Новини зірок
Інвестиційні золоті зливки. Злиток золота
Історично так склалося, що золото є одним із найпопулярніших інструментів для інвестицій. Перед інвесторів припадає 30–40% всього обсягу покупок золота, частку ювелірів – 40–50%. У періоди криз інвестори, хеджуючи ризики, збільшують вкладення в золото, тоді як у моменти стабільності зростає попит на ювелірні прикраси, що спонукає ювелірів нарощувати їх випуск. Комбінація цих чинників робить попит на золото стабільним і стійким, що підвищує роль дорогоцінного металу як інструмент збереження капіталу. При цьому різноманітність форматів інвестування у золото робить вибір не дуже простим. Спробуємо розібратися.
Текст: Айрат Халіков
Інструменти інвестування в золото можна розділити на дві групи: безпосереднє придбання металу в злитках або виробів зі сплавів та купівля похідних інструментів, що ґрунтуються на ціні золота.
Золото у злитках
Купівля золотих злитків є традиційним способом інвестування в золото з метою заощадження. Щорічно у світі купується близько однієї тисячі тонн золотих злитків, що становить 60% від усього обсягу інвестицій у золото.
У Росії її фізичні особи можуть придбати зливки з дорогоцінних металів лише рамках банківської системи. При купівлі до вартості зливка додається ПДВ у розмірі 18%, а за зворотного продажу банку ПДВ фізичній особіне повертається. Оплати ПДВ можна уникнути, якщо залишити зливок на відповідальному зберіганні у банку. У Росії така послуга надається обмеженою кількістю банків, оскільки вимагає наявності спеціальних приміщень, дорогого обладнання, навченого та сертифікованого персоналу. Крім того, злиток, що перебуває на відповідальному зберіганні в банку, зрештою доведеться продати саме цьому банку, оскільки у разі винесення зливка з банку доведеться сплатити ПДВ.
У Росії ходіння мають мірні зливки масою 1-1000 г, штамповані за російським ГОСТом, і так звані стандартні зливки, відлиті відповідно до міжнародним стандартом LBMA Good Delivery bars масою 11-13,3 кг.
Націнка, яку банки встановлюють на зливки дорогоцінних металів, залежить від їх маси. При продажі злитків масою 1 кг премія складає 1,5–2%, тоді як на зливки масою 1 г націнка банків може сягати 14–33%. Як правило, тарифи на зберігання злитків у банках залежать від тривалості зберігання та кількості злитків і коливаються в діапазоні $30–200 за злиток на рік, незалежно від його маси.
Громадяни Росії також можуть скористатися послугою купівлі/зберігання злитків за кордоном, оскільки в законодавстві відсутні обмеження на такі операції. Найзручніше купувати зливки в рамках системи London Bullion Market Association (LBMA) – ціни на зливки визначаються в результаті біржових торгів, а за угоди стягується невелика комісія. При покупці зливка за кордоном найкраще залишити його в спеціальному сховищі, включеному в аркуш поставки LBMA, або в сховище члена цієї асоціації. Це дозволяє заощадити значні кошти, оскільки при перепродажі не виникне додаткових витрат, пов'язаних із перевіркою справжності та походження зливка. Комісія при придбанні через LBMA злитка золота знаходиться в діапазоні від 1 до 1,5% (для зливка масою 400 унцій/12 кг) та до 3% (для зливка масою 32 унції/1 кг). Витрати зберігання слитка в сховищах становлять 0,3–0,5% від вартості в рік.
Ключовою перевагою спеціалізованих сховищ злитків перед банками є те, що вони не здійснюють фінансові операції, які можуть призвести до банкрутства, та страхують повну вартістьзлитків. Розміщення зливків у сховищах дає додаткові зручності підприємцям, оскільки це дозволяє використовувати їх як заставу для кредитування пов'язаних організацій.
Основною перевагою купівлі золота в злитках є те, що дані інвестиції не несуть будь-які банківські або фінансові ризикиі є найдешевшим інструментом інвестицій у фізичний метал.
Мінусом придбання зливків за кордоном є те, що у разі ввезення зливка до Росії у власника виникає зобов'язання заплатити ПДВ у розмірі 18% та мито у розмірі 20% (у разі якщо митниця вирішить, що злиток ввозиться з комерційною метою).
Слід зазначити, що у Росії комісії на придбання і зберігання золотих злитків нижче, ніж у системі LBMA.
Інвестиційні монети
Придбання монет з дорогоцінних металів є другим за популярністю способом інвестицій – щорічно близько 300 тонн золота йде на виготовлення інвестиційних монет, що становить 20% усіх інвестицій у фізичне золото.
центральний банкРосії карбує монети з дорогоцінних і напівдорогоцінних металів, які також можуть використовуватися як інструмент інвестицій. У даному контекстінайцікавішими є монети зі статусом «інвестиційні», оскільки при їх придбанні фізична особа не сплачує ПДВ. на Наразів російських банкахдоступні до придбання монети із золота, срібла, платини та паладію. Найбільш популярною є монета «Георгій Побєдоносець» із вмістом золота обсягом 7,78 р.
На жаль, у Росії інвестиційні монети продаються зі значною націнкою: ціна постачання ЦП на 7% перевищує ціну золота в монеті, а націнки банків становлять 8–24% до ціни ЦП. Так, наприклад, Ощадбанк, який реалізує половину інвестиційних монет у Росії, продає монету «Георгій Побідоносець» з премією 33% до ціни золота в монеті, що знижує інвестиційну привабливість подібних покупок. Така висока премія пов'язана з тим, що обсяг попиту на монети значно перевищує обсяг їхнього виробництва. Ми вважаємо, що у довгостроковій перспективі зі збільшенням обігу монет комісії банків знижуватимуться до світового рівня. Перевагою інвестицій у монети є те, що їх можна зберігати у будь-якому місці та продати у будь-який банк за умови збереження цілісності упаковки монети.
У світовій практиці на даний момент найбільше ходіння має інвестиційна золота монета Krugerrand, яка випускається дуже великим тиражем (46 млн. монет масою 1 унція), завдяки чому її спотова ціна лише на 2% перевищує вартість золота в металі. При цьому ціна монети у європейських банках лише на 5–6% перевищує ціну виробника монет. Це робить монету найпривабливішим інструментом для невеликих інвестицій. При ввезенні іноземних інвестиційних монет до Росії власникові також доведеться заплатити ПДВ (18%) і, можливо, імпортне мито (20%) – за аналогією до ввезення злитків. Невелика кількість монет можна ввезти як сувенір без сплати податків.
Деякі монети мають також колекційну та історичну цінність. Ціноутворення таких монет меншою мірою залежить від економічної кон'юнктури та визначається нумізматичною цінністю.
Exchange Traded Fund (ETF)
Сертифікати, прив'язані до ринку золота, такі як ETF, торгуються здебільшого фондових біржтак само вільно, як і акції. Зазвичай до сертифікату ETF прив'язана одна або 1/10 унції золота, розміщена у спеціальному сховищі. Щороку фонди нараховують комісію за зберігання, страхування золота та різні Управлінські витрати, Що становить 0,25 - 0,4%. Виплата комісії виявляється у зменшенні кількості металу, прив'язаного до сертифікату. Активи фондів забезпечені реальним золотом, що знаходиться у сховищах, що визначає високу кореляцію ціни на акції фонду та ціни на золото. ETF-фонди, відображаючи зростаючий попит на цей інструмент, щороку закуповують 180–380 т золота.
Основна перевага купівлі сертифікатів ETF, а не злитків або монет полягає в тому, що покупцеві не доведеться нести витрати, пов'язані зі зберіганням золота, а висока ліквідність інструменту забезпечує низькі витрати на купівлю - зазвичай витрати на угоду не перевищують брокерські комісії на ринку акцій. Сертифікати ETF є дуже ліквідним інструментом. Наприклад, середньоденний обсяг угод із сертифікатів найбільшого ETF-фонду SPDR (тикер GLD US) становить 146 млн дол. (для порівняння: денний обсяг угод з акціями на Московській біржі становить 850 млн дол.).
Зростаюча популярність інвестування в ринок золота шляхом купівлі ETF стала головним фактором зростання інвестиційного попиту на золото з початку 2000-х. Найбільші ETF-фонди, такі як SPDR, iShares COMEX Gold Trust та ETFS Physical Swiss Gold Shares, два і більше разів на рік проходять фінансовий аудиту світових лідерів із Big 4, а аудитор Inspectorate International Limited двічі на рік повністю перераховує кількість золота у сховищах. Фонди тримають готівку на рахунках лише обсягах, необхідні оплати адміністративних витрат, і містять будь-яких деривативов. У цьому контексті можна сміливо стверджувати, що інвестиції в ETF є не більш ризиковими, ніж інвестиції у фізичне золото, при цьому вони дешевші від вкладень у монети та зливки.
Знеособлені металеві рахунки(ОМС)
Ключове перевага ЗМСу тому, що вони дозволяють інвестору уникнути ризиків та витрат, пов'язаних із транспортуванням та зберіганням злитків із дорогоцінних металів. На рахунках ЗМС враховується кількість дорогоцінного металу в грамах, деякі банки пропонують термінові рахунки ЗМС, за якими нараховують відсоток у грамах металу – зазвичай у межах 0,1–2,5% річних. Оскільки банки не купують золото, то вони не несуть витрат, пов'язаних із купівлею та зберіганням дорогоцінного металу, що здешевлює цей інструмент. Основна мотивація банків брати участь у програмах ЗМСпов'язана з тим, що вони залучають гроші за ставками у 2–4 рази нижчими, ніж за депозитами.
Ключовим ризиком для інвестора є те, що на ЗМС не поширюється система страхування вкладів: у разі банкрутства банку вкладнику доведеться чекати на постачання металу або компенсацію його вартості в грошах за курсом на день банкрутства у загальній черзі кредиторів. Обсяг зобов'язань за рахунками ЗМС може значно перевищувати забезпечення фізичним золотом. У разі неправильного хеджування цінових ризиків банк може зазнати значних збитків, що поставить під загрозу можливість виконання зобов'язань перед клієнтами.
Комісії при відкритті рахунку в російських банках розрізняються незначно і перебувають у діапазоні 1-2,4% до цін на золото в ЦП.
Інвестори в ЗМС виграють у оподаткуванні: прибутковий податок 13% сплачується лише з нарахованих відсотків, а не з різниці ціни купівлі та продажу, як це відбувається у випадку зі зливками та монетами. Також вкладник може зняти кошти зі свого рахунку у вигляді злитків дорогоцінного металу, сплативши ПДВ та комісію банку за послугу.
Західні банки також пропонують ЗМС зі схожими умовами. Їхня перевага в тому, що вони дозволяють перекладати кошти ЗМСз одного банку до іншого без проміжної конвертації у валюту. І хоча російське законодавство також дозволяє перекази між рахунками ЗМС, фактично російські банки такої послуги не надають.
У контексті інвестицій у ЗМС основне завдання інвестора – це вибір надійного банку з низькими спредами до цін на дорогоцінні метали.
Похідні інструменти (ф'ючерси на золото)
Інвестування в ринок золота за допомогою термінових контрактів (опціони та ф'ючерси) є порівняно недорогим, але високоризиковим інструментом. Для подібних інвестицій необхідно лише відкрити рахунок на FORTS (підрозділ Московської біржі) у будь-якого вітчизняного брокера.
На біржі торгуються розрахункові контракти, які передбачають поставки покупцю самого металу. Це визначає низьку вартість даного інструменту та вузький спред між котируваннями на купівлю/продаж. Невисокий рівень гарантійного забезпечення допускає угоди з великим «плечем» (до 20 разів перевищує розмір коштів на рахунку), що дозволяє отримувати дохід за невеликого рівня вкладень.
Витрати на придбання ф'ючерсів складаються з брокерської комісії (1-2 руб. за контракт), спреду між ціною купівлі-продажу (0,01-0,05%) і контанго (надбавка 0,5-1,15% до ціни базового активу, що стягується продавцем за відстрочку розрахунку за угодою).
Недоліком ф'ючерсного контрактуяк інструмент інвестицій у дорогоцінні метали є короткий строкдо його погашення. Середній діапазон інвестицій у дорогоцінні метали у консервативних інвесторів становить 3 роки – це означає, що інвестору у ф'ючерси доведеться за цей період 11 разів зробити роловер (необхідно кожен квартал реінвестувати кошти у ф'ючерсний контракт на Московській біржі). В результаті річні витрати на інвестиції в ринок золота за допомогою ф'ючерсу можуть досягти 5-6% на рік.
Іншим недоліком є необхідність відстежувати забезпечення за контрактами у режимі реального часу. Низький обсяг ринку ф'ючерсів на золото на Московській біржі (обсяг забезпечення на ринку інструментом не перевищує 10 млн дол.) робить інструмент непридатним для великого інвестора.
На думку аналітиків, ф'ючерси на золото найбільше підходять для спекуляцій та хеджерування цінових ризиків, ніж для збереження вартості.
Акції золотодобувних компаній
Іноді в ЗМІ звучить теза про те, що купівля акцій золотодобувних компаній може бути непоганою ставкою на ринок золота. Однак при найближчому розгляді це твердження виглядає надто поверховим.
Справа в тому, що інвестиції в акції приносять інвесторам додаткові ризики, пов'язані з операційною діяльністю компаній. На золотих шахтах регулярно трапляються різні НП: шахти затоплює, бурова техніка виходить із ладу, а підрядники затримують доставку обладнання. Найбільші золотодобувачі Росії (Полюс Золото, Поліметал, Петропавловськ) неодноразово порушували свої виробничі плани, що негативно впливало на котирування їх акцій. У той же час вкладення в індекси акцій золотодобувних компаній меншою мірою страждають від операційних проблем окремих емітентів.
Дуже сильний вплив на динаміку акцій має і загальний настрій інвесторів на фінансових ринках. При погіршенні економічних очікувань інвестори перекладаються у держоблігації та золото, тим самим знижуючи свої ризики. При поліпшенні кон'юнктури зростає інтерес до акцій, що призводить до зростання їх котирувань. Таким чином, на акції золотодобувних компаній одночасно впливають два різноспрямовані вектори, що призводить до того, що кореляція між цінами на акції золотодобувних компаній і цінами на золото низька. Це робить акції золотодобувачів поганою ставкою на ринок золота.
Ювелірні прикраси
Міф про купівлю ювелірних прикрас з метою збереження вартості є дуже популярним у країнах, що розвиваються. При близькому розгляді стає очевидною утопічність цієї ідеї. Це пов'язано з тим, що ціна ювелірної прикраси, як правило, вища за ціну дорогоцінного металу у виробі, оскільки до кінцевої ціни додаються витрати на працю ювелірів (до 50% від кінцевої вартості), комісії магазинів та премії за бренд. Проте за перепродажу не враховується художня цінність – ломбарди купують коштовності як брухт із значним дисконтом до початкової ціні, враховуючи лише масу дорогоцінного металу. У цьому контексті слід зазначити, що купівля коштовностей виправдана лише для використання за прямим призначенням – як прикраса.
Варто також порушити питання інвестування в предмети, що мають художню та антикварну цінність. Дані вкладення насправді є інвестиціями в дорогоцінні метали, оскільки їх вартість більшою мірою визначається історією, що з предметом.
Таким чином, резюмуючи сказане, можна зробити висновок про те, що в рамках довгострокових інвестицій у дорогоцінні метали найбільш цікавим і дешевим варіантом є вкладення в ЗМС російських банків, а на міжнародних ринках - в сертифікати ETF. Інвесторам, які воліють мінімізувати ризики, рекомендується купувати золоті зливки та розміщувати їх у спеціалізованих сховищах як у Росії, так і в системі LBMA.
Сьогодні золото у нашій повсякденному життіпостає у вигляді ювелірних прикрас, зубних коронок, золотих монет та злитків. І остання формає найпопулярнішою, якщо йдеться про великі накопичення або біржові торги. Саме злиток золота, ціна якого залежить від вартості одного грама чи унції, стає основним засобом для поповнення золотовалютних резервів різних країн. За допомогою цієї валюти, що не старіє, часто здійснюються взаєморозрахунки між державами. Дана форма зберігання дорогоцінного металу є свого роду універсалом, який описується різними міжнародними та національними стандартами.
Різновиди злитків золота
У цій галузі існують світові стандарти, що визначають вимоги до так званих мірних зливків, що описуються такими позиціями:
- Наявність промислових тавр, які ставить виробник. У це маркування входить назва країни, вага в грамах, вказівка типу дорогоцінного металу, проби, тавро заводу-виробника.
- Допустимі відхилення в довжині та ширині, неприпустимість серйозних деформацій
У Росії її стандартизація зливка 999,9 проби вагою до 1000 грам здійснюється з допомогою положень ГОСТ Р 51572-2000. Кожен зливок має індивідуальний реєстраційний номер, який дозволяє ідентифікувати певний мірний об'єкт. Наявність подряпин, сколів, брудних плям, сильних деформацій заборонена. Максимальна вада на поверхні по глибині не повинна перевищувати 5 мм.
За способом виробництва золоті зливки класифікуються так:
- штамповані
- литі
- порошкові
Найдорожчий штампований злиток обійдеться приблизно на 10-12% дорожче порошкового. У всіх випадках до офіційно придбаного зливка додається сертифікат.
Де придбати злиток золота
У Росії громадяни можуть купувати зливки практично у всіх великих банкахкраїни, включаючи Ощадбанк, ВТБ та Газпромбанк. Ці активи, як і будь-яка валюта, мають продажну і покупну ціну. Різниця між купівлею та продажем досить висока, тому золоті зливки рідко купуються приватними особами для швидкої спекуляції. Зазвичай цей товар купується для подарунка чи довгострокової приватної інвестиції. Відчутна різниця між купівлею та продажем виникає через податок на додану вартість (18%).
Купуючи зливок золота, необхідно зберігати всі чеки та сертифікати, які супроводжують таку покупку. Найактивнішим продавцем на цьому ринку є Ощадбанк, який пропонує населенню золоті зливки вагою від 1 грама. Для такої покупки знадобиться паспорт громадянина РФ, що діє. Продаючи та купуючи зливки золота Ощадбанк гарантує найвищу якість товару, що підтверджується сертифікатом заводу-виробника. За курсом дорогоцінних металів можна стежити з особистого кабінету. Купівля ведеться з класифікацією за двома категоріями – задовільна та відмінна якість.
За зберігання золотих злитків можна отримати термін
Стаття 191 КК РФ визначає кримінальну відповідальність за незаконний обіг дорогоцінних металів і дорогоцінного каміння строком до п'яти років і різними великими штрафами. Звичайно, якщо ви купили золотий злиток в Ощадбанку і маєте на руках усі документи, що підтверджують, до вас ніхто не буде пред'являти жодних претензій. А от якщо золотий злиток, самородок чи пісок потрапив до вас у руки прямо з надр чи з підпільного виробництва, у цьому випадку варто міцно замислитись про наслідки. Покарання залежатиме від розміру збитку, який вважається великим, починаючи з 1500 тис. рублів.
Під незаконним обігом мається на увазі зберігання, перевезення, купівля-продаж дорогоцінних металів. І тут є один важливий нюанс. Якщо шматок золота має ознаки ювелірного виробу (брухту), то до власника жодних питань не виникає. Інша річ, якщо такі ознаки важко виявити. Тоді вам доведеться довго доводити, що цей фрагмент потрапив до вас законним чином. Так що, якщо взяти і розплавити колечко в домашніх умовах, то злиток, що вийшов, за несприятливих обставин може відправити вас на нари.
Золоті зливки продовжують залишатися затребуваним фізичним активом сучасності. Незважаючи на злети та падіння вартості цей дорогоцінний метал успішно виконує функцію світового фінансово-економічного еквівалента та регулятора.
Інвестиції в мірні та стандартні зливки банківського золота для інвесторів з країн, де законодавчому рівнівстановлена нераціональна форма оподаткування цього виду угод, є непривабливими.
Інвестиції в золоті зливки
Злиток банківського золота може стати і вдалим подарунком, і окрасою якоїсь особистої колекції, і чудовим засобом інвестування.
Інвестиції в золоті зливки в Росії є одним з простих способівздійснення інвестиційних потреб на вітчизняному ринку дорогоцінних металів На угодах купівлі-продажу золотих злитків спеціалізуються багато банків.Ціни, специфіка здійснення угоди, її обсяги, і навіть можливість подальше викупу банком злитків назад, регулюється у кожному окремому банку по-особливому.
Інвестувати в Росії можна у два види золотих злитків:
- мірні.
Стандартні зливки виготовляються та маркуються заводом відповідно до галузевих стандартів виробництва. Вага стандартних золотих злитків варіюється в межах від одинадцяти до тринадцяти цілих трьох десятих кілограм, що тотожно, відповідно, трьомстам п'ятдесяти і чотириста тридцяти тройських унцій.
Помірні зливки золота виготовляються спеціалізованими російськими афінажними підприємствами. Їхня вага найчастіше ледь сягає одного кілограма.Відсоток вмісту чистого золота у таких зливках становить – 99,99%. Ваговий номінал таких зливків:
- один грам;
- п'ять грам;
- десять грам;
- двадцять грамів;
- сто грам;
- двісті п'ятдесят грам;
- п'ятсот грамів;
- один кілограм.
Вартість одного грама золота, що міститься в злитку, залежить від вагового номіналу такого зливка. Як правило, чим більше за розміром, тим нижча вартість одного грама золота, що міститься в ньому.
p align="justify"> Важливим аспектом інвестування в золоті зливки в Росії є наявність необхідності сплати вісімнадцятивідсоткового податку на додаткову вартість.
Це важливо! ПДВ стягується з покупця зливка тільки в тому випадку, якщо він бажає одержати злиток на руки. Існує альтернатива такій угоді, завдяки якій зникає необхідність сплати ПДВ – залишити злиток на відповідальне зберігання банку. Така послуга також платна. Ціна її різна у кожному окремому банку.
Відео про інвестиції в золоті зливки
Ціни
Згідно з інструкцією Центрального Банку Російської Федерації«Про порядок визначення маси дорогоцінних металів та дорогоцінного каміння та обчислення їх вартості в Банку Росії та кредитних організаціях» вартість дорогоцінних металів (у тому числі і злитків дорогоцінних металів) розраховується за допомогою множення кількісного показникадорогоцінного металу на показник його ціни за один грам по , встановленого в російських рублях.
Протягом січня 2015 року облікові ціни Центрального банкуРосійської Федерації на золото змінювалися так:
| Дата | Ціна, російських рублівза один грам золота |
| 01.01.2015 | 2168,34 |
| 13.01.2015 | 2464,8 |
| 14.01.2015 | 2582,98 |
| 15.01.2015 | 2611,23 |
| 16.01.2015 | 2574,82 |
| 17.01.2015 | 2636,52 |
| 20.01.2015 | 2664,44 |
| 21.01.2015 | 2699,97 |
| 22.01.2015 | 2735,75 |
| 23.01.2015 | 2706,12 |
| 24.01.2015 | 2636,32 |
| 27.01.2015 | 2705,17 |
| 28.01.2015 | 2788,62 |
Графік динаміки облікових цін на золото в ЦБ РФ за січень 2015 представлений нижче:
«Сбербанк Росії» є одним із фінансових установРосійської Федерації, який пропонує своїм клієнтам придбати зливки афінованого золота шляхом укладання відповідного договору з банком.
Серед різноманітності послуг, що надаються «Ощадбанком Росії» у сфері реалізації злитків банківського золота, слід зазначити, зокрема, можливість придбання злитків афінованого золота у подарунковій упаковці.
Загалом «Сбербанк Росії» пропонує своїм клієнтам сьогодні придбати мірні золоті зливки масою:
- один грам;
- п'ять грам;
- десять грам;
- двадцять грамів;
- п'ятдесят грамів;
- сто грам;
- двісті п'ятдесят грам;
- п'ятсот грамів;
- один кілограм.
У подарунковій упаковці можна придбати золоті зливки масою:
- один грам;
- п'ять грам;
- десять грам;
- двадцять грамів;
- п'ятдесят грамів;
- сто грам.
Одною з додаткових послуг, яку надає своїм клієнтам "Сбербанк Росії" є послуга безпечного зберігання дорогоцінних металів. Перевагами цієї послуги є:
- Безпечне та структуроване зберігання.Зливки банківського золота тут зберігаються окремо від злитків інших дорогоцінних металів, а між собою розмежовуються за масою, пробою, способом виготовлення (литі, штамповані тощо) та іншими ознаками.
- Оперативність послуг.Зливки розміщуються дуже швидко, а при виникненні необхідності оперативно повертаються клієнту.
- Професіоналізм.Службовці банку є компетентними кожен у своїй галузі, що дозволяє забезпечувати високу якість послуг, що надаються банком.
Загалом, ціни та можливості для інвестування в золоті зливки є прийнятними у Росії. Варто зазначити, що в середньому вартість конкретного зливка банківського золота інвестор може розрахувати самостійно. Для цього достатньо володіти інформацією про , де ви збираєтеся придбати злиток, і визначитися з масою зливка, що купується.
Можливості у Росії
У Росії асоціюється в першу чергу з державною системоюоподаткування, оскільки існуючий вже тривалий час вісімнадцятивідсотковий податок на додаткову вартість, що стягується з покупця зливка банківського золота, справді не відповідає розміру перспектив цього способу інвестування.
Тим не менш, поряд з офіційним ринком, який, зокрема, представляють такі банківські установи як "Сбербанк Росії", "ВТБ 24", "Нікойл", "Номос-банк", існує і чорний ринок дорогоцінних металів, на якому крім інших товарів реалізуються також золоті зливки. Відсутність оподаткування часто приваблює інвесторів цей ринок.Але не варто забувати про безперечні недоліки такого ринку. Серед них варто, мабуть, окремо виділити такі:
- Невпевненість у дійсному укладанні угоди. Брокери ринку часто «кидають» своїх клієнтів, стягуючи з них передплату за товар, який згодом не надають.
- Відсутність будь-яких гарантій якості. Інвестор, купуючи зливок золота через «чорний ринок», не може бути впевнений у тому, що він відповідає заявленим вимогам.
Як альтернатива, про яку йтиметься далі.
Відео про зростання попиту на золоті зливки у Росії
Можливості у Європі
Якщо порівнювати інвестиції в золоті зливки в Російській Федерації та Європі, то можна скласти подібну порівняльну таблицю:
| Критерій | Росія | Країни Європейського Союзу |
| Наявність оподаткування | Є податок на додаткову вартість у розмірі вісімнадцяти відсотків. | ПДВ та інші податки відсутні. |
| Суб'єкти реалізації права на продаж | Банки, що мають ліцензію на здійснення операцій із дорогоцінними металами. | Банки, афінажні компанії та інші. |
| Хто може стати покупцем зливка | Фізичні та юридичні особи, які перебувають на обліку в Пробірній палаті | Усі фізичні та юридичні особи без винятків, різні фінансові інститути, пенсійні фонди |
| Стандарт якості | ДЕРЖСТАНДАРТ Р 51572-2000 для мірних зливків до 1 кг. ДЕРЖСТАНДАРТ 28058-89 для злитків від 11 кг до 13,3 кг. | Good Delivery Rules. |
| Розрахунок вартості одного грама золота | Залежить від облікової ціни на золото, встановленої Центральним банком Російської Федерації | Розраховується з урахуванням показників Лондонського фіксингу (за тройську унцію золота). |
| Розрахунок вартості одного грама золота в залежності від маси зливка | Чим менший розмір зливка, тим дорожче один грам, що міститься в ньому золота. | Ціна не змінюється із збільшенням/зменшенням маси зливка. |
| Послуги зберігання | Зливки зберігаються у банківському депозитарії, що може призвести до появи ризиків зберігання, пов'язаних з обмеженням доступу до сховища або нестійкістю банку. | Зливки зберігаються: банківських депозитаріях; у незалежних небанківських депозитаріях у Бельгії, Австрії, Швейцарії, Великій Британії. |
| Зворотний викуп | Послугу зворотного викупу злитків банківського золота надають далеко ще не всі банківські установи країни. Як правило, вартість зворотного викупу на порядок вища за ціну, за якою реалізується злиток. | Наявність гарантії зворотного викупу за ринковими цінами. |
Це важливо! Таким чином, варто зазначити, що інвестиції в зливки банківського золота, безумовно, вигідніше робити у країнах-членах Європейського Союзу, ніж на території Російської Федерації.
Відео про заміну золотих злитків в українському банку
Альтернативи
Для російського інвестора існує кілька альтернативних варіантівдля інвестицій:
- біля країн Європейського Союзу. В цьому випадку варто детально вивчити законодавчу базу, яка регулює цю галузь у обраній інвестором країні Єврозони
- Вибрати іншу у Росії. Тут варто виділити, мабуть, інвестиції у знеособлені металеві рахунки. Хоча, кожен інвестор, залежно від своїх можливостей та потреб може вибрати будь-яку іншу форму для інвестицій у золото.
Вкладення грошей у золоті зливки
Для вкладення грошових коштівіснує багато інструментів, які дозволяють зберегти та збільшити свій капітал: вкладення в банківські вклади, акції, облігації, пайові інвестиційні фонди. За таких вкладень є ризик втрати грошей чи отримані доходи будуть знецінені інфляцією.
Але є такий варіант вкладень, який показав свою міцність упродовж багатьох років – це вкладення у золото, а точніше – у золоті зливки. Ці вкладення можуть стати Вашим «особистим пенсійним фондомабо капіталом, який передасте у спадок. На сьогодні це не найпоширеніший варіант заощадження накопичень у нашого населення.
Перед тим, як купити золоті зливки
По-перше, Ви маєте визначити для себе суму, яку готові інвестувати.
По-друге, потрібно визначити, яку суму з цих вільних грошейВи готові вкласти на короткий термін до 1 року, а яку на більш тривалий. Про яку суму Ви готові забути на кілька років, а може, і десятиліть.
Експерти радять, що у золоті зливки потрібно вкладати не більше 15% від вашого капіталу.
Варіантів вкладення в золотона ринку дорогоцінних металів кілька: зливки, монети та знеособлені металеві рахунки.
Кожен варіант має свої плюси та мінуси.
Розглянемо переваги вкладення грошей у золоті зливки:
- Золото завжди, у всіх країнах є цінністю. Воно не дешевшає, а в періоди криз, навпаки, піднімається в ціні. Попит цього дорогоцінний метал перевищує пропозицію. Тому золото зберігає і навіть збільшує свою цінність, незважаючи на жодні події світової економіки.
- Золото цінується у світі, т.к. це рідкісний метал. Його запаси у світі не дуже великі. Золота видобувається не так багато, як здається. За весь період видобутку золота людством було видобуто трохи більше 135 тис. тонн жовтого металу. Якби можна було сплавити його в один куб, то ребро цього куба становило б трохи більше 18 метрів. Золото у всіх країнах світу є платіжним засобом на протязі всієї історії в ЦБ розвинених країнпереглянули роль золота та припинили його продажі. Найбільше золота купують Китай та Росія з метою зниження залежності від американського долара. Росія купує в середньому 18,6 тонн золота на місяць. Наявність золотого запасу може допомогти збалансувати фінансову системукраїни.
- Золото - не схильне до корозії, не втрачає своїх властивостей з часом,не взаємодіє з іншими хімічними речовинами, гарний, надійний метал. Чистезолото дуже м'який матеріал, який можна легко деформується, найчастіше використовується у ювелірній промисловості.
- Золото широко застосовуєтьсяу багатьох сферах нашого життя, особливо в стоматології (для виготовлення зубних протезів). Плюс виробів із золота в тому, що вони абсолютно нешкідливі для людини.
Сукупність цих властивостей дозволила золоту стати матеріалом, що так високо цінується в усьому світі.
Золотий злиток – це вигідний варіант для інвестиції.Сам собою він є товаром, обов'язково має пробу, залежно від якої і встановлюється його вартість. Сьогодні ціна на золото трохи знижується, але, як свідчить історія, вона згодом знову почне зростати. Золото ніколи не знеціниться, і цей факт має стати вирішальним для ухвалення рішення про інвестування у золоті зливки.
Злиток банківського золота може стати не лише вигідним варіантом для інвестиціїКупуючи золотий злиток, Ви можете його продати, подарувати, передати у спадок. Перевага інвестицій у цей дорогоцінний метал перед вкладеннями в цінні папери— ви позбавляєтеся необхідності щодня стежити за котируваннями акцій на біржі. Але це в тому випадку, якщо Ви вкладаєтеся всерйоз та надовго.
Перевага перед вкладами — вкладення коштів у золоті зливки дозволить вам зберегти накопичення від інфляції та фінансових криз та отримати дохід. Але при цьому потрібно мати на увазі, що покупка золотого зливка не дасть вам швидкого прибутку. Ціна на золото постійно вагається, але не так сильно, як, наприклад, валютні курсичи вартість цінних паперів.
Як підтвердження наводимо дані про динаміку цін на золото за період 2000-2017 рр.(у доларах за тройську унцію):
| Рік | Мінімальна | Максимальна | Середня | Зріст середньої ціниу % до попереднього року |
|---|---|---|---|---|
| 2000 | 263,8 | 316,6 | 279,11 | х |
| 2005 | 411,1 | 536,5 | 449,74 | 161,13 |
| 2010 | 1058,0 | 1421,0 | 1224,53 | 272,27 |
| 2015 | 1050,6 | 1301,55 | 1158,66 | 94,62 |
| 2017 | 1151,05 | 1356,26 | 1257,53 | 108,53 |
Станом на 18.04.2018 року ціна на золото становить 1355,30 доларів за тройську унцію.
Відповідно змінюється і облікова ціна на золото в Росії.
за прогнозаманалітиків ціна на золото в період з 2018 до 2021 року зростатиме, а 2022 р. знову почне знижуватися (у доларах за тройську унцію):
- Квітень 2019 р. – 1442,
- Квітень 2020 р. - 1394,
- Квітень 2021 р. - 1475,
- Квітень 2022 - 1324.
Чинники ціноутворення
Вартість золотого злитка залежить від ціни золота за 1 грам, маси злитка та його технічного стану.
Ціна золота за 1 грам нашій країні встановлюється Центральним банком. Вона відома як облікова ціна.
Котирування золота ЦБ РФ відображають ціну чистого золота 999 проби за 1 грам.
Облікові ціни золото Центральний банк Російської Федерації встановлює щодня.
Вартість одного грама золота ґрунтується на світовій ціні за унцію.
Під поняттям «унція золота» у сучасному світімається на увазі тройська унція золота вагою в 31,1034807 грам. Історична назва « тройська унція»походить від французького міста Труа(Фр. Troyes), що у провінції Шампань, у якому у 12-14 століттях проводилися міжнародні торгові ярмарки.
Офіційна світова ціна на золото у всьому світі виражається у доларах США за одну тройську унцію. Фіксована ціна за тройську унцію золота встановлюється на Лондонській біржі металів двічі на день. Це так званий Лондонський фіксінг, який встановлює ціни на золото.
Він проводиться представниками п'яти найбільших банків Великобританії – гравців ринку дорогоцінних металів. Ціна встановлюється залежно від попиту та пропозиції у трьох валютах: доларах, євро та фунтах стерлінгів.
При розрахунку облікової ціни ЦБ РФ величина, визначена Лондонським фіксингом, перекладається з доларів за унцію в рублі за грам розподілом на 31.1034807 (кількість грам в одній тройській унції), і потім множиться офіційно встановлений курсрубля до долара США, що діє на день, що прямує за днем встановлення облікової ціни. У цьому облікова вартість ЦБ РФ перестав бути основою угод купівлі-продажу.
Вартість троїцької унції на ринку золота залежить від різних факторів.
В основному це дві основні групи факторів: економічні та політичні.
Економічні:
- рівень стану світової економіки,
- економічні кризи в окремо взятих країнах,
- поведінка великих споживачів жовтого металу
Політичні:
- політичні кризи в окремих країнах,
- загальний міжнародний стан, наявність політичних та військових конфліктів,
- Політика великих держав.
У справжній періодна зміну ціни золота впливають військові конфлікти в Україні та на Близькому Сході (зокрема, Сирія, Іран).
Економічні чинники у свою чергу поділяються на біржові та позабіржові.
Біржові фактори включають:
- золотовалютні резерви країн, що впливають на світову економіку(яка кількість золота Національний банктієї чи іншої країни продав чи купив за попередній період);
- спекулятивні угоди над ринком золота;
- зміна вартості акцій золотодобувних підприємств;
- очікування інвесторів;
- вартість долара США
Позабіржові фактори:
- обсяги світового видобутку золота (дефіцит видобутку викликає зростання попиту, що збільшує попит на золото та його ціну);
- собівартість видобутку золота (за Останніми рокамивитрати на розвідку золотоносних районів Африки зросли у кілька разів, у Латинській Америці, наприклад, у 4 рази);
- обсяги світового споживання золота;
- зацікавленість ювелірною промисловістю (в умовах фінансової кризипопит на золото знижується, а за ним і ціни);
- сезонність (різне споживання золота протягом року).
Всі ці фактори в сукупності призводять до стрибків цін не лише на сировину, газ, нафту, а й на дорогоцінні метали.
З початку поточного 2018 року ціна золота знаходиться вище за психологічно важливий рівень у розмірі 1300 доларів за унцію. За кілька тижнів ціна на золото намагалася вийти з рівня 1350-1360 доларів, але так і не вийшло.
Військові конфлікти зазвичай лише короткострокове впливом геть динаміку ціноутворення золота. Набагато стійкіший вплив на формування цін на золото мають фінансово-політичні проблеми у світі. У умовах ціна на золото стабільно зростає.
Конфлікт, що триває в Сирії, може призвести до зростання ціни на золото лише в тому випадку, якщо позначиться негативно на всій світовій економіці.
Вартість зливка з дорогоцінного металу, крім ціни за 1 грам, залежить також від його ваги та технічного стану.
Воно може бути відмінним або задовільним, додаткова плата за упаковку.
Золоті зливки можуть мати різну вартість навіть у випадках, коли в них однакова кількість дорогоцінного металу.
Окрім причин глобального характеру, що впливають на ціну золота, описаних вище, на вартість золотих злитків впливають:
- Технологія виробництва злитків. Існує різниця в цінах між штампованими, литими та порошковими зливками. Перші найдорожчі, тоді як останні – найдешевші.
- Наявність відповідних сертифікатів. До золотих зливків завжди додається сертифікат, до якого внесено найважливіші параметри зливка. У разі втрати сертифікату жоден банк у світі не придбає такий дорогоцінний метал. У подібних випадках єдиний вихід продати золотий злиток – це здавання до ломбардів.
- Виробник зливка. Виготовити його може лише афінажний завод. Розташовані такі підприємства деяких регіонах Росії, соціальній та багатьох інших країнах. У разі, коли назва виробника є для покупця невідомою чи ненадійною, ціна зливка золота може бути знижена.
Лондонською асоціацією учасників ринку дорогоцінних металів (LBMA) акредитовано 63 афінажні підприємства. Вони щорічно виробляють приблизно 150 тисяч золотих злитків (масою 400 унцій кожен) і загальною вартістю 102 мільярди доларів США.
У світовій практиці прийнято певні стандарти якості для дорогоцінних металів. Вони затверджені Лондонською Асоціацією Ринку дорогоцінних металів (LBMA) та відомі у світовій практиці як стандарт London good delivery.
На кожен злиток обов'язково має бути сертифікат.
До зливка з сертифікатом London good delivery пред'являються такі вимоги:
Вага кожного зливка виражається в тройських унціяхі кратний 0,025 унції. Чисте золото становить масу від 350 до 450 тройських унцій (від 10886 г до 13754 г).
Самий важливий показник- Це чистота металу. Вона повинна містити не менше 995 часток хімічно чистого золота на кожні 1000 часток лігатурної маси.
На них мають бути обов'язково вказані: серійний номер, тавро виробника, проба та рік його виготовлення (для злитків, виготовлених з 1988 року). Поверхня повинна бути рівною, гладкою, а його форма має бути зручною для перенесення/перевезення та зберігання.
Де придбати золоті зливки
Купити золото у золотих злитках на території нашої країни може будь-який громадянин.
Самий надійний спосібкупівлі золотих злитків – у банку, що має спеціальну ліцензію на операції з дорогоцінними металами.
Банки здійснюють купівлю та продаж золотих злитків, зберігання дорогоцінних металів у сховищі банку за договором, зворотний викуп злитків.
Центробанком Росії ряду комерційних банків видано ліцензії, що дають право на операції з дорогоцінними металами. Тільки таких банках (їх у Російської Федерації понад сто п'ятдесяти) можна придбати золоті зливки.
Фактично ж продаж золотих злитків займаються далеко не всі банки, які можуть це робити.
Банками, які здійснюють операції з продажу та купівлі золотих злитків, на сьогодні є Ощадбанк, Газпромбанк, Россільгоспбанк, Банк ВТБ, ШМД-Банк, Ланта-Банк, МДМ-Банк та деякі інші. Безумовним лідером є Ощадбанк.
Щоб купити золотий злиток, потрібно зателефонувати до конкретного банку та дізнатися, в якому відділенні банку можна здійснити цю операцію.
Ціни на золоті зливки кожен банк встановлює самостійно, але відштовхується від цін, встановлених ЦБ РФ.
Так як золото проходить спеціальну обробку, то на виготовлення зливка потрібні певні витрати, і вартість 1-грамового злитка золота буде трохи вищою, ніж банківські котирування.
Щоб дізнатися, скільки коштує зливок золота в банку, необхідно дізнатися ціну за грам на офіційному сайті банку або інших джерел в інтернеті. Чим важче злиток, тим дешевшою буде ціна за грам. Найбільш доцільно купувати зливки середньої вагової категорії від 10 до 100 грамів. Маленькі зливки коштують відносно дешево, дуже великі коштують дорого.
Якщо Ви збираєтеся інвестувати в золотий злиток на довгий термін, краще купувати середній за вагою злиток. Ціна за грам буде дешевшою, ніж у маленькому злитку, але і він сам буде дешевшим, ніж той, який важить важче.
У Росії її виробляють і більше користуються попитом мірні зливки золота масою 1, 5, 10, 20, 50, 100, 250, 500 грамів. Можна купити і стандартні, невеликі вагою 1 грам, 5 грам, 10 грам та в 1 унцію, а також великі – з 11 до 13,3 кг.
За кордоном вага злитків від 1 г золота до 10 кг. У тройських унціях – від 1/31 до 400 тройських унцій.
Процедура продажу дорогоцінних металів у Росії проводилася спочатку виходячи з Постанови Уряди РФ від 30.06.1997года №772 «Про затвердження Правил скоєння банками угод купівлі-продажу мірних злитків дорогоцінних металів», нині регулюється Положенням Банку Росії9 1 від 0.00. . «Про вчинення кредитними організаціямиоперацій з дорогоцінними металами біля РФ і порядку проведення банківських операційз дорогоцінними металами» (з урахуванням доповнень та змін - Вказівок ЦБ РФ від 09.04.1998 N 209-У, від 11.04.2000 N 776-У).
Золоті зливки за технологією виготовлення діляться на литі, штамповані, порошкові. Штамповані зливки дорожчі за способом виробництва і мають великий попит, вагою до 500 грамів. Литі зливки отримують методом відливу в готові форми, тому їхня вага зазвичай більше 500 грамів. Порошкові зливки отримують електролітичним способом із порошку, найдешевші, але вони не передбачені російськими стандартами.
За видами золоті зливки бувають мірні та стандартні. Мірні золоті зливки можуть бути литі та штамповані, а стандартні зливки можуть бути лише литими. Банки продають переважно мірні штамповані зливки.
— Мірні зливкивиготовляються по російському стандартуГОСТу Р 51572-2000 і є бруски масою до 1 кг, мають пробу 999,9. Такі зливки обов'язково мають маркування ваги та виробника, застосовуються для купівлі та зберігання золота населенням.
Вимоги до мірних зливків стосуються параметрів, форми, розміру, маркування. На зливках не повинно бути забруднень, подряпин. Допускається деформація зливка, т.к. золото – м'який метал. На поверхні стандартного зливка можливі зачищені місця завглибшки до 1 мм.
Обов'язкові маркування на вітчизняних злитках: це назва «Росія», маса в цифрах, назва металу – «Золото», проба чи частка, знак виробника, реєстраційний номер зливка.
Таблиця золотих злитків за ГОСТом Р 51572-2000
| Позначення зливка | Macса, г | Розміри, мм | ||
|---|---|---|---|---|
| Номінал | Граничні відхилення | Довжина | Ширина | |
| ЗШЗ 1 | 1 | +0,03 | 12,0-15,0 | 7,0-9,0 |
| СШ3 5 | 5 | +0,04 | 22,0-25,0 | 13,0-15,0 |
| ЗШЗ 10 | 10 | +0,05 | 24,0-29,0 | 13,5-17,0 |
| ЗШЗ 20 | 20 | +0,05 | 29,0-33,0 | 15,0-19,0 |
| СЛЗ 20 | 20 | +0,05 | 23,5-27,0 | 11,5-13,0 |
| ЗШЗ 50 | 50 | +0,06 | 36,0-48,0 | 21,0-28,0 |
| СЛЗ 50 | 50 | +0,06 | 30,5-32,0 | 16,0-17,0 |
| ЗШЗ 100 | 100 | +0,06 | 54,0-56,0 | 31,0-33,0 |
| СЛЗ 100 | 100 | +0,06 | 40,0-43,0 | 20,0-23,0 |
| ЗШЗ 250 | 250 | +0,08 | 79,0-81,0 | 46,5-48,0 |
| СЛЗ 250 | 250 | +0,08 | 52,0-64,0 | 29,0-32,0 |
| ЗШЗ 500 | 500 | +0,10 | 98,5-102,0 | 58,5-60,0 |
| СЛЗ 500 | 500 | +0,10 | 80,0-86,0 | 35,0-38,0 |
| СЛЗ 1000 | 1000 | +0,10 | 105,0-116,0 | 48,0-52,0 |
Літери «Ш» і «Л» у позначенні зливків відбивають спосіб їх виготовлення.
Товщина злитків ДСТУ не нормується. ДЕРЖСТАНДАРТ допускає виготовлення злитків та інших розмірів за погодженням між виробником із замовником.
— Стандартні зливкивиробляються відповідно до російського ГОСТу 28058-8. Їх застосовують у виробництвах для переплавлення інші предмети: дріт, ювелірні вироби, деталі, мікросхеми. Стандартні зливки золота бувають масою від 11 до 13,3 кг. Вимоги до стандартних зливків менш жорсткі: параметри (за домовленістю), форма (усічена піраміда), допускається наявність вад глибиною до 5 мм. Але на зливках також не повинно бути забруднень, подряпин. Маркування присутнє на нижній підставі піраміди зливка та включає: марку золота, реєстраційний номер, вага зливка, номер проби, ідентифікатор виробника, рік виготовлення.
Для купівлі золотих злитків потрібен будь-який із документів, що засвідчують особу: у т.ч. паспорт громадянина Російської Федерації; паспорт громадянина іншої країни; посвідчення особи; військовий квиток (під час перебування на строковій службі); посвідчення біженця; паспорт моряків.
При покупці злитків обов'язково оформляються документи на придбання зливка, у т.ч. покупець отримує сертифікат заводу-виробника. Наприклад, при купівлі зливка золота вагою 50 грам, в сертифікаті буде вказана інформація про метал, його пробу, масу, дату виготовлення та найменування виробника.
Звертаємо Вашу увагу, щоб не було проблем при продажі зливка, краще купувати золоті зливки від визнаних виробників золота із сертифікатом, квитанцією та без «відмінних банківських знаків».
Куплене золото можна зберігати як вдома, так і в самому банку.
Сертифікат на злиток необхідно зберігати так само надійно, як і саме золото. Інакше при втраті сертифікату банк може відмовити у зворотному викупі золота, а в ломбардах або на чорному ринку ціна такого зливка буде суттєво нижчою.
У банках золото видають спеціальних контейнерах, до нього торкатися не рекомендується, щоб не залишити слідів на зливці, які дуже важко видалити.
Також радимо звертати увагу на зовнішній виглядметалу, щоб той був без подряпин та інших пошкоджень, тому що це прямо впливає на його вартість.
Важливо запам'ятати, що сертифікат необхідно зберігати з такою ж відповідальністю, як і сам злиток, оскільки у разі втрати банк має законне право відмовити у викупі золота.
Також важливо зберегти його від можливих пошкоджень, оскільки в цьому випадку банк може знизити вартість викупу зливка через дефекти сертифіката.
Наявність унікального номера дозволяє будь-якої миті простежити рух кожного зливка від виробника до кінцевого споживача. У разі втрати сертифіката на зливці все одно є тавро (товарний знак) заводу-виробника.
Крім цього, виробник може використовувати власну нумерацію злитків. Наприклад, "НВ" означає, що виробником є Новосибірський афінажний завод, "Кр" - на Красноярський завод кольорових металів, "Ек" - Єкатеринбурзький завод.
Порівняльні котирування продажів золотих мірних злитків (з сайтів банків):
| Маса зливка, гр. | Котирування продажу мірних зливків на сайті Ощадбанку станом на 17:50 (Московський час) 16.04.2018 р., з ПДВ | Котирування продажу мірних зливків на сайті Россільгоспбанку на 18:10 (МСК) 18.04.2018 р. З ПДВ | Котирування продажу мірних зливків на сайті Газпромбанку на 18:10 (МСК) 18.04.2018 р., з ПДВ | Котирування продажу мірних зливків на сайті Банку «Фінансова Корпорація «Відкриття» на 10:40 (МСК) 17.04.2018 р. з ПДВ |
|---|---|---|---|---|
| 1 | 3 704,00 | 3 720.00 | 4 259,48 | 4 019,00 |
| 5 | 17 458,00 | 17 100.00 | 18 478,65 | 17 065,00 |
| 10 | 34 680,00 | 33 850.00 | 36 017,70 | 33 491,00 |
| 20 | 69 006,00 | 67 200.00 | 69 529,80 | 66 026,00 |
| 50 | 171 631,00 | 167 000.00 | 169 126,50 | 162 673,00 |
| 100 | 342 200,00 | 332 000.00 | 335 121,00 | 324 707,00 |
| 250 | 853 789,00 | 825 000.00 | 829 972,50 | 807 780,00 |
| 500 | 1 706 516,00 | 1 647 000.00 | 1 652 115,00 | 1 613 965,00 |
| 1000 | 3 411 734,00 | 3 283 000.00 | 3 297 640,20 | 3 221 550,00 |
Але, як і будь-який вид інвестицій, купівля золотих злитків має свої нюанси. за російському законодавствузолотий злиток є товаром, та його вартість при купівлі збільшується у сумі ПДВ (18%). Крім того, банки можуть встановлювати комісію за видачу золота у формі злитків.
Зберігання золотих злитків
Ще до покупки зливка Вам потрібно вирішити, де і як Ви його зберігатимете.
Зберігання золотих зливків із сертифікатом здійснювати краще у банку, у якому купили, і, не виносячи зі сховища, укласти договір оренди сейфового осередку. Сам злиток обліковується на металевому рахунку відповідального зберігання, а знаходиться у спеціалізованому сховищі. У такому разі Ви заощадите на сплаті ПДВ (18%).
Металевий рахунок відповідального зберігання – це рахунок клієнта обліку дорогоцінних металів, переданих зберігання у банк, зі збереженням індивідуальних ознак (найменування, кількість цінностей, проба, виробник, серійний номер та інших.).
Але якщо термін зберігання тривалий, то сума комісії може бути значною. На відміну від ПДВ, який потрібно буде сплатити одразу, оплату комісії можна буде вносити за договором протягом терміну зберігання.
Якщо Ви вирішите все-таки зберігати вдома, то враховуйте, що злиток повинен зберігатися в упаковці разом із сертифікатом. Місце зберігання має надійно захистити дорогоцінний метал від його можливого псування та забруднення. Будь-які подряпини і навіть відбитки пальців можуть зменшити його цінність. До зберігання сертифіката такі самі вимоги.
Продаж золотих злитків
Діють спеціальні правилакупівлі та продажу банками злитків дорогоцінних металів у населення.
Кожен банк має право встановити свої правила викупу злитків у фізичних осіб, але всі вони повинні відповідати закону РФ і повинні дотримуватися таких умов:
- Усі зливки дорогоцінних металів повинні відповідати прийнятим стандартам;
- Усі операції з продажу або купівлі злитків повинні здійснювати у присутності клієнта,
- При зважуванні злитків золота точність повинна бути нижче 0,01 грама;
- Терези повинні бути розташовані так, щоб клієнт, який купує або продає зливки, міг бачити інформацію і підтвердити правильність зважування;
- Усі операції купівлі-продажу оформлюються касовими документами. Ці документи повинні містити інформацію про кількість злитків, масу, найменування, вартість, дату укладання та загальну суму проведеної угоди.
Якщо Ви плануєте продавати золото, радимо з'ясувати всі умови його викупу відразу при покупці. Справа в тому, що не будь-який банк, який займається продажем злитків, займається їхнім зворотним викупом. А якщо й займається, то лише через певні відділення банку. Наприклад, Ощадбанк викуповує золото у столиці та ще у кількох великих містах.
Якщо ви продаєте золото, яке купили в іншому банку, то у вас можуть зажадати експертизу зливка. Але зазвичай зливки з сертифікатом іншого банку оцінюються нижче «рідних» шляхом визнання стану зливка та сертифіката не відмінним, а задовільним. Таке відбувається, якщо на зливках і на сертифікатах банк, який їх продав, залишив свої «розпізнавальні знаки»: тавро, штамп.
ПДВ, сплачений Вами при покупці (раз злиток у Вас на руках) Вам ніхто не відшкодує.
Тому краще вибирати банк, у якому можна як купити, так і продати зливки.
Також є ще один суттєвий нюанс: якщо Ви продаєте зливок, який купили менше 3 років тому, то Ви зобов'язані сплатити з отриманого прибутку податок на доходи фізичних осіб (ПДФО) у розмірі 13%.
На сьогоднішній день цю послугу Вам готові надати насамперед Ощадбанк, а також Банк «ФК «Відкриття», готовий купити зливки. регіональний банк"Челябінвестбанк". Інформацію з цього питання можна знайти на сайті конкретного банку.
Для порівняння наводимо викупні ціни на золоті зливки за двома банками.
Ціни купівлі мірних злитків із золота в Ощадбанку станом на 17:50 16.04.2018 р.
| Метал/ Номінал, г | Ціна купівлі мірних злитків, руб. /зливок | |
| Задовільна якість | Відмінна якість | |
| 1 | 2 505,00 | 2 525,00 |
| 5 | 12 525,00 | 12 565,00 |
| 10 | 25 050,00 | 25 120,00 |
| 20 | 50 100,00 | 50 200,00 |
| 50 | 125 250,00 | 125 370,00 |
| 100 | 250 500,00 | 250 650,00 |
| 250 | 626 250,00 | 626 450,00 |
| 500 | 1 252 500,00 | 1 252 870,00 |
| 1000 | 2 505 000,00 | 2 505 600,00 |
Ціни купівлі мірних злитків із золота у Банку «Фінансова корпорація «Відкриття» станом на 10:40 (московський час) 17.04.2018 р.
| Метал/ Номінал, г | Ціна купівлі мірних зливків, руб./зливок |
|---|---|
| 1 | 2 571,00 |
| 5 | 12 856,00 |
| 10 | 25 712,00 |
| 20 | 51 425,00 |
| 50 | 128 562,00 |
| 100 | 257 124,00 |
| 250 | 642 810,00 |
| 500 | 1 285 620,00 |
| 1000 | 2 571 240,00 |
Як ще можна продати золото в зливках? Можна здати ювелірам в ювелірну майстерню, здати їх під заставу в ломбард і не викуповувати, можна продати золоті зливки іншій фізичній особі. Але тут скрізь можуть виникнути ризики та додаткові проблеми: Витрати на експертизу, шахрайські дії з іншого боку і т.п. Можна зливки золота не продавати, а подарувати їх близьким людям або передати у спадок. Вирішувати, зрештою, Вам.
Висновки
Золоті зливки - це вигідна інвестиціяале тільки на довгостроковий період часу не менше 3 років. Купівля злитків зберігає накопичення передусім інфляції. Вартість золота з роками загалом зростає, але суттєвий дохід придбання злитків приносить інвестору при вкладенні у значні обсяги золота або при вкладенні у зливки на тривалий період.
Валютні та державні ризики інвестиціям у золоті зливки не загрожують.
Фізичне зберігання зливків слід довіряти банку, в якому купували зливки, щоб золото зберегло свої технічні характеристикиі не втратило своєї цінності. Купівлю та продаж золотих злитків слід проводити лише через один банк.
З метою економії на сплаті податку на додану вартість золоті зливки одразу після покупки передати до сховища банку, але при цьому Ви повинні бути готові до додаткових витрат на охорону та оплату осередку у сховищі банку.
Традиція зберігати свій капітал або його значну частину в золотому еквіваленті досить давня, але своєї актуальності не втрачає. Чому ж золото? Адже в природі існують інші метали, дорожчі та рідкісні. Людство віддало перевагу золоту з кількох причин:
- метал не схильний до окислення, не темніє;
- має високу щільність, тому досить важкий (а вага впливає на ціну);
- можливість обміну на будь-яку з валют, що використовуються у світі.
Золото в злитках, види та характеристики
Що таке золоті зливки? Бруски дорогоцінного металу, що відрізняються за вагою та формою.
За технологією виготовлення зливки із золота поділяють на:
- штамповані - виготовлені способом відрізання від цілих плоских листів;
- литі - виготовлені методом заливання у форми.
Маса злитків складає 1, 5, 20, 50, 100, 350, 500, 1000, 12000 грамів.
Вага великих злитків досягає 12,5 кілограма, але це швидше промисловий стандарт, ніж використовуваний для приватних вкладень у золото.
З погляду приватного інвестора в західних країнахзолоті зливки нарівні з монетами відіграють важливу роль у процесі диверсифікації інвестицій. Вони трохи дешевше золотих монет (різниця близько 1%), але менш захищені від підробок, т.к. не містять складних мистецьких елементів, властивих монетам.
У Росії ситуація зовсім інша. Купівля та продаж злитків, на відміну від монет, підлягає оподаткуванню на додану вартість (18% від ціни). Уникнути цього можна лише в тому випадку, якщо злиток купувати у банку та залишати його там на зберігання. Ця особливість практично ставить хрест на обігу золотих злитків у нашій країні. Досвідчені інвестори для вкладень у фізичне золото використовують золоті інвестиційні монети.
Де і як купити золото
Нестабільність економічної ситуації змушує іншими очима подивитися на золото навіть тих, хто раніше довіряв лише грошовим знакам. Сприймати дорогоцінні метали виключно як ювелірні вироби зараз неактуально і неправильно. Вийти з важкої матеріальної ситуації допоможуть не вони, а золото у його фізичній формі – найкраще у золотих інвестиційних монетах.
Ціни на золото мають тенденцію підвищуватися у середньо- та довгостроковій перспективі.
Купити золото можна як у банку, так і в компанії, що займається купівлею-продажем золотих інвестиційних монет. Покупку може зробити будь-яка фізична особа.
При виборі продавця необхідно орієнтуватися на два фактори:
- оптимальну ціну;
- фізична наявність.
Не соромтеся зателефонувати за знайденими контактами та запитати, чи актуальні представлені на сайті ціни золота, а також чи є в наявності необхідна кількість дорогоцінного металу. За наполегливості та терпіння у покупця є шанс придбати дешеве золото не з рук, а у спеціалізованому закладі.
Параметри, що впливають на ціну
Як уже було сказано вище, через ПДВ золотий зливок в Росії апріорі дорожчий за золоту інвестиційну монету тієї ж ваги (за умови, що Ви хочете забрати свою покупку і зберігати її самостійно).
Але є ще ряд особливостей ціноутворення на золоті зливки та монети, які необхідно враховувати:
1) Чи займається продавець золотими монетами чи золотими злитками професійно. Якщо ця діяльність – лише одна з широкого списку послуг, швидше за все, на вас чекають вищі ціни, невеликі складські запаси і не завжди професійні співробітники.
2) Якщо говорити про монети, то найвигідніше купувати спеціально призначені для вкладення та збереження коштів золоті інвестиційні монети, які торгуються із зовсім невеликою націнкою до ціни золота і легко можуть бути продані назад із мінімальними втратами.
До таких монет відносяться вітчизняні монети Георгій Побєдоносець та Червонець Сіятель, а також зарубіжні Кенгуру, Філармонікер, Кленовий Лист, Крюгерранд, Панда, Американський Орел та Бізон (Буффало), Британія.
3) Збереження золотих монет та злитків. При покупці звертайте увагу на відсутність подряпин, вм'ятин та інших дефектів на товарі, що купується. Золото – дуже м'який та пластичний метал, тому зберігати золоті монети та зливки необхідно дуже дбайливо. Вкрай не рекомендується брати монети та зливки голими руками, використовуйте спеціальні рукавички. Пам'ятайте, що подряпана монета або злиток відразу значно втрачають у ціні.
4) Маса зливка або золотої монети, що купується. Як правило, на ринку діє наступне правило – чим більша вага, тим нижча ціна за грам. Але при цьому є і зворотний бік медалі – чим вища вага, тим складніше продати золоту монету чи золотий злиток.
Злиток проти монети
Збираючись інвестувати в золото, потенційний вкладник капіталу має на увазі вигоду. Якість капіталовкладення та майбутній дохідбезпосередньо залежить від форми інвестицій, тому варто задуматися, що краще для збереження коштів: зливки або монети.
Вкладати в зливки зручно дуже великим інвесторам, але вони відчувають деякі проблеми при продажі жовтого металу. Необхідність продавати весь злиток при необхідності продати мінімальну його частину - один з недоліків такої інвестиції. Купити золото дешево прагнуть тисячі учасників ринку. І такий шанс у них з'явиться, якщо продавець буде змушений віддати масивний зливок за низькою ціною.
Застрахувати себе від незавидної ситуації допоможе покупка золотих інвестиційних монет. По суті, монета – це той самий злиток, лише циліндричної форми та мінімальної ваги. Її цінність укладена в металі, з якого вона викарбувана.
Монети так само, як і зливки, мають певні проби золота, ціна їх варіюється від кількох до сотень доларів, вони ідеально підходять як товар у знайомій ситуації, коли терміново знадобилися гроші.
Монети необхідні для зручності купівлі золота – дрібна фасовка вигідніша і краще захищена від підробки, тому попит на монети на порядок вищий, ніж на зливки.
Неможливо не відзначити відчутну матеріальну різницю при виборі між двома способами інвестування в золото:
- монети не обкладаються ПДВ, а це не така й мала сума- 18% від доходу;
- при вдалому (або не дуже) продажу зливка податок заплатити доведеться.
Де покласти золото?
Золото в будь-якому вигляді (монети або зливки) не варто тримати вдома, якщо немає впевненості в їх повній безпеці. Домашні сейфи виявляються не настільки надійними, як хотілося б. Не виключені й механічні пошкодження, що автоматично переводять золото у статус задовільного, тобто дешевого.
Щоб не виробити в собі кощеївську звичку чахнути над златом, доцільно зберігати дорогоцінний метал банківському осередку. Тоді власнику тільки й залишиться відстежувати ціни на золоті зливки та чекати на момент для максимально вигідного продажу.
