Акредитив як форма транскордонних розрахунків. Використання акредитивної форми розрахунків у міжнародній торгівлі

Заробіток
09.03.2020

Нагадаємо, що акредитивом (від лат. accredo - довіряю) називається форма розрахунків між компаніями, в рамках якої як посередник виступає банк. Акредитив передбачає угоду між банком та компанією, відповідно до якої банк бере на себе зобов'язання здійснити платіж на користь третьої сторони, якщо будуть представлені всі передбачені угодою документи та дотримані зазначених у ній умов. Процедуру розрахунку за допомогою акредитива схематично наведено у таблиці.

Сьогодні в практиці зовнішньоторговельної діяльності акредитиви є найпоширенішою формою розрахунків та найдієвішим інструментом забезпечення платежів. Крім того, акредитивні форми розрахунків дозволяють працювати з іноземними контрагентами навіть тоді, коли відсутня достатня інформація щодо репутації іноземного партнера.

Крім платіжної акредитив може виконувати кредитну функцію. Крім того, деякі акредитивні форми дозволяють відстрочити оплату відвантаженого товару. Таким чином, можливість варіювання різними умовами оплати за акредитивом дозволяє експортерам встановлювати прийнятні ціни та збільшувати обсяги продажу, а імпортерам при нагоді не відволікати з обороту необхідні грошові кошти.

Правила оформлення акредитивів

Акредитив, хоч і є частиною товарного договору, юридично від нього відокремлений. У міжнародній практиці правовідносини з акредитивних розрахунків регулюються Уніфікованими правилами акредитивів (UCP DC 500) Уніфіковані правила та звичаї для документарних акредитивів, публікація МТП № 500 (редакція 1993 року), а також звичаями банківської практики. Уніфіковані правила надають широкі можливості вибору параметрів акредитива, що дозволяє зробити умови платежу практично індивідуальними. Для того, щоб акредитив регулювався UCP 500, у заяві на його відкриття необхідно зробити відповідне посилання.

Під звичаями банківської практики маються на увазі деякі правила оформлення, ніде офіційно не закріплені, але виконання яких вимагають усі банки. Наприклад, необхідність подання трьох копій будь-якого документа означає, що потрібно подати оригінал з оригінальним підписом, печаткою та позначкою «оригінал» у правому верхньому кутку та дві копії документа, які можуть бути виготовлені на ксероксі, з оригіналом підпису.

Види міжнародних акредитивів

Як зазначалося вище, акредитивна форма розрахунків має переваги як імпортера, так експортера. У російській практиці поряд із часто використовуваними формами акредитивів є й такі, з якими банки працюють неохоче, посилюючи вимоги до російських клієнтів.

Раніше іноземні банкиволіли працювати за акредитивними операціями в основному з великими російськими компаніямиабо з підприємствами за участю іноземного капіталу. Сьогодні багато банків, зокрема наш, прагнуть розширити клієнтську базу, у тому числі за рахунок надання якісних послуг з документарних операцій ширшому колу підприємств. Безпосередні вимоги до клієнтів залежить від виду діяльності, що вони здійснюють. Загальними вимогамиза рішення про відкриття акредитива є платіжна репутація компанії, прозорість бухгалтерської звітностіі фінансових потоків, наявність рахунків у банку, а також ясність та однозначність фінансованої схеми експорту-імпорту. Найбільш суворий контрольнад фінансовим станомкомпанії має місце у випадках, коли ми надаємо клієнту лінію з торговельного фінансування, в рамках якої, наприклад, можуть відкриватися акредитиви без відволікання власних коштівкомпанії. Перевага при цьому надається компаніям, які мають у нашому банку рахунок, оскільки перед його відкриттям перевіряється вся документація (звітність, установчі документи) і, отже, при наданні акредитива немає потреби повної перевірки всього пакета документів.

Акредитив може бути відгукним і безвідкличний і повинен містити вказівку, до якого типу він відноситься, оскільки за відсутності такої вказівки акредитив вважатиметься безвідкличний. Відкликальні акредитиви відрізняються від безвідкличного тим, що можуть бути змінені або скасовані за вказівкою компанії, яка його відкриває, без повідомлення контрагента навіть у тому випадку, якщо товар відвантажений, але ще не сплачений. Насправді відгукний акредитив мало використовується через те, що дає мінімальні гарантії по угоді.

Для детального аналізу переваг та недоліків тієї чи іншої форми акредитива розглянемо акредитиви, кращі для експорту та імпорту, а також вимоги, які пред'являються банками під час роботи з такими формами акредитивів.

Експортні акредитиви

Для експортерів використання акредитивної форми розрахунку є передусім додатковою гарантією отримання від іноземного покупця.

Підтверджений безвідкличний акредитив . Цей вид акредитивів найкраще захищає інтереси постачальника, і навіть є твердим платіжним зобов'язанням обох банків, що у угоді. Згідно з цим акредитивом підтверджуючий банк бере на себе зобов'язання, що після отримання документів, перерахованих в умовах акредитива, оплату буде здійснено незалежно від того, що може статися з покупцем або його банком.

Вимога про підтвердження акредитива може бути прописана або додана до його умов таким чином: «Ми цим додаємо наше підтвердження до цього документарного акредитива і тим самим беремо на себе зобов'язання сплатити Вам суму акредитива (або його частину) проти документів, наданих Вами відповідно до умов акредитива».

Підтвердження акредитива, як правило, потрібне у разі, якщо сторони договору поставки певною мірою не довіряють не тільки один одному, а й банкам, які виступають з кожної сторони в акредитивній угоді. У цьому випадку вибирається третій банк, який влаштовує обидві сторони (зазвичай першокласний західний банк), який підтверджує акредитив, тим самим беручи на себе додаткове (до банку-емітенту) зобов'язання заплатити за поданням документів, що відповідають умовам такого акредитива. Підтверджуючий банк у більшості випадків призначається також і виконуючим банком з акредитиву, а саме банком, який перевіряє документи з акредитиву та приймає рішення про їх відповідність його умовам. Таким чином, платіж та перевірка документів з акредитива проводяться через банк, що підтверджує, що влаштовує обидві сторони договору поставки. Внаслідок цього вважається, що інтереси постачальника та покупця більшою мірою застраховані від неналежного виконання договору.

Слід зазначити, що експортер може піддати себе додаткового ризику, якщо погодиться прийняти акредитив, який передбачає як умови отримання коштів документи, які мають видаватися покупцем або від імені покупця (наприклад, сертифікат експедитора із зазначенням, що товари були отримані покупцем, або сертифікат огляду, підтверджений підписом покупця). Експортер повинен переконатися в тому, що в умовах акредитива не передбачено інших документів, крім тих, форму та зміст яких контролює він сам.

Передекспортне фінансування . Схеми передекспортного фінансування спочатку застосовувалися у великих фінансово-промислових холдингах з партнерськими зв'язками, що встановилися між компаніями, що входять до них, і банком. Практика останніх роківпоказує, що така форма фінансування все частіше надається банками як повноцінна послуга не пов'язаним із банком клієнтам.

Передекспортне фінансування є кредит, що видається банком експортеру (на користь якого відкритий акредитив) для виробництва або придбання товару, що експортується. У цьому випадку вимоги банку, що видає такий кредит, можуть включати умови про заставу, наприклад, виручки, яка надійде на рахунок експортера після подання необхідних документів до банку. Зазвичай банки вимагають від свого клієнта та додаткового забезпечення.

Експортер також може за допомогою акредитива, відкритого на користь іноземного покупця, розрахуватися зі своїми постачальниками без відриву коштів з обігу та використання банківського кредиту. Наприклад, він може використовувати переказний акредитив, відповідно до якого виконуючий банк на прохання експортера переказує всю суму за акредитивом або її частиною на користь постачальників компанії-експортера. Однак у російській практиці у випадках частіше застосовується пов'язаний акредитив.

Пов'язаний акредитив. При використанні цієї форми акредитивного розрахунку експортер фактично має справу не з одним, а з двома акредитивами: один із них відкривається іноземним покупцем на користь експортера, а інший акредитив експортер відкриває на користь свого постачальника. При цьому надходження від першого акредитива (його називають основним) мають покривати виплати за другим. Така форма акредитива може знадобитися, наприклад, при розрахунках експортера з постачальниками у валюті, відмінну від валюти першого акредитива (покупець перераховує експортеру кошти на євро, і з своїми російськими постачальниками експортер розраховується у рублях), коли перекладний акредитив використовувати не можна. Однак у цьому випадку одночасно діють два різні акредитиви, тому банк експортера, хоч і бере до уваги наявність першого акредитива, для відкриття нового, як правило, потребує додаткового забезпечення. Слід зазначити, що виконання одного акредитива залежить від виконання другого.

Імпортні акредитиви

Для компанії-імпортера основна мета відкриття акредитива полягає в тому, щоб було здійснено постачання якісного товару у певний час та місце.

Акредитив зі 100%-вим грошовим покриттям . У цьому випадку акредитив може стати альтернативою авансу в роботі з зовнішньоторговельного контракту. Якщо імпортер має вільні фінансовими коштамидля оплати товару, а також прагне мінімізувати описані вище ризики, то він може звернутися до свого банку із заявою відкрити підтверджений акредитив на користь продавця, перерахувавши 100% суми акредитива на рахунок у цьому банку. На відміну від авансового платежу покритий акредитив дозволяє встановити такі умови оплати, які максимально захищають інтереси імпортера (наприклад, зазначення в акредитиві точного місця та часу отримання товару, його необхідної кількості та способу доставки гарантує, що оплата не буде здійснена до моменту відвантаження товару).

Ризик отримання неякісного товару можна мінімізувати, вказавши, що обов'язковими є документи, видані незалежними організаціями (наприклад, сертифікат якості товару, його кількості, відповідність до вимог ГОСТу, ветеринарний сертифікат, свідоцтво про походження товару). Проте за перевірку Загальні правилаперевірки документів сформульовані у Міжнародному стандарті банківської практики для перевірки документів із документарних акредитивів (ISBR), прийнятому Банківською комісією при Міжнародній торговій палаті у січні поточного року(ICC Publication №645). Поданих документів банки беруть додаткову комісію, яка, як правило, не перевищує 0,25-0,35% від суми угоди.

Акредитив без покриття з платежем відразу після подання документів . Ця форма акредитивного розрахунку імпортних операціях є найпоширенішою, оскільки схема її реалізації проста. При відкритті такого акредитива не потрібно попереднього розміщення суми покриття у банку - імпортер може сплатити товар лише після його відвантаження. Отримавши підтвердження про відкриття акредитива, продавець відвантажить товар і представить обумовлені умовами документи до банку, який здійснює платіж. Таким чином, імпортер не відволікає з обороту свої кошти з моменту відкриття акредитива і до здійснення платежу банком, що підтверджує. Сьогодні комісія банків за відкриття такого акредитива (з урахуванням вартості підтвердження акредитива іноземним банком) становить 7-8% річних, хоча ця величина може залежати від терміну дії акредитива та виду застави, що надається.

Акредитив без покриття з відстроченням платежу . Залежно від своїх фінансових можливостей, продавець може надати імпортеру. товарний кредит. При цьому він має гарантію свого банку на платіж за акредитивом, а імпортеру не доводиться брати в банку кредит або відволікати на свій платіж. оборотні кошти. Якщо іноземний продавець відмовляється надати товарний кредит у рамках відкритого на користь акредитива, то банк може запропонувати імпортеру постімпортне фінансування (постфінансування) цієї угоди.

Акредитив із постфінансуванням . Така форма акредитива використовується у разі коли банк готовий надати імпортеру цільове фінансування на придбання товару в рамках акредитива. Після того як продавець, відвантаживши товар імпортеру, представить документи, що підтверджує банк, останній сам здійснить платіж за акредитивом, а імпортер отримає відстрочку платежу від свого банку на заздалегідь обумовлений термін. Однак слід врахувати, що додаткову комісію, за фінансування, починаючи з моменту перерахування платежу, продавцю оплачуватиме імпортер і загальна вартість операції збільшиться. Ця форма фінансування сьогодні широко поширена, оскільки в цьому випадку вартість залучених ресурсів для російського банку є нижчою, що в свою чергу позначається на ціні кредиту для імпортера. Залежно від валюти, в якій здійснюється фінансування, загальна комісія банків сьогодні становить 7-9% річних + LIBOR/EUROLIBOR (зараз близько 2-2, 5% річних).

У той самий час слід пам'ятати, що законодавство деяких держав обмежує можливість використання постфінансування як інструмент кредитування російського імпортера.

Постфінансування зазвичай здійснюється двома способами. Перший - на рівні «банк - банк», коли фінансування надається банку-емітенту третім банком, який зазвичай виступає підтверджуючим або рамбурсуючим. угоді. Для цього знаходять банк (західний), яким може також виступати банк одержувача і який у момент настання платежу з акредитива може зробити такий платіж за рахунок надання російському банку фінансування (його умови банки обмовляють між собою окремо). Таким чином, російський імпортер отримує можливість короткострокового фінансування (шляхом отримання відстрочки оплати за акредитивом) за рахунок коштів західного банку.

Другий спосіб фінансування «банк – клієнт» більше нагадує не акредитивні, а кредитні відносиниміж банком та клієнтом. У даному випадкубанк, що безпосередньо відкриває акредитив, у момент настання платежу по ньому здійснює платіж із власних коштів і дає можливість імпортеру погасити заборгованість через певний період, надаючи йому, таким чином, розстрочку платежу за акредитивом. Умови такого фінансування регулюються, як правило, кредитною угодоюміж банком та імпортером. У разі російський імпортер отримує можливість короткострокового фінансування з допомогою коштів російського банку.

Можливість постфінансування залежить головним чином готовності західного банку зробити подібну операцію. У своїй практиці я стикався з ситуаціями, коли французькі банки відмовлялися надавати постфінансування за акредитивами, відкритими російськими учасникамиЗЕД на користь своїх партнерів.

Причина в тому, що французьке законодавство жорстко регулює угоди з російськими банками. При здійсненні подібних операцій французькі банки повинні створювати значні резерви, що робить постфінансування їм нерентабельним. Тому в більшості випадків вони надають лише можливість виконання акредитива шляхом відстроченого платежу. Платіж по акредитиву здійснюється не відразу після подання документів бенефіціаром до банку, а через певну кількість днів від дати перевірки документів - або від дати виписки транспортного документа, або іншої обумовленої дати - така операція не є постфінансуванням. За бажанням бенефіціара - одержувача з акредитива - банки «дисконтують документи», тобто здійснюють платіж з акредитива достроково за мінусом ставки дисконтування.

Інші західні банки, наприклад австрійські та голландські, надають постфінансування з акредитивів, і ми з ними такі угоди реалізовували.

На закінчення хотілося б ще раз наголосити, що використання акредитивної форми розрахунків дозволяє вирішувати керівництву компанії відразу два великі завдання. По-перше, значно знижуються ризики на контрагента, оскільки банк, котрий іноді два, виступає як гаранта сторін за контрактом. По-друге, дана форма міжнародних розрахунків дозволяє здійснювати фінансування проектів на більш привабливих умовах, ніж пряме кредитування, особливо у період вирівнювання процентних ставокміж внутрішніми та зовнішніми джереламифінансування для вітчизняних банків.

1. Поняття документарного акредитива

Документарний акредитив (documentary credit) як форма міжнародних розрахунків поруч із інкасо регулюється як нормами внутрішньодержавного права, і міжнародними звичаями. Нині щодо цієї форми розрахунків застосовуються Уніфіковані правила та звичаї МТП для документарних акредитивів у ред. 2006 р., які набрали чинності з 1 липня 2007 р. (публікація МТП № 600). Дані правила містять міжнародні норми диспозитивного характеру, що вимагає застосування цих правил прямої посилання ними у тексті міжнародного комерційного договору. Відповідно до Уніфікованих правил та звичаїв МТП документарний акредитив означає операцію, що здійснюється банком-емітентом (виконавчим банком), який, діючи на прохання та на підставі інструкцій клієнта, повинен здійснити платіж по пред'явленні або з розстрочкою третій особі, або сплатити або акцептувати витрати виставлені третьою особою, або купувати або враховувати тратти проти передбачених документів, якщо дотримані всі умови акредитива (ст. 7).
Суб'єкти акредитивної операції називаються так: 1) їм портер, який дає інструкцію банку, що обслуговує його, про виставлення акредитива на користь експортера, називається наказодавцем; 2) банк імпортера, що виставляє акредитив, – банком-емітентом; 3) експортер, на користь якого виставляється акредитив, – бенефіціаром; 4) банк експортера, який безпосередньо здійснює розрахунки з бенефіціаром з акредитива (авізує акредитив, тобто повідомляє бенефіціара про його відкриття, здійснює прийом та перевірку документів, а також виплату суми з акредитива), - виконуючим банком. Сама акредитивна операція виглядає так:

Імпортер звертається до банку своєї країни із проханням про відкриття акредитива. Банк імпортера повідомляє свого кореспондента - банк експортера про те, що він просить відкрити акредитив на ім'я експортера із зазначенням терміну, суми, умов акредитива, переліку документів, які мають бути подані для платежу за акредитивом. Банк експортера повідомляє про це самого експортера. Останній відвантажує товар, здає в обумовлені терміни документи виконуючий банк і отримує зазначену в акредитиві суму, яка зараховується з його банківський рахунок.

Згідно з Уніфікованими правилами та звичаями МТП учасниками міжнародних розрахунків з використанням акредитива є:
. наказодавець акредитива (applicant, opener, accreditor) - особа, яка дає доручення банку випустити акредитив (зазвичай, це покупець товару, замовник робіт чи споживач послуг за контрактом);
. банк-емітент (issuing bank) - банк, що випускає акредитив від свого власного імені або на прохання наказодавця акредитива;
. бенефіціар (beneficiary) - особа, на користь якої відкривається акредитив і яка зобов'язана подати до банку-емітенту або авізуючого банку документи, що підтверджують виконання умов, передбачених акредитивом (як правило, це продавець товару, виконавець з надання послуг або підрядник з виконання робіт);
. авізуючий банк (advising bank) - банк, який відповідно до доручення банку-емітента повідомляє бенефіціару про акредитив на його користь і здійснює виконання акредитива. У разі він постає як виконуючий банк;
. виконуючий банк (nominated bank) - банк, який відповідно до доручення банку-емітента здійснює платіж за акредитивом;
. підтверджуючий банк (confirming bank) - банк, якому банк-емітент передає свої повноваження або який на прохання банку-емітента підтверджує безвідкличний акредитив і тим самим стає зобов'язаним за акредитивом поряд із банком-емітентом.
Правова природа акредитива послужила предметом дослідження у багатьох наукових працях. Підсумовуючи різні підходи до визначення юридичної природи акредитива, можна виділити такі точки зору, згідно з якими акредитив є:
1) різновид договору комісії;
2) різновид договору доручення;
3) різновид договору поруки;
4) різновид договору на користь третьої особи;
5) різновид цінного папера;
6) різновид договору цесії;
7) самостійну угоду про платеж (угоду sui generis).
Міжнародна банківська практика виробила основні засади розрахунків у вигляді акредитива, тісно пов'язані з його юридичної природою. Вони відбито як у міжнародних документах, і у національному законодавстві різних держав. Вітчизняна доктрина виділяє два основні принципи правового регулюванняакредитивної форми розрахунків:
1) принцип автономії акредитива;
2) принцип суворої відповідності.
Принцип автономії (незалежності) акредитива виявляється в тому, що акредитивна угода за участю банків є незалежною від основного договору, у зв'язку з яким здійснюються розрахунки з акредитива. Відповідно до позиції Л. А. Новосьолової, принцип автономії акредитива означає, що:
. банк (виконуючий банк) не повинен перевіряти виконання основного договору, що лежить в основі акредитива;
. виконуючий банк, який виплатив суму акредитива бенефіціару проти передбачених акредитивом документів, вважатиметься належним чином таким, що виконав своє зобов'язання, навіть якщо виявиться, що одержувач коштів допустив порушення умов основного договору, у зв'язку з чим його право на отримання платежу зазнало обмеження або припинилося;
. виконуючий банк не несе відповідальності перед банком-емітентом, а банк-емітент перед платником у разі виплати суми акредитива бенефіціару проти передбачених акредитивом документів, якщо при цьому виявиться, що одержувач коштів допустив порушення умов основного договору, у зв'язку з чим його право на одержання платежу зазнало обмеження або припинилося.
У російському праві відсутні чіткі свідчення про незалежний характер акредитива, тому визнання його незалежної природи має доктринальний характер. При цьому судова практикапідтверджує принцип автономії акредитива, хоч і не у всіх випадках послідовно. У Інформаційний листПрезидії Вищого Арбітражного Судна РФ від 15 січня 1999 р. № 39 «Огляд практики розгляду спорів, пов'язаних з використанням акредитивної та інкасової форм розрахунків» міститься кілька положень, що свідчать про визнання російською судовою практикоюпринципу незалежності акредитива Вони зводяться до наступного:
. банк-емітент ні перевіряти відповідність умов заяв на акредитив договору платника з одержувачем коштів. Відповідальність за невідповідність даного банкудоручення договору з одержувачем коштів несе контрагент за договором – платник;
. недійсність договору, на оплату якого відкритий акредитив, не тягне за собою недійсності зобов'язань банків з акредитиву;
. при розрахунках з акредитива банк не відповідає за перевірку фактичного виконання договору купівлі-продажу (основного договору);
. банк відповідає перед одержувачем коштів лише за умов відкритого їм акредитива (п. 8-10).
Принцип суворої відповідності означає, що банк здійснює виплати за акредитивом, лише якщо подані бенефіціаром (отримувачем коштів) документи суворо відповідають умовам акредитива. По суті, акредитив є формальним зобов'язанням, та даному контекстіст. 5 Уніфікованих правил та звичаїв справедливо вказує на те, що банки мають справу з документами, а не з товарами, послугами чи виконанням зобов'язань, до яких можуть належати такі документи. У науковій літературі цей принцип отримав назву "доктрина суворої відповідності" (strict compliance doctrine). Суть даного принципуполягає в тому, що банк зобов'язаний здійснити платіж бенефіціару лише при поданні останніх документів, за зовнішніми ознаками відповідних умов акредитива.
Лише подання документів, які підтверджують виконання зобов'язань за основним договором і при цьому вказуються в самому акредитиві, є підставою для виконання банком свого платіжного зобов'язання. Якщо ж зобов'язання за основним договором виконано, проте одержувач коштів (бенефіціар) не може подати необхідні документи, то цьому випадку банки застосовують давньоримський принцип «quod non est in cambio, non est in mundo» («чого немає в документі, того немає на світі»). Виходячи з цього можна дійти невтішного висновку, що принцип суворої відповідності доповнює принцип автономії (незалежності) акредитива, оскільки виконання зобов'язань за основним договором впливає акредитив у разі неподання зазначених у ньому документів.

2. Види акредитивів

Виходячи з Уніфікованих правил і звичаїв, а також міжнародної банківської практики, що склалася, акредитиви в залежності від умов, що містяться в них, можна розділити на такі основні види:
1) відгукні та безвідкличні (revocable/irrevocable). Під відгукним акредитивом розуміється акредитив, який може бути змінений або відкликаний банком-емітентом за дорученням наказодавця без попередження бенефіціара. Відкликання чи зміна акредитива не створює будь-яких зобов'язань банку-емітента перед бенефициаром. Авізуючий (виконуючий) банк зобов'язаний здійснити платіж та інші операції з акредитиву відкликання, якщо до моменту їх здійснення не отримано повідомлення про зміну або відкликання акредитива. Під безвідкличний акредитив розуміється акредитив, який не може бути змінений або відкликаний без згоди бенефіціара. Стаття 3 Уніфікованих правил та звичаїв встановлює презумпцію безвідкличного акредитива. Слід зазначити, що у практиці відгукні акредитиви трапляються досить рідко, оскільки не представляють бенефіціару гарантій отримання коштів;
2) підтверджені та непідтверджені (confirmed/unconfirmed). Авізуючий (виконуючий) банк або інший банк (підтверджуючий банк) може додатково гарантувати виконання за безвідкличним акредитивом (підтверджений акредитив) або не гарантувати виконання (непідтверджений акредитив). Якщо в акредитиві не встановлено, що воно є підтвердженим, він вважається непідтвердженим. Банк, який підтвердив акредитив, бере на себе зобов'язання оплачувати документи, що відповідають умовам акредитива, якщо банк-емітент відмовиться здійснити платіж. Зобов'язання підтверджуючого банку щодо відшкодування іншому виконуючому банку виплачених за акредитивом сум залежить від зобов'язання підтверджуючого банку перед бенефициаром (ст. 8);
3) покриті та непокриті (covered/uncovered). Під покритим акредитивом розуміється акредитив, відповідно до яким банк-емітент за його відкритті зобов'язаний перерахувати кошти на розпорядження авізуючого (виконує) банку протягом усього термін дії акредитива. Під непокритим акредитивом розуміється акредитив, відповідно до якого банк-емітент надає авізуючому (виконавчому) банку право списувати всю суму акредитива з рахунка банку-емітента, що знаходиться в нього;
4) перекладні та неперекладні (transferable/non-transferable). Під перекладним акредитивом розуміється акредитив, бенефіціар якого (перший бенефіціар) має право дати вказівку банку, що авізує (виконує), перевести акредитив повністю або частково на іншу особу (другого бенефіціара) із збереженням умов даного акредитива. Акредитив може бути переведений лише один раз. Переказний акредитив не може бути перекладений на прохання другого бенефіціара будь-якому наступному бенефіціару. Перший бенефіціар не може розглядатися як наступний бенефіціар (ст. 38). Отже, переведення акредитива другим бенефіціаром на ім'я першого є допустимим. Під неперекладним акредитивом розуміється акредитив, виконання яким здійснюється лише зазначеному у ньому бенефициару;
5) відновлювані (револьверні) та невідновлювані (revolving/ non-revolving). Під револьверним акредитивом розуміється акредитив, яким приказодавець приймає він зобов'язання поповнити грошову суму по акредитиву до початкового розміру протягом певного періоду після здійснення виплат. Револьверний акредитив підлягає відновленню протягом певного сторонами періоду та (або) певну кількість разів. Невідновлюваний акредитив – це акредитив, який припиняється виконанням. Револьверний акредитив не слід змішувати з акредитивом, що містить так зване вічнозелене застереження (evergreen clause), яке передбачає умову про автоматичне продовження дії акредитива на інший встановлений термін, що обчислюється від дати закінчення, якщо тільки банк не повідомить бенефіціара про зворотне;
6) кумулятивні та некумулятивні (cumulative/incumulative). Револьверний акредитив може бути кумулятивним чи некумулятивним. Під кумулятивним акредитивом розуміється акредитив, відповідно до якого невикористані суми поточного акредитива можуть бути додані до наступного акредитива. Під некумулятивним розуміється акредитив, яким додавання не використаних у термін сум не проводиться;
7) поділені та неподільні (divisible/indivisible). Ділимим є такий акредитив, за яким бенефіціар має право на часткове виконання акредитива при наданні документів, що підтверджують часткове виконання зобов'язань бенефіціаром перед наказодавцем. Під неподільним акредитивом розуміється акредитив, виконання яким проводиться лише у разі надання документів, які свідчать про повне виконання зобов'язань бенефіціаром перед наказодавцем.
Поряд із комерційними акредитивами, про різновиди яких йшлося вище, виділяють резервні акредитиви. Резервний акредитив (standby letter of credit) є зобов'язанням банку здійснити платіж у разі невиконання зобов'язань наказодавцем акредитива і за своєю суттю є не чим іншим, як банківською гарантією. Поява терміна «резервний акредитив» зумовлено тим, що право деяких штатів США забороняє банкам виставляти гарантії, у зв'язку з чим вони використовують таку форму, як резервний акредитив, до якого застосовують норми Уніфікованих правил і звичаїв МТП (ст. 1). Разом з тим, існують так звані акредитиви з червоним застереженням (red clause letter of credit), або акредитиви, що достроково відкриваються. Суть акредитива з червоним застереженням полягає в тому, що він виконується частково проти надання не відвантажувальних, а інших документів (наприклад, складської розписки або варанта), а при наданні відвантажувальних документів виконується повністю.

3. Етапи операції з акредитиву. Форми виконання акредитива. Закриття акредитива

Процес здійснення акредитивної операції можна умовно поділити на кілька етапів.
1. Доручення наказодавця банку-емітенту про відкриття акредитива. Видача доручення для відкриття акредитива здійснюється наказодавцем шляхом видачі банку-емітенту доручення (інструкції) для відкриття акредитива. Як правило, при наданні доручення наказодавець передає у розпорядження банку-емітента кошти у сумі акредитива або визначає інший спосіб покриття витрат банку-емітента у зв'язку з виконанням акредитива. При цьому доручення з акредитива має містити вичерпні відомості, необхідні для його виконання; чітка вказівка ​​на вигляд акредитива, термін його дії, форму платежу за ним, а також документи, за умови надання яких здійснюється платіж. Інструкція з акредитиву, у свою чергу, повинна містити відомості, що дозволяють виконавчому банку визначити за зовнішніми ознаками, що подані бенефіціаром документи відповідають умовам акредитива. Необхідною умовоюакредитива є зазначення терміну його відкриття та дії (ст. 2, 6).
Термін дії акредитива залежить від характеру та кількості товару та зазвичай становить 30-180 днів. При цьому і порядок відкриття акредитива, і термін його дії є предметом угоди експортера та імпортера, зафіксованої у міжнародному комерційному контракті. Цей етап завершується прийняттям банком-емітентом до виконання доручення з акредитиву. При цьому відповідно до ст. 7 Уніфікованих правил та звичаїв при безвідкличного акредитива подання належного доручення тягне за собою тверде зобов'язання банку-емітента виконати акредитив, зокрема, здійснити платіж проти поданих документів. Слід пам'ятати, що це витрати, пов'язані з відкриттям і виконанням акредитива, несе приказодавець.
2. Доручення банку-емітента авізуючого банку про виконання акредитива. Авізуючий банк визначається банком-емітентом відповідно до вказівок наказодавця або самостійно. Якщо авізуючий банк визначається відповідно до вказівок наказодавця, всі витрати та ризики, пов'язані із залученням авізуючого банку, несе наказодавець. У разі коли авізуючий банк був обраний банком-емітентом, останній не несе жодної відповідальності за виконання інструкцій авізуючим банком. Якщо авізуючий банк не може з будь-якої причини виконати інструкції, що містяться в дорученні на акредитив, банк повинен негайно повідомити про це банк-емітент. Якщо авізуючий банк неспроможна встановити справжність акредитива, він повинен негайно проінформувати звідси банк, з якого надійшло доручення (ст. 9). Банк-емітент, крім передачі отриманого доручення по акредитиву авізуючого банку при покритому акредитиві, зобов'язаний перерахувати кошти наказодавця у розпорядження авізуючого банку. Цей етап завершується прийняттям авізуючим банком доручення банку-емітента.
3. Доказ акредитива. Банк-емітент, передаючи повноваження щодо акредитиву, може просити інший банк підтвердити його безвідкличний характер. Тим самим у разі згоди підтверджуючий банк на додаток до зобов'язань банку-емітента приймає він зобов'язання щодо виконання акредитива. Як підтверджуючий банк може виступати як авізуючий банк, і будь-який інший банк. За своєю правовою природою зобов'язання підтверджуючого банку носять субсидіарний характер стосовно зобов'язань банку-емітента і подібні до договору поруки.
4. Виконання авізуючим банком акредитива. При отриманні доручення на акредитив авізуючий банк повідомляє бенефіціара про акредитив, у тому числі і про своє підтвердження акредитива (якщо він прийняв на себе таке зобов'язання). У разі невідповідності акредитива умовам основного договору (контракту) бенефіціар (експортер) має право відмовитися від прийняття акредитива, що фактично означатиме невиконання наказодавцем (імпортером) своїх зобов'язань за контрактом. Бенефіціар до виконання акредитива зобов'язаний подати документи, зазначені в інструкції, у виконуючий банк. Виконуючий банк вправі відхилити документи, які відповідають точно умовам акредитива. Відповідно до ст. 14 Уніфікованих правил та звичаїв банки повинні перевіряти всі документи з розумною ретельністю, щоб переконатися, що за зовнішніми ознаками вони відповідають умовам акредитива. В інструкції з акредитиву, як правило, вказується, ким мають бути видані документи та які дані вони мають містити.
Акредитив за своєю юридичною є угоду, відокремлену від міжнародного комерційного договору, у якому він грунтується, і банки жодною мірою нічого не винні займатися такими договорами, навіть якщо в акредитиві є будь-яка посилання такий контракт (ст. 4). В силу цього за операціями з акредитивами всі зацікавлені сторони мають справу лише з документами, але не з товарами, послугами чи іншими видами виконання зобов'язань, до яких можуть належати документи (ст. 5). Невипадково тому Уніфіковані правила та звичаї приділяють серйозну увагу характеристиці тих документів, що використовуються в акредитивній операції, що виражається у великій кількості норм, що докладно описують усі види документів, що застосовуються (ст. 18-28).
До таких документів належать: комерційний рахунок (commercial invoice), який виставляється експортером для отримання вартості поставленого товару з імпортера та містить докладний опистовару із зазначенням його ціни, кількості, якості та інших властивостей, маркування, деталей відвантаження тощо (ст. 18); відвантажувальні (товаророзпорядчі) документи, що свідчать про відвантаження товару на адресу імпортера, включаючи коносаменти, транспортні накладні, кур'єрські та поштові квитанції (ст. 20-25); страховий поліс, що є підтвердженням того, що товар застрахований (ст. 28); інші документи (ст. 17).
Банки повинні перевіряти всі документи, зазначені в акредитиві, з розумною ретельністю для того, щоб переконатися, що за зовнішніми ознаками вони відповідають умовам акредитива. Відповідність зазначених документів за зовнішніми ознаками умовам акредитива визначається міжнародним стандартомбанківської практики Документи, які за зовнішніми ознаками виявляться такими, що суперечать один одному, будуть розглядатися як такі, що не відповідають умовам акредитива. Документи, які не вказані в акредитиві, не перевірятимуться банком. Якщо банк отримає такі документи, то він їх поверне особі, що представляє. Банк-емітент, що підтверджує банк або виконуючий банк, що діє від імені вищезгаданих банків, повинен мати строк не більше п'яти банківських днівз дня отримання документів для перевірки цих документів та рішення, прийняти або відмовитися від них та відповідно інформувати сторону, від якої документи отримані, про своє рішення. Якщо акредитив містить умову, згідно з якою можуть бути представлені документи, що не відповідають умовам акредитива, то банк вважатиме таку умову непередбаченою і її ігноруватиме (ст. 14).
Акредитив припиняється після виконання. Існують такі форми виконання акредитива (ст. 6):
. при акредитиві з платежем проти поданих документів - платіж виконуючим банком (авізуючим банком, банком-емітентом або уповноваженим третім банком) після пред'явлення бенефіціаром виконуючому банку обумовлених в акредитиві документів. Акредитив у разі припиняє дію після переказу вказаної в акредитиві суми з цього приводу одержувача і передачі документів банку-емітенту, а згодом і наказодавцю;
. при акредитиві з розстроченням платежу - платіж у розстрочку виконуючим банком (авізуючим банком, банком-емітентом або уповноваженим третім банком) у строки, зумовлені в акредитиві. Акредитив у разі припиняє дію після переведення останньої суми, зазначеної в акредитиві, з цього приводу одержувача і передачі документів банку-емітенту, а згодом і приказодавцю;
. при акредитиві з купкою переказного векселі(тратти) проти поданих документів - купання (облік або купівля) виконуючим банком (авізуючим банком, іншим банком, але не банком-емітентом) тратт, виставлених бенефіціаром на наказодавця акредитива, банк-емітент або інший банк, зазначений банком-емітентом, терміном пред'явленні чи інший термін платежу. Акредитив у разі припиняє дію з обліку тратти і здійснення платежу бенефіціару чи банку бенефіціара і передачі документів банку-емітенту, а згодом і приказодавцю;
. при акредитиві з акцептом переказного векселі (тратти) проти поданих документів - акцепт термінових тратт, виставлених бенефіціаром на виконуючий банк (банк-емітент чи інший банк, уповноважений банком емітентом). Акредитив у разі припиняє дію з акцепту тратти бенефіціара і передачі документів банку-емітенту, а згодом і наказодавцю.
Закриття акредитива провадиться виконуючим банком після закінчення терміну дії акредитива. Акредитив може бути закритий за заявою бенефіціара про відмову від використання акредитива до закінчення терміну його дії, якщо можливість такої відмови передбачена умовами акредитива. У разі виставлення відзивного акредитива наказодавець також може вимагати дострокового повного або часткового відкликання акредитива. Про закриття акредитива виконуючий банк повинен повідомити банк-емітент. Невикориста сума покритого акредитива підлягає поверненню банку-емітенту негайно, одночасно із закриттям акредитива.

4. Відповідальність банків у виконанні доручення з акредитиву

У разі неналежного виконання банком-емітентом або авізуючим банком обов'язків з акредитиву банк-емітент та авізуючий банк відшкодовують відповідно наказодавцю або банку-емітенту зазнані збитки. Банки не несуть жодної відповідальності:
. за наслідки затримки та (або) втрати будь-яких повідомлень чи документів, а також за затримку, спотворення чи інші помилки, що виникають під час передачі телекомунікаційних повідомлень;
. за помилки у перекладі чи тлумаченні технічних термінів та залишають за собою право передавати терміни акредитива без їхнього перекладу;
. за форму, обґрунтованість, точність, справжність чи правову силу будь-якого документа;
. за опис, кількість, якість, вага, стан, упаковку, вартість або фактичну наявність товарів, представлених будь-яким документом, а також за сумлінність, дії, недогляди, платоспроможність, комерційну репутацію відправника вантажу, перевізника, експедитора, вантажоодержувача, страховика товарів або будь-яких інших осіб ;
. за наслідки затримки, втрати в дорозі, пошкодження, помилки при передачі будь-яких повідомлень або надсилання листів та документів, якщо такі повідомлення, листи та документи передані або надіслані відповідно до вимог акредитива або якщо банки виявили ініціативу у виборі служби доставки за відсутності інструкцій на цей рахунок в акредитиві;
. за наслідки, викликані призупиненням їхньої діяльності через стихійні лиха, бунти, громадянські заворушення, повстання, війни, акти тероризму, страйки, локаути або будь-які інші обставини, що знаходяться поза їх контролем. Банки після поновлення своєї діяльності не здійснюють платіж, акцепт або купання за акредитивами, термін дії яких закінчився під час існування форс-мажорних обставин (ст. 34-36 Уніфікованих правил та звичаїв).
Таким чином, аналізуючи міжнародну банківську практикута її регулювання нормами міжнародного характеру та національним законодавством, можна виділити два основні різновиди юридичної відповідальності за розрахунками в акредитивній формі:
1) відповідальність наказодавця перед бенефіціаром. Даний вид відповідальності встановлюється основним договором між наказодавцем та бенефіціаром і з позиції акредитива передбачає відповідальність за порушення термінів виставлення акредитива, виставлення акредитива на меншу суму, ніж зазначена в основному договорі, невиставлення акредитива тощо;
2) відповідальність банків перед наказодавцем та бенефіціаром. Ця відповідальністьвиникає у разі неплатежу чи прострочення платежу з акредитиву з вини банків. При неналежне виконаннябанком-емітентом або авізуючим банком обов'язків з акредитива банк-емітент та авізуючий банк відшкодовують відповідно наказодавцю або бенефіціару зазнані збитки.
На закінчення слід зазначити, що акредитивна форма міжнародних розрахунків найбільше враховує інтереси як експортера, і імпортера і максимально скорочує тимчасовий розрив між моментом відвантаження товару і моментом отримання платежу. Можна стверджувати, що в силу цієї специфіки документарний акредитив як форма розрахункових відносин найширше використовується у міжнародній комерційній та банківській практиці.

У нинішньому світі на терені реалізації всіх переваг побудови міжнародних бізнес-відносин став популярним такий інструмент, як акредитив. Де використовується? Навіщо призначений? Про це та багато іншого читайте далі.

Роль акредитива

Подібна форма розрахунків, що набирає в сучасному світінечувані обороти, застосовується, зазвичай, у торгівлі. Насамперед вона дозволяє знайти чіткий баланс між інтересами експортерів та покупців, тобто імпортерів. Далі ми докладніше розповімо про міжнародні акредитиви, їх класифікацію і наведемо зразки.

Поняття міжнародного акредитива

Міжнародні акредитиви - це умовні зобов'язання, виражені у грошової формита застосовувані банком-емітентом за дорученням платника з акредитиву на світовому фінансовому ринку. Їх рух регулюється згідно з "Уніфікованими звичаями та правилами для акредитивів", а також "Публікацією МТП № 500" (UCP500). В цілому, акредитив - це документальна угода, після підписання якої банк-емітент зобов'язується на прохання клієнта (платника) провести операцію з оплати документів безпосередньо третій особі, тобто бенефіціару, для якого відкривався акредитив.

Банківське зобов'язання з акредитиву є самостійним, незалежно від відносин сторін у правовому полі впливу комерційного договору. Це положення встановлено з метою захисту банківських та клієнтських інтересів. Стороні-експортеру, у свою чергу, вона забезпечує створення стійких обмежень до вимог щодо оформлення документів та, відповідно, отримання платежів на основі існуючих умов акредитива, а імпортер отримує гарантію виконання умов цього документаекспортером.

З вищесказаного випливає, що акредитив має ряд ознак, що відрізняє його від звичайної угоди купівлі-продажу або комерційного документа, а також має силу законного договору, на якому ґрунтується.

Переваги та недоліки акредитива

Розглядаючи поняття міжнародного акредитива, варто розповісти про головні переваги та недоліки даного інструменту. Почнемо з позитивних сторін:


Що стосується мінусів, вони виглядають так:

  • проблеми з великими обсягами документів на різних етапах оформлення акредитивів;
  • великі витрати на оформлення подібних форм розрахунку для сторін із зовнішньоторговельної угоди.

Учасники акредитиву

Сторонами реалізації міжнародного акредитива є такі суб'єкти:

  1. Претендент - покупець, який доручає своєму банку відкрити акредитив на умовах, вироблених у їхній угоді.
  2. Банк-емітент - фінансова інстанція, що відкриває акредитив за дорученням претендента та за його рахунок.
  3. Бенефіціар – постачальник (експортер), тобто юридична особаугоди, яка отримує акредитив.
  4. Авізо-банк - банк, метою якого є доручення у формі розрахунків сповістити на користь експортера про відкриття акредитива та, відповідно, передати повний текст документа.
  5. Виконавчий банк - здійснює операції з платежів і має повноваження для проведення подібних операцій від банку-емітента.
  6. Підтверджуючий банк - крім основних положень угоди до переліку зобов'язань додає за акредитивом зобов'язання за умовами угоди між фінансовими установами здійснювати акредитивні платежі.
  7. Переказний банк - здійснює операції з переведення акредитива за дорученням бенефіціара та наділений повноваженнями на проведення подібних дій; цей банк буде, відповідно, і виконавчим.

Види акредитивів за класифікацією UCP500

Існує безліч видів акредитивів залежно від ролі, яку вони грають у всіляких фінансових операціях, інтересах учасників даних розрахунків і т. д. Відповідно, існує не менша кількість модифікацій, вже віднесених до того чи іншого виду угод.

Для початку наведемо класифікацію за стандартами UCP500 (за умовчанням підпорядкований основним вимогам UCP500 акредитив – відкритий акредитив):

  • Відкликальний акредитив - це форма розрахунку, коли в банку-емітента з'являється можливість змінювати або анулювати умови договору, попередньо не повідомивши експортера. У практиці використовується, проте, дуже рідко.
  • Резервний акредитив – це банківська гарантія, що використовується у випадках порушення зобов'язань контрагентами за міжнародним торговим контрактом. Однак через те, що цей вид підпорядкований вимогам UCP500, на нього поширюються всі без винятку положення, врегульовані цими вимогами.
  • Переказний акредитив - форма розрахунків, за яких експортер просить переказний банк про використання фінансового інструментуодним чи декількома іншими експортерами.
  • Підтверджений акредитив – це форма розрахунку, яка за дорученням емітента підтверджується іншим фінансовою установою. Ця установа має аналогічні зобов'язання, як і емітент.

На практиці використовується величезна кількість форм розрахунків, але вони не регламентуються правилами UCP500 та фінансовими інстанціями, в яких відкритий акредитив, оскільки використовуються відповідно до існуючого досвіду.

Величезного поширення на світовому фінансовому ринку набули акредитиви з купівлі нерухомості. Сторони знижують ризик невиконання умов договору, використовуючи таку форму розрахунку, як акредитив. Нерухомість вступає у законне володіння покупця лише після реєстрації купівлі-продажу державних органах.

Облік акредитива

Також варто зауважити, що при формуванні фінансової звітностіпідприємствам необхідно вести коректний облік операцій з міжнародних розрахунків та ясно бачити, де враховано акредитив. Проведення (у бухгалтерському обліку) акредитивів проводяться за допомогою рахунку № 55 «Спеціальні рахунки» (субрахунок 1).

Реалізація акредитива

Реалізація акредитива – платіж за акредитивною угодою. Особливу роль цьому випадку грають грошові акредитиви, коли філії банку там делегується декларація про проведення платіжних операцій. Випадки реалізації акредитивів:

  • на вимогу, тобто коли подано всі необхідні документи;
  • за допомогою акцепту, що виписуються на підтверджений банк;

  • за допомогою купацій: купівля банк оплачує експортеру вартість поданих документів (або зобов'язується зробити операцію з оплати) до отримання від емітента розрахунку.

Етапи реалізації акредитива

Виділяють кілька основних етапів у реалізації акредитива:

  1. Попередній: клієнтам необхідно скласти основні положення договору.
  2. Укладається угода між сторонами.
  3. Надається доручення відповідальному банку імпортера скласти заяву на відкриття акредитива за формою банку на відкриття акредитива.
  4. Відкриття акредитиву.
  5. Моніторинг коректності складання акредитива.
  6. Виконує експортер умов для надання послуг або товарних поставок.
  7. Моніторинг відповідності змісту контрактів умовам акредитива.
  8. Банк повідомляє про знайдені розбіжності та повертає документацію на доопрацювання назад експортеру.
  9. Проводяться розрахунки за контрактами за дорученням банку.
  10. Банк передає всі документи компанії-імпортеру.

Приклад акредитива

Нижче наведено зразок акредитива для кращого розуміння функціонування цього документа.

Сума

прописом

 Сто тридцять п'ять тисяч рублів 00 копійок
ІПН 6533018764 Сума 135000-00
рах. № 33333444445555566666
Платник

ТОВ "Російська береза"
БІК 012345678
рах. № 99999888887777766666
Банк платника

"Балтінвестбанк" м. Санкт-Петербург
БІК 076543212
рах. № 55555666663333300000
Банк одержувача

"Алеф-Банк" м.Москва
ІПН 0390564656 рах. №
Вид оп. 08 Термін дії. акредит. 05.12.2016
зв. пл.
Одержувач

АТЗТ"Полюс"

 Код різ. поле
Вид

акредитива

 безвідкличний, непокритий
Умова без акцепту
Найменування товарів, № та дата договору, термін відвантаження товарів, вантажоодержувач та місце призначення
Платіж за поданням (вид документа)
Додаткові умови
№ рах. одержувача

Саме так виглядає акредитив. Внизу також ставляться підписи компетентних осіб та мокрий друк, вгорі вказується номер акредитива, вид платежу та дата оформлення.

Класифікація акредитивів може, проведена з різних підстав.

З погляду можливості зміни чи анулювання акредитива банком-емітентом розрізняються: а) безвідкличний акредитив - тверде зобов'язання банку-емітента не змінювати та не анулювати його без згоди заінтересованих сторін; б) відкликання, яке може бути змінено або анульовано в будь-який момент без попереднього повідомлення бенефіціара, За відсутності відповідної вказівки акредитив вважається безвідкличний. У попередній редакції Правил з акредитивів - UCP 500 було встановлено презумпцію безвідкличного акредитива. Нинішня редакція Правил передбачає, що всі акредитиви, підпорядковані UCP 600, будуть безвідкличні.

Безвідкличний акредитив захищає бенефіціара від свавілля або шахрайства наказодавця акредитива або банку-емітента, що, у свою чергу, гарантує стабільність виконання сторонами взятих на себе зобов'язань.

З погляду додаткових зобов'язань іншого банку з безвідкличного акредитиву розрізняються підтверджений та непідтверджений акредитиви. Якщо банк-емітент просить авізуючий або інший третій банк підтвердити його безвідкличний акредитив, то таке підтвердження (якщо передбачені документи представлені та виконані всі умови акредитива) означає тверде зобов'язання підтверджуючого банку на додаток до зобов'язання банку-емітента з платежу, акцепту або купівлі витрат.

Якщо в акредитиві не встановлено, що воно є підтвердженим, такий акредитив вважається непідтвердженим. Якщо експортер бажає отримати додаткову гарантію щодо акредитиву, він повинен обумовлювати контракт, яким банком (своєю або третьою країною) цей акредитив має бути підтверджений.

З точки зору можливості поновлення акредитива застосовуються поновлювані (роловерні, револьверні) акредитиви, які відкриваються на частину вартості контракту за умови відновлення первісної суми акредитива після його повного використання (за низку комплектів документів) або після подання кожного комплекту документів. Як правило, у тексті акредитива вказується загальна сума, яку не може перевищити сукупність зобов'язань за цим акредитивом. Відновлювані акредитиви, дозволяють скоротити витрати звернення, знаходять широке застосування під час розрахунків за контрактами на великі сумиз регулярним відвантаженням товарів протягом тривалого періоду. Револьверним вважається акредитив, яким приказодавець приймає він зобов'язання поповнити грошову суму по акредитиву до початкового розміру протягом певного періоду після здійснення виплат. Револьверний акредитив підлягає відновленню протягом певного сторонами періоду та/або певну кількість разів. Невідновлюваним називається акредитив, який припиняється виконанням. Револьверний акредитив не слід змішувати з акредитивом, що містить так зване вічнозелене застереження, яке передбачає умову про автоматичне продовження дії акредитива на інший встановлений термін, що обчислюється від дати закінчення, якщо тільки банк не повідомить бенефіціара про зворотне.

Револьверний акредитив може бути кумулятивним чи некумулятивним. Кумулятивним вважається акредитив, відповідно до якого невикористані суми поточного акредитива можуть бути додані до наступного акредитива.

З погляду можливості використання акредитива іншими бенефіціарами (безпосередніми постачальниками товару) розрізняються переказні (трансферабельні) акредитиви. При комплектних поставках, що здійснюються субпостачальниками, за вказівкою першого бенефіціара акредитив може бути переведений повністю або частково другому бенефіціару. Трансферабельний акредитив перекладається трохи більше одного разу.

Акредитив може бути переведений тільки якщо він прямо позначений банком-емітентом як переказний (трансферабельний).

Передача такого акредитива першим бенефіціаром другому означає передачу як прав кредитора (за грошовим зобов'язанням), а й обов'язків боржника (зобов'язань боржника) здійснити постачання товару за основним договором .

З погляду характеру рамбурської угоди виділяють покритий та непокритий акредитиви. Покритим вважається акредитив, відповідно до якого банк-емітент при його відкритті зобов'язаний перерахувати кошти у розпорядження авізуючого банку на дату настання строку платежу. При відкритті акредитива з покриттям банк-емітент переказує валюту у сумі акредитива, як правило, що підтверджує банку як забезпечення виконання банком-емітентом зобов'язань за акредитивом, що у ряді випадків свідчить про недовіру підтверджуючого банку платоспроможності банку-емітента. Непокритим вважається акредитив, відповідно до якого банк-емітент надає авізуючому банку право списувати всю суму акредитива з рахунку банку-емітента, що знаходиться у нього. У сучасних умовахпереважають непокриті акредитиви.

З погляду можливостей реалізації акредитива різняться: акредитиви з платежем проти документів (за пред'явленням чи з розстрочкою), акцептні акредитиви, які передбачають акцепт тратт банком-емітентом за умови виконання всіх вимог акредитива; акредитиви з розстрочкою платежу, акредитиви з купкою документів.

Акредитиви з платежем проти документів використовуються для розрахунків за контрактами без розстрочення платежу (або з короткостроковим відстроченням платежу, наприклад, до 30 днів від дати відвантаження товару). При акредитиві з платежем по пред'явленні платіж здійснюється негайно у банку проти документів без тратти бенефіціара, або проти тратти платежем після пред'явлення, виписаної бенефіціаром зазвичай на банк-емітент і супроводжуваної зазначеними в акредитиві документами. Особливість платежу з розстрочкою полягає в тому, що бенефіціар отримує з акредитива не всю суму за акредитивом, а лише частину її, сума, що залишилася, виплачується в певному порядку через певні терміни, які зумовлюються особливими інструкціями, які у акредитиві. При здійсненні розрахунків з акредитиву з відстроченим платежем у разі подання документів, що повністю відповідають умовам акредитива, банк-емітент бере на себе зобов'язання в рамках відкритого ним акредитива здійснити платіж при настанні терміну, про що повідомляє бенефіціара. Термін дії таких акредитивів не охоплює весь період розстрочення платежу та призначений лише для подання документів.

Для розрахунків за контрактами, що передбачають комерційний кредит, наданий продавцем покупцю, застосовуються також акцептні акредитиви. Якщо акцептний акредитив, вексель виставляється авізуючого банку в особливому порядку. Акцептні акредитиви передбачають зобов'язання банку-емітента акцептувати та при настанні строку сплатити виставлену на нього тратту (або простий вексель) при виконанні всіх умов акредитива.

Метою випуску акцептного акредитива є фінансування покупця. Але за подальшого обліку він є засобом отримання бенефіціаром негайного розрахунку. З огляду на вексель банк забезпечує його коштами на період акцепту проти сплати комісії (облікового тарифу).

Акредитив, що негоціюється, відрізняється від платіжного та акцептного акредитивів тим, що тратти виставляються на покупця або банк-емітент, а не на виконуючий банк. Акредитиви, що виконуються шляхом купації, мають на увазі обов'язок банку сплатити без обороту на бенефіціара виставлену ним тратту та/або документи, представлені за акредитивом.

UCP 500, що діяли до цього часу, супроводжувалися серйозними дискусіями в Банківської комісії ICC щодо значення та використання терміна "негоціація" відповідно до ст. 10. Предметом дискусії в першу чергу було використання терміна "giving value", значення якого важко пояснювалося. Визначення купання, сформульоване в UCP 600, є спробою нової інтерпретації старого терміна. Поняття "негоціація" розшифровується як купівля тратт або документів шляхом авансування (або згоди авансувати) коштів бенефіціару до отримання відшкодування від банку, що рамбурсує. Практичний сенс купання полягає в домовленості між бенефіціаром та виконуючим банком про те, що останній візьме на себе функції банку-емітента щодо виконання акредитива на користь бенефіціара на погоджених умовах. Найчастіше це означає здійснення платежу до фактичного отримання відшкодування від банку, що рамбурсує, з утриманням певної комісії або відсотків за період до надходження коштів. З цієї причини "ініціатором" виставлення акредитива з виконанням шляхом купання, як правило, є бенефіціар, а не наказодавець чи банк-емітент. При цьому з точки зору банку-емітента виконання акредитива шляхом купання та готівкового платежу нічим не відрізняється.

7. З точки зору банку, яким акредитив реалізується з виконанням у банку-емітенті та у третіх банках. Різновидом акредитива є акредитив із виконанням у будь-якому банку. Такі акредитиви - безвідкличні та виставляються лише великими банками, відомими у ділових колах та з першокласною репутацією, інакше експортеру важко їх реалізувати.

У сучасних умовах також застосовуються компенсаційні акредитиви і «бек-ту-бек». Економічний зміст цих видів акредитивів зводиться до такого. Бенефіціар, на користь якого до доручення іноземного покупця відкривається акредитив, є посередником, а чи не виробником товару. Щоб забезпечити постачання товару кінцевому покупцю, він має його закупити. Якщо розрахунки з фірмою - виробником товару повинні здійснюватися у формі документарного акредитива, то забезпечення для відкриття такого акредитива посередницька організація може запропонувати банку первісний акредитив, відкритий на його користь банком імпортера.

Деякі країни, особливо США, використовують резервний гарантійний акредитив (стенд-бай), який є гарантією виконання контрагентами взятих він зобов'язань за контрактом. У разі несплати документів боржником за контрактом кредитор може звернутися до банку отримання платежу рахунок резервного акредитива. Спеціально для резервних акредитивів МПТ прийнято Правила ISP98, проте можливість застосування до них UCP 600 виключена не була. Різноманітність документарних акредитивів, що діють у міжнародній практиці на підставі Уніфікованих правил та звичаїв для документарних акредитивів дозволяє сторонам вибрати оптимальну форму, що найбільш відповідає їх інтересам.

Є певні особливості, які потрібно враховувати під час користування документарним акредитивом. Розберемося, які поняття потрібно вивчити, які нормативи посилатися.

Визначимо, які нюанси розрахунку у такій формі є у зовнішній, міжнародній торгівлі. Кожна компанія бажає мати впевненість у тому, що її права, прописані у договорі, не будуть порушені.

Постачальники бажають своєчасно отримувати оплату за товар, покупці прагнуть отримати свою продукцію без затримок і тієї якості, що заявлено в контракті. І в цьому дуже допомагає акредитив. Розберемося, яким чином.

Важливі аспекти

Важливо зрозуміти, у чому суть такої форми розрахунків, як акредитив, а також що являє собою документарний акредитив.

Що це таке

Акредитив є грошовим зобов'язанням, що приймає банк-емітент за дорученнями платників з акредитиву

Акредитивом вважають метод оплати, яким можна забезпечити гарантії того, що платежі будуть здійснені порівняно з оплатою за фактом постачання. Гарант у своїй – банки.

Є кілька видів акредитивів:

  • відгукні;
  • безвідкличні;
  • покриті;
  • непокриті;
  • з червоними застереженнями;
  • підтверджені;
  • револьверні;
  • циркулярні;
  • резервні;
  • кумулятивні;

Документарний акредитив – це зобов'язання здійснити платіж банківською установою за поданням узгодженої суми у розпорядження продавців від імені покупців відповідно до встановленої умови.

Це угода, яким банк здійснює платежі продавцям, якщо вчасно подано документи.

З якою метою відкривається

Завдяки акредитиву:

Акредитив використовується як форма розрахунків у торгових угодах, разом з , інкасо, відкритими рахунками.

У міжнародній торгівлі застосовується як фінансування угод аналогічно банківським гарантіям.

Акредитиви для експортерів мають таке значення:

  • мінімізують ризик того, що товар буде не сплачено;
  • знижують виробничий ризик при анулюванні чи зміні замовлень покупцями;
  • дають можливість складати оптимальні графіки постачання;
  • дають гарантію, що покупці не відмовлять у платежах за претензії до продукції.

Переваги використання акредитива для імпортера:

  • усувається ризик того, що товар не буде поставлено;
  • дається гарантія, що товар відповідатиме узгодженій якості;
  • можна зменшити розміри передоплати за імпортними договорами;
  • можна структурувати схему платежів з огляду на свої інтереси.

Правова база

Існують уніфіковані правила та звичаї для документарного акредитива, розроблені Міжнародною торговою палатою в Парижі.

На них і варто спиратися під час відкриття акредитива.

Такі правила застосовують до будь-якої угоди, коли банком здійснюється платіж або акцептується вексель проти подання документів.

Російські компанії можуть посилатися на положення -.

Виникаючі особливості

З отриманням документарного акредитива продавець отримує впевненість, що незалежні від покупців сторони виконають платежі за свій товар.

Банківська установа ж передає документацію та виконує інші умови щодо документарних акредитивів. Покупець може бути впевненим, що суми з акредитива виплачується проти подання документів, що він відобразив.

Акредитив може бути відкритим для оплати поставки, наданих послуг, проектної та монтажної роботи.

Про безвідкличний акредитив говориться в . Це акредитив, які не можуть скасовувати, якщо на це немає згоди отримувачів коштів.

Якщо банк-емітент висловить прохання виконуючому банку, безвідкличні акредитиви можуть підтверджуватись. Такі підтвердження – додаткове зобов'язання щодо здійснення платежу згідно з умовами акредитива.

Безвідкличні акредитиви не можуть бути змінені або скасовані, якщо виконуючий банк не давав такої згоди. Ділимим же вважається акредитив, що може бути переданий частинами одній особі або декільком.

Уніфіковані правила та звичаї для документарних акредитивів

Уніфіковані правила застосовують до кожного документарного акредитива, якщо текстом акредитива передбачено їхнє застосування. Їх повинні дотримуватись усіх сторін (ст. 1 правил).

Акредитив - угода, що відокремлена від договору про купівлю-продаж або інше. Бенефіціари немає права користуватися для своєї вигоди взаємовідносинами банків (ст. 4).

У ст. 7-8 прописані основні зобов'язання банків-емітентів та підтверджуючих банків. Акредитив може бути авізований бенефіціарами через банки, що авізують.

У такому разі буде підтверджено задоволеність справжністю акредитива, а також точністю відображення термінів та умов. Можливе звернення до іншого банку за послугами авізування.

Відкликання можуть у будь-який час відгукуватися та анулюватися. При цьому не потрібно повідомляти бенефіціарів. Безвідкличні ж не можуть відкликатися раніше обумовленого терміну дії акредитива.

Інші правила докладно прописані у документі. Варто зазначити, що найчастіше умовами акредитива є:

  • підпорядкованість правилам UCP 500;
  • надання згоди наказодавців на будь-яку страховку;
  • надання згоди на будь-яке обов'язкове регулювання урядом;
  • надання згоди наказодавців на рамбурсування банку-емітента за будь-яку плату, що здійснюється за акредитивом.

У міжнародній торгівлі

Відповідно до МПП, сторони під час проведення розрахунків немає рівних прав, оскільки одна із сторін завжди несе більший ризик.

Покупці можуть не отримувати товари, що сплатили, а продавець може не отримувати гроші за відвантажену продукцію. Це може яскраво виявлятися під час укладання угод між резидентами різних країн.

Саме тому варто робити оплату акредитивом. Так можна переконатися в тому, що поставки здійснюються повною мірою, оплата буде здійснена.

Акредитивна форма розрахунку дозволяє працювати з іноземним контрагентом навіть за відсутності достатніх даних про репутацію компанії. Можливе виконання також кредитної функції, відстрочка оплати.

За рахунок варіативності умов оплати експортери можуть встановити низькі цінита збільшити обсяг продажів. Імпортер може не відволікати з обороту потрібні суми.

Яка процедура?

  1. Клієнти звертаються до банку за випуском акредитива, призначеного постачальникам.
  2. Продукція постачається.
  3. Банківська установа отримує документацію, що підтвердить здійснення зобов'язань постачальниками згідно з контрактом.
  4. Банком клієнта перераховується необхідна сума до банку постачальника.

У зовнішній торгівлі

У зовнішньої торгівлізастосовують тільки документарні акредитивищо відрізняються від використовуваних на внутрішньоросійських ринках. Вони мають більше видів та іншу схему документального обороту.

Учасники процесу – платники, банки-емітенти, постачальники (бенефіціари) та виконуючі банки. Коли відкривається акредитив, бенефіціару надсилають повідомлення. Має місце авізування акредитива.

Банківська установа постачальника, що підтверджує акредитиви, зобов'язується перед бенефіціарами виконати умови договору так само, як і банки-емітенти.

Розрахункова документація представлена ​​такими ж бланками, як при інкасо. Вона передається постачальниками до обслуговуючих банків.

Якщо немає претензій, банк проводить дві процедури:

Документарні акредитиви можуть бути переказними. При цьому бенефіціар бає вказівку банку, що здійснює платежі, щодо передачі акредитива повною мірою або частинами особі, що не можуть далі переводити його.

Це потрібно для отримання можливості надання грошей субпостачальнику за рахунок коштів акредитива. Використовується також поняття подільний, дробовий, що передається.

Револьверні акредитиви в міру застосування в автоматичному режимі поповнюють суми акредитивів до початкового розміру протягом їхньої дії.

Такий вид акредитива використовують, якщо реалізація на межі країни – не ізольована угода, та іноземні покупці виступають як постійні клієнти експортерів.

Плюс у тому, що скорочується час та витрати на канцелярські процедури. Якщо проводиться реекспортна операція щодо компенсаційної угоди, використовують зустрічний акредитив.

При цьому учасники виставляють один на одного акредитив у одній банківській установі. Головне, щоб умови були рівними.

Застосуємо акредитив із червоним застереженням, коли прописується авансова сумащо може виділятися постачальникам під банку-емітента.

Англійський та інший банк, що працює на його зразок, акредитиви оформляють як комерційні акредитивні листи. Правила оформлення такі самі, як при відкритті акредитивів.

Нюанс – лист надсилають не виконуючим банкам, а бенефіціарам. Виконуючі банки лише передають гроші. Необхідна сумаможе бути отримана в будь-якій банківській установі при купці витрат.

У міжнародних розрахунках

Документарний акредитив як форма міжнародних розрахунків широко використовується. Чому? Так можна отримати гарантію того, що будуть дотримані інтереси кожної сторони угод.

Покупці отримають кошти та своєчасно поставлять товари згідно. До того ж, можна отримати впевненість, що угоду буде проведено згідно з міжнародним законодавством.

Контроль банками суворо регламентується і вся документація перевіряється на відповідність стандарту з підготовки, шахрайства та помилки. Як наслідок – митне оформлення продукції пройде без проблем.

Мінус - з'являється 4 сторони угоди (про них вже говорилося раніше). Початківцям учасникам зовнішньої економічної діяльностіВ цьому важко розібратися. При акредитиві потрібно суворо дотримуватися термінів.

Висуваються жорсткі вимоги до документів. Сам процес оформлення буде складнішим. Усі зміни термінів будь-яким учасником повинні підкріплюватись документами та підписуватись кожною стороною.

Крім договору між постачальниками та замовниками, додатковий документообіг здійснюється і всередині банківських установ.

Ще одна вада – вартість оплати при акредитиві. При його відкритті покупці заморожують кошти на рахунках, формують покриття акредитивів або перераховують кошти за гарантію банку за непокритого акредитива.

Якщо постачальники не одержують грошей, вони залучають позикові суми, за обслуговування яких платитиме покупець. Кожна операція з відкриття акредитива є банківською комісією.

Зразок заповнення

Заповнений бланк виглядає так:

З першого погляду акредитиви становлять багато складнощів. Насправді, якщо пройшовши весь процес від початку до кінця, ви оціните цю форму оплати. Адже вона є надійною та зручною.

Головне вибрати надійну банківську установу, яка візьме на себе відповідальність за проведення більшої частини операцій, пов'язаних із акредитивами. Найчастіше у нормальних банках є фахівець, що займається акредитивами.