentate în valori absolute nu permit întotdeauna să se determine cu exactitate dinamica indicatorilor și sunt insuficiente pentru a justifica deciziile. Prin urmare, alaturi de valorile absolute, la analiza bilantului se folosesc diverse tehnici de analiza care presupun calcul si evaluare indicatori relativi. Acestea includ analiza orizontală, verticală și calculul coeficienților.

Analiza orizontală presupune studierea indicatorilor absoluti ai elementelor de raportare ale unei organizații pentru o anumită perioadă, calcularea ratei modificării acestora și evaluarea acesteia.

În analiza orizontală, se construiesc tabele analitice în care indicatorii de raportare absoluti sunt completați cu cei relativi, de exemplu. modificările indicatorilor absoluti sunt calculate în total și în procente.

Analiza orizontală este o evaluare a ratei de creștere (scădere) a indicatorilor de bilanț pentru perioada de raportare. Ajută la evaluarea ratei de creștere (sau declin) pentru fiecare grup de fonduri ale organizației și sursele acestora pentru perioada analizată.

Analiza orizontală constă în construirea unuia sau mai multor tabele în care absolut indicatori financiari completate cu date privind ratele relative de creștere sau declin ale acestor indicatori. Gradul de generalizare a elementelor din bilanţ este determinat de contabil. De regulă, analiza utilizează rate de creștere obținute pe baza experienței de-a lungul unui număr de ani și le compară cu rezultatele reale pentru perioada analizată. Acest lucru vă permite nu numai să determinați modificări ale elementelor individuale ale bilanțului, ci și să faceți previziuni pentru viitor.

Analiza orizontală și verticală se completează reciproc. În practică, sunt adesea construite tabele analitice care caracterizează atât structura raportării formular contabil, și dinamica indicatorilor săi individuali. Ambele tipuri sunt deosebit de valoroase pentru comparații între ferme. Acestea vă permit să comparați bilanţurile organizaţiilor cu tipuri complet diferite de activităţi.

Se recomandă efectuarea unei analize orizontale. numai dacă sunt mai multe perioade de studiu. Apoi devine posibilă monitorizarea dinamicii modificărilor fondurilor și a surselor acestora.

Analiza orizontală nu este informativă în condiții de inflație, atunci când o creștere a volumului unui anumit grup de active și pasive este cauzată în principal de creșterea prețurilor, și nu de activitățile proprii ale organizației. În acest caz, datele de analiză orizontală pot fi folosite, de exemplu, pentru a compara activitățile mai multor organizații în condiții de inflație.

Pentru analiza orizontală, valorile absolute ale indicatorilor de bilanț sunt convertite în valori relative. Pentru a face acest lucru, datele de la începutul perioadei analizate pentru fiecare element de activ și pasiv sunt luate ca 100% și, pe baza acesteia, se calculează valorile pentru elementele de la sfârșitul perioadei analizate.

Scopul analizei verticale este de a putea analiza întregul prin elementele individuale care alcătuiesc întregul. Este utilizat pe scară largă pentru a evalua obiectiv performanța unei organizații.

Când luați în considerare rezultatele bilanțului, analiza verticală vă permite să vedeți ponderea fiecărui element în totalul total, să determinați structura fondurilor și sursele acestora, precum și modificările care au avut loc în acestea.

Prima caracteristică a analizei verticale este calcularea indicatorilor relativi pe baza valorilor indicatorilor absoluti prezentați în bilanț. Indicatorii relativi vă permit să neteziți exteriorul impacturi economice, care poate avea o influență puternică asupra indicatorilor absoluti (de exemplu, inflația), dezvăluind astfel rezultatele activităților organizației.

A doua caracteristică a analizei verticale este prezența obligatorie a indicatorilor în diferite momente de timp. Acest lucru vă permite să urmăriți și să anticipați schimbările structurale ale compoziției activelor și sursele de acoperire a acestora în timp.

Astfel, avantajele analizei verticale includ capacitatea de a:

· studiază rezultatele activităților financiare și economice pe baza unor indicatori relativi care netezesc influența factorilor externi subiectivi, care apare atunci când se lucrează cu indicatori absoluti și îngreunează compararea acestora în dinamică;

· efectuează comparații între ferme ale diferitelor organizații care diferă în ceea ce privește cantitatea de resurse utilizate și alți indicatori de volum.

1.2 Surse de informații analitice pentru analiza orizontală și verticală a bilanțului organizației

Sursele de informații analitice pentru analiza orizontală și verticală a bilanțului unei organizații este bilanțul în sine, sau mai degrabă secțiunile și articolele sale. Elementele din bilanţ sunt combinate în trei grupuri, iar grupurile în secţiuni. Baza unei astfel de combinații este conținutul economic al elementelor bilanțului în sine, iar ordinea elementelor pe o anumită parte este determinată de relațiile verticale și orizontale dintre elemente și secțiuni.

Tabelul 1 - Aspectul bilanţului

Elementele de active sunt aranjate conform unui sistem specific. Relațiile verticale dintre elementele de active ale bilanțului sugerează aranjarea acestora în ordinea creșterii nivelurilor de lichiditate. La început sunt afișate elementele mai puțin lichide („imobilizări necorporale”, „imobilizări”, „investiții pe termen lung”, etc.), iar la sfârșit cele mai lichide (numerar în mână, în valută curentă și străină). conturi, în documentele de decontare) , i.e. în dependenţă directă de viteza cu care această parte a proprietăţii capătă formă monetară în circulaţia economică.

Gruparea elementelor de bilanț ale activului de bilanț, începând cu anul de raportare 2000, activul are două secțiuni:

♦ active imobilizate;

♦ active circulante.

Prima secțiune combină grupuri de active pe termen lung: active necorporale, active fixe, construcții în curs, investiții financiare pe termen lung, alte active imobilizate.

A doua secțiune este formată din active circulante, care sunt formate în grupe separate: stocuri, conturi de creanță, investiții financiare pe termen scurt, numerar. Mai mult decât atât, valoarea creanțelor, plăți pentru care sunt așteptate în termen de 12 luni după data raportăriiși mai mult de 12 luni de la data raportării sunt afișate separat pentru fiecare articol.

Analiza stării financiare și economice a unei întreprinderi se realizează folosind un set de metode și tehnici de lucru (metodologie) care permit structurarea și identificarea relației dintre principalii indicatori.

Raportarea financiară constă în principal din indicatori cantitativi, absoluti. Prin urmare, analiza anumitor indicatori, fenomene economice, procese economice, situații începe cu luarea în considerare a valorilor absolute în măsuri naturale sau de cost. Acești indicatori sunt de bază în contabilitatea financiară. În analiză ele sunt folosite pentru a calcula medii și valori relative. Este folosit pentru a analiza indicatorii absoluti. De regulă, o metodă de comparație cu ajutorul căreia se studiază modificările absolute sau relative ale indicatorilor, tendințele și modelele de dezvoltare a acestora.

Analiza indicatorilor absoluti este studiul datelor prezentate în situațiile financiare: se determină compoziția proprietății întreprinderii, structura investițiilor financiare, sursele de formare a capitalului propriu și se estimează suma fondurilor împrumutate.

Bilanțul servește ca indicator pentru evaluarea stării financiare a unei întreprinderi.

Scopul analizei bilanțului orizontal este de a vizualiza modificările care au avut loc în principalele elemente ale bilanțului și de a ajuta managerii companiei să ia decizii cu privire la modul de a-și continua activitățile.

Analiza orizontală constă în compararea datelor financiare ale unei întreprinderi din ultimii doi ani în formă relativă și absolută pentru a identifica tendințele de modificare a elementelor din bilanț sau grupele acestora și, pe baza acesteia, a calcula ratele de creștere de bază.

Tehnica de analiză este destul de simplă: secvenţial în a doua şi a treia coloană sunt plasate date privind principalele posturi de bilanţ la sfârşitul şi începutul anului. Apoi, în coloana a patra, se calculează abaterea absolută a valorii fiecărui element din bilanţ. Ultima coloană identifică modificarea procentuală relativă a fiecărui element.

Analiza stării de proprietate a unei entități economice include o evaluare a valorii activelor sale și a dinamicii acestora. Analiza se realizează pe baza informațiilor conținute în activele bilanţului organizaţiei. Activele sunt înțelese ca proprietăți (resurse ale întreprinderii) în care sunt investiți bani.

Activele circulante sunt mai lichide decât activele imobilizate. Acest lucru se datorează faptului că activele imobilizate constituie acea parte a proprietății întreprinderii care nu este destinată vânzării, dar este utilizată în mod constant pentru producerea, depozitarea și transportul produselor. Activele curente participă la un ciclu constant de transformare a acestora în numerar. Activele circulante pot fi împărțite și în funcție de gradul de lichiditate: cele mai lichide active sunt numerarul, titlurile de valoare, urmate de gradul de scădere a lichidității după creante, stocuri și cheltuieli.

Pentru toate aceste secțiuni se efectuează o analiză orizontală, adică. indicatorii sunt comparați pentru o serie de perioade analizate, iar dinamica indicatorilor este monitorizată.

Să luăm în considerare o analiză orizontală a activului bilanțului Mars-Plus LLC pentru 2006, 2007, 2008. (Anexa A, B) realizată în tabelul 2.1

Tabel 2.1 - Analiza orizontală a activului de bilanț al Mars-Plus LLC

Bilanțul întreprinderii				Schimbați din 2007 în 2006	Schimbați din 2008 în 2006
Mie de ruble absolute	% relativ	Mie de ruble absolute	% relativ
Active imobilizate
Mijloace fixe
Activ de impozit amânat
Active circulante
Materii prime
Produse finite
Creanţe de încasat
Numerar
Active, total

Pe baza datelor din tabelul 2.1, se pot trage următoarele concluzii: în anul 2007 față de 2006 s-a înregistrat o scădere a valorii totale a proprietății companiei cu peste 25%. Activele circulante au scăzut pe parcursul perioadei într-o măsură mai mare decât activele imobilizate. Costul mijloacelor fixe a scăzut cu peste 17%, acest lucru a fost cauzat de anularea amortizarii și de faptul că în 2007 societatea practic nu a investit în achiziția de mijloace fixe. Soldul produselor finite a scăzut cel mai semnificativ în termeni relativi - cu 86,2%. Acest lucru a avut un impact negativ asupra stării financiare a organizației, deoarece scăderea s-a produs nu numai din cauza accelerării vânzărilor, ci și din cauza scăderii puternice (cu mai mult de 20%) a capturii. O scădere semnificativă a costului rezervelor materiale (cu mai mult de 20%) a fost cauzată de imposibilitatea reumplerii acestora, întrucât întreprinderea se confrunta cu dificultăți financiare din cauza scăderii capturilor și a pescuitului în Marea Bering, ceea ce a dus la o scădere semnificativă. creșterea costurilor și lansarea de produse noi, necompetitive.

Se înregistrează o scădere a creanțelor, ceea ce este un factor pozitiv, întrucât volumele vânzărilor au scăzut cu 22%, iar datoria cu 28%, prin urmare starea decontărilor cu clienții s-a îmbunătățit. Creșterea cu 67% a numerarului indică faptul că rata rapidă s-a îmbunătățit, dar având în vedere dificultățile financiare pe care le-a întâmpinat compania în 2007, nu a fost nevoie să înghețe fondurile în conturile curente.

În 2008, comparativ cu 2006, resursele companiei au scăzut cu 34%. Activele imobilizate au scăzut într-o măsură mai mare decât activele circulante. Costul mijloacelor fixe a scăzut cu 32%, ceea ce indică faptul că societatea nu a achiziționat mijloace fixe. Cea mai semnificativă scădere, cu 91,5%, a fost reducerea soldurilor de produse finite, ceea ce indică o accelerare a vânzărilor, ceea ce confirmă o creștere a capturilor cu peste 40%. Având în vedere că deturnarea excesivă a fondurilor către lucrări în curs și produse finite duce la risipa de resurse și la utilizarea ineficientă a capitalului de lucru, o scădere a acestui indicator are un impact pozitiv asupra stării financiare a companiei. S-a înregistrat o ușoară scădere a stocurilor ca urmare a reparațiilor și a radiațiilor pieselor de schimb. Datorită creșterii semnificative a volumului vânzărilor, se înregistrează o creștere a conturilor de încasat - cu 35%. Acest fapt reflectă deturnarea unei părți din activele circulante către creditarea consumatorilor de produse finite, ceea ce indică imobilizarea efectivă a acestei părți din capitalul de lucru din procesul de producție. Pe de altă parte, având în vedere că creanțele nu sunt restante și societatea are debitori solvabili, datoria indică viitoarea primire de fonduri. A existat o creștere semnificativă a numerarului. Acestea au fost formate din cauza încasărilor semnificative de fonduri de la cumpărătorii de produse în ultima săptămână a anului. Având în vedere că organizația are o datorie mare față de furnizori, înghețarea fondurilor în conturile curente nu pare să fie eficientă.

Datoriile bilanţului reflectă sursele de finanţare a fondurilor întreprinderii, grupate de la o anumită dată în funcţie de proprietatea şi scopul acestora. Datoriile față de proprietari constituie o parte aproape constantă a pasivului bilanțului care nu este supusă rambursării în timpul activităților organizației. Obligațiile față de terți au perioade de rambursare diferite: mai puțin de un an - pe termen scurt, mai mult de un an - pe termen lung.

În tabelul 2.2, luăm în considerare o analiză orizontală a pasivelor din bilanţ pentru anii 2006, 2007 şi 2008.

balanța de analiză orizontală verticală

Tabel 2.2 - Analiza orizontală a pasivelor din bilanţul Mars-Plus LLC

Bilanțul întreprinderii				Schimbați din 2007 în 2006	Schimbați din 2008 în 2006
Mie de ruble absolute	% relativ	Mie de ruble absolute	% relativ
Capital și rezerve
Capitalul autorizat
venituri reținute
Datorii pe termen scurt
Împrumuturi și credite
Conturi de plătit, incl.
Furnizori și antreprenori
Datorii față de personal
Datorii către fonduri extrabugetare
Datoria fiscală
Datorii, total

Din calculele prezentate în tabelul 2.2, în anul 2007 s-au produs următoarele modificări comparativ cu anul 2006: o scădere a valorii datoriilor a fost cauzată de o scădere a pasivelor pe termen scurt cu 29%. O creștere semnificativă a capitalurilor proprii s-a datorat unei creșteri a rezultatului reportat cu 97%. Capitalul autorizat nu s-a modificat. Compania nu atrage fonduri împrumutate pe termen lung, adică nu există investiții în producție. Fondurile împrumutate s-au triplat, ceea ce indică faptul că compania nu are suficiente fonduri proprii pentru a-și plăti obligațiile. Ca parte a conturilor de plătit, s-a înregistrat o scădere a datoriilor către furnizori și antreprenori cu 34%, datoria față de personal a crescut cu 65% datorită creșterii salariilor și acumulării de bonusuri în decembrie pe baza rezultatelor anului. Datoria la fondurile extrabugetare și bugetul au crescut cu 16%, respectiv 31%, dar este actuală și a fost rambursată la timp.

În 2008, comparativ cu 2006, profitul companiei s-a dublat, ceea ce a fost influențat de o creștere semnificativă a veniturilor (cu 40%), în timp ce costurile de producție au crescut doar cu 26%. Compania a atras de 2 ori mai multe fonduri împrumutate, care au fost folosite pentru a completa stocurile. Ca parte a conturilor de plătit, a existat o scădere a datoriilor față de furnizori și antreprenori. Având în vedere că societatea își achiziționează principalele aprovizionare în afara Federației Ruse, din cauza scăderii cursului dolarului, datoria față de furnizori este în scădere. Arieratele la salarii la personal au crescut, ceea ce este cauzat de o creștere a salariilor. Ca urmare, are loc o creștere a datoriilor față de fondurile extrabugetare și autoritățile fiscale. Toate datoriile sunt curente și sunt rambursate la timp.

Analiza verticala ( engleză Analiza verticală) situații financiare, cunoscute și sub denumirea de analiză a domeniului de aplicare ( engleză Analiza de dimensiuni comune), presupune prezentarea datelor nu în valori absolute, ci ca procent din valoarea de bază. Această transformare a situațiilor financiare facilitează compararea informațiilor financiare despre o companie pentru diferite perioade de raportare și, de asemenea, permite compararea acesteia cu informații financiare similare despre alte companii. În plus, utilizarea analizei verticale ne permite să identificăm tendințe care nu sunt întotdeauna evidente atunci când analizăm situațiile financiare într-o prezentare tradițională.

Metodologie

După cum sa menționat mai sus, metodologia de realizare a analizei verticale presupune prezentarea datelor de raportare financiară sub formă valori relative, exprimat ca procent.

Formula

Pentru a efectua calcule, puteți utiliza formula universală:

Potrivit acestuia, procentul valorii de bază este calculat ca raport dintre fiecare poziție individuală (linie în raportare) și valoarea de bază selectată.

La efectuarea unei analize verticale a bilanțului, valoarea totală pentru secțiunea „Activ” și suma pentru secțiunea „capital și pasive” sunt selectate ca valoare de bază. În consecință, toate pozițiile individuale din secțiunea Active sunt prezentate ca procent din totalul acesteia. Calcule similare sunt efectuate în secțiunea „Capital și pasive”.

Într-o analiză verticală a contului de profit și pierdere, venitul din vânzări este de obicei folosit ca valoare de bază. Toate celelalte poziții acest raport(de exemplu, cost produsele vândute, profitul brut, cheltuielile de exploatare, cheltuielile cu dobânzile, impozitul pe profit, profitul net) sunt exprimate ca procent din acesta.

Ca și în cazul contului de profit și pierdere, analiza situației fluxurilor de numerar folosește veniturile din vânzări ca bază. Acest lucru face posibil să vă faceți o idee despre elemente precum cheltuielile de capital ( engleză CAPEX), emisiunea de actiuni, răscumpărare acțiuni, atragerea și rambursarea împrumuturilor și a împrumuturilor etc. Prezentarea acestor articole în termeni relativi ne permite să evaluăm măsura în care acestea influențează generarea de venituri din vânzări.

Această metodă vă permite să analizați datele pentru o singură perioadă de raportare, totuși, pentru a crește fiabilitatea rezultatelor, se recomandă efectuarea unei analize comparative cu perioadele anterioare.

Exemplu de analiză verticală a situațiilor financiare

Analiza verticală comparativă a contului de profit și pierdere

Analiza comparativă verticală a situației fluxurilor de numerar

La efectuarea analizei, valoarea veniturilor pentru 20X9 a fost de 93.516 mii uc, pentru 20X8 87.251 mii uc.

Avantaje

Principalul avantaj al analizei verticale este că poate identifica schimbări majore sau bruște în situațiile financiare ale unei firme. Creșterea sau scăderea rapidă a indicatorilor individuali de raportare financiară va fi ușor vizibilă în timp.

Această tehnică vă permite, de asemenea, să vă faceți o idee despre diferitele strategii pe care compania le implementează. De exemplu, o companie poate sacrifica profitabilitatea pentru a-și crește cota de piață. Acest lucru va duce, în general, la creșterea veniturilor din vânzări, dar va avea un impact negativ asupra venitului brut, operațional și net. Cu toate acestea, o astfel de companie va demonstra rate de creștere mai mari.