Будьте обережні! Накопичувальне та інвестиційне страхування життя. Інвестиційне страхування життя з виплатою додаткового доходу Додатковий інвестиційний дохід у страхуванні

Вітаю! В одному зі своїх недавніх постів я писав про те, наскільки . Якщо Ви категорично проти ризикових страховок – раджу придивитися до накопичувального страхування життя.

Продукти НСЖ об'єднують у собі повноцінну страховий захист, і функцію накопичення, і навіть . За 2015 рік у Росії середній нарахований дохід за такими програмами склав 10-14% у рублях і 3-6% у валюті.

Накопичувальне страхування життя розраховане на довгі терміни: до 20-30 років. Страхові полісидозволяють або до повноліття дітей. Принагідно Ви страхуєте себе та своїх близьких на випадок форс-мажору (як мінімум від смерті від нещасного випадку).

Найголовніше – визначитися із страховою компанією. Отже, накопичувальне страхування життя рейтинг компаній та їх продукти.

Як вибрати надійну СК? Найпростіше скористатися готовим рейтингом. Я довіряю рейтинговому агентству Експерт РА (RAEX). Рейтинги від «Експерт РА» обов'язкова вимогадля банків, страховиків, емітентів та .

За версією «Експерт РА», максимальний (А++) зі стабільним прогнозом у 2016 у дев'яти страхових компаній. Нижче я коротко розповім про найцікавіші програми цих страховиків. До речі, рейтингу А++ немає ні «Росгосстрах Життя», ні «ВТБ Страхування».

«PPF Страхування життя» пропонує одразу шість програм накопичувального страхування життя. Розглянемо ті, що можна використовуватиме довгострокових накопичень.

• Продукт «Комфорт»

Страхує практично від усіх ризиків, пов'язаних із життям та здоров'ям. Наприклад: від смерті внаслідок нещасного випадку на громадському транспорті, від тілесних ушкоджень та від смертельно небезпечних захворювань (рак, інфаркт, інсульт) Страховий захист діє у всіх країнах світу.

Застрахуватися можна терміном від 10 до 25 років у сумі від 400 тис. до 1 млн. рублів. Вносити страхові внески можна раз на рік, раз на півроку чи раз на квартал. Гроші на рахунку індексуються, а частина їх інвестується у надійні активи.

• Продукт «Сонечко»

Формує «дитячий» капітал до певному терміну. Переваги: ​​страховий захист дорослого (від смерті, інвалідності та смертельних хвороб) та дитини (від травм) на весь період плюс додатковий дохід та індексація. Програма розрахована терміном від 5 до 24 років. Для внесення страхового внескупередбачений пільговий періоду 60 днів.

• Продукт «Преміум»

На термін від 5 до 30 років об'єднує довгострокове накопичення, інвестиційний дохіді фінансовий захист. Гарний варіантдля формування «пенсійного» капіталу чи запланованих великих покупок (квартира дітям або заміський будиноксобі).

• Продукт «Оптим»

Термін дії від 5 до 30 років розрахований на молодих та енергійних, які не хочуть страхуватись «від усього на світі». І планують спрямовувати на накопичення більшу частину грошей. За умовами програми клієнт страхується лише від смерті. Натомість пакет «ОПТІМ» оформляється максимально швидко та без оцінки здоров'я. Додатково можна підключити страховку від інвалідності, госпіталізації та тілесних ушкоджень. За бажанням клієнта страхові внески індексуються.

Альянс Життя

У СК «Альянс Життя» всього дві програми накопичувального страхування життя: дитяче та доросла.

Продукт «Подарунок дитині» (на 5-30 років) забезпечує страховий захист батька та формує накопичення для дитини. Страхові внески індексуються, можливий додатковий дохід. Відкрити програму можна у рублях, а й у доларах США (захист від валютних ризиків).

Програма "Стиль життя" - варіація попереднього продукту, але вже для дорослого. Поєднує у собі довгострокову фінансову захист для сім'ї, створення накопичень і . Крім того, «Стиль життя» гарантує повернення банківського кредиту, Якщо клієнт - позичальник.

СК «Сбербанк страхування життя»

СК «Сбербанк страхування життя» пропонує чотири накопичувальні продукти.

Програма розрахована на 10, 15 чи 20 років. Після закінчення терміну МетЛайф виплачує гарантовану страхову суму плюс інвестдохід за його наявності. В основний пакет входить дожити, природна смерть чи смерть внаслідок нещасного випадку, повна чи часткова непрацездатність. Вартість "Престиж +" починається з 60 рублів на день.

Райффайзен Лайф

Для цілей накопичення найбільше підходить програма «Райффайзен Оптимум». Включає фінансовий захист від нещасних випадків та створення довгострокових накопичень.

Термін страховки починається із п'яти років. Клієнт може сам вибрати розмір та періодичність внесків, а також варіант. Договір страхування можна оформити у російських рублях, євро або долари США. Тариф програми: від 2,2193% до 21,3255% від страхової суми.

СК «Інгосстрах – Життя»

В «Інгосстрах-Життя» – шість програм НСЖ. Найцікавішими мені здалися дві.

Продукт «Аксіома» (від 5 до 35 років) видається за спрощеною процедурою та з мінімальними обмеженнями по здоров'ю та професії клієнта. Поліс гарантує виплату страхової суми при дожити плюс інвестиційний дохід. Виплата може бути одноразовою або на виплат. Іншими словами, у момент виходу на пенсію накопичення можна одержати однією сумою або у вигляді щомісячних нарахувань.

На вибір клієнта страховку можна оформити в рублях, доларах США або євро.

Продукт "Капітал" - це довічне страхування. З першого дня дії поліса життя клієнта застраховано на суму більшу, ніж загальний розмір внесків за весь термін договору. Період внесення внесків клієнт обирає сам (наприклад, "до 75 років" або "до пенсії").

На страхові гроші нараховується (у рублях, доларах чи євро). Додатково можна підключити програму "Накопичення+". Будь-якої миті клієнт може закрити поліс і отримати на руки викупну суму. У цьому плані продукт "Капітал" нагадує "гнучкий" банківський вклад з можливістю поповнення та часткового виведення коштів.

Чому мені не подобається НСЖ

Сучасні програми НСЖ, які пропонують вітчизняні компанії, здаються мені абсолютно марними. Ну, подумайте самі: ви заморожуєте свої власні гроші на дуже довгий термін. А в кінці в гіршому випадкуотримаєте суму своїх накопичень, а у кращому — невеликий відсоток на неї. Чому невеликий? Тому що за законом страхові компанії не мають права вкладати гроші в ризиковані активи (наприклад в акції) і повинні формувати портфель високонадійних паперів.

Причому найкращі мають лише крихітний шанс злегка обігнати інфляцію. Додайте до цього «легендарну» надійність російських компанійі ви зрозумієте, чому я проти таких страховок. Чому ж тоді на заході, за образом яких намагаються створити свої продукти наші компанії, такі популярні?

Якщо ви хоч раз цікавилися життям за кордоном, то знаєте, що в розвинених країндуже високі податки. А інвестиції під виглядом страховки (а саме цим і є страхові програмитипу НСЖ) за законом не оподатковується і, в тій же Generalli, Hansard або Investor Trust ви вільно можете самостійно формувати інвестиційний портфель. Причому такі інструменти, які часто не доступні через звичайного брокера.

Так, вартість обслуговування в СК помітно дорожча, ніж просто робота з брокером, але багато хто готовий добровільно піти на це лише заради того, щоб їх змушували регулярно відкладати гроші платити за страховку. Ось і весь секрет!

У російській дійсності я віддаю перевагу ризикової страховкиі самостійного відання. А який поліс накопичувального страхування життя оформлено у Вас? Підписуйтесь на оновлення та ділитесь посиланнями на свіжі пости з друзями у соціальних мережах!

Сьогодні багато хто замислюється над тим, як зберегти та примножити свої накопичення. Звичний банківський депозит ледве покриває інфляцію. Самостійне інвестування вимагає певних знань, при цьому великий ризик взагалі втратити всі гроші. Вловивши тенденцію, страховики розробили новий продукт- Інвестиційне страхування життя (ІСЖ), який є, по суті, інвестиційним інструментому страховій оболонці. Як і будь-який фінансово-страховий продукт, він має свої переваги, але не позбавлений і недоліків.

Про те, що таке ІСЖ, як воно працює, і в яких випадках така програма страхування буде вигідна росіянину, ми поговоримо в цьому огляді.

Що таке інвестиційне страхування життя?

У аналізованому нами раніше (НСЖ) основна мета страхувальника – накопичити за певну кількість років певну суму та забезпечити фінансовий захист сім'ї на випадок втрати годувальника. Метою ж інвестиційного страхування є примноження (вже накопичених клієнтом) коштів за аналогією до банківським вкладом, і при цьому забезпечення фінансового захисту близьких страхувальника на випадок непередбачених обставин (відхід із життя застрахованого).

Тільки тут є маленький нюанс – ІСЖ та класичний вклад абсолютно різні речі, бо на відміну від вкладу, де вам гарантований дохід у вигляді нарахування зазначених у договорі вкладу відсотків, ІСЖ ніякого доходу вам не гарантує.

Взагалі, будь-які дії, пов'язані з «інвестиціями» пов'язані з ризиком, і чим більше вам обіцяють дохід, тим більше ризик його не отримати (а в ряді випадків взагалі втратити вкладені кошти). Тому як визначення ІСЖ хотілося б взяти цитату із сайту Центрального БанкуРФ, який, до речі, регулятором страхової галузі РФ.

Інвестиційне страхуванняжиття– це інструмент інвестування з можливістю отримати потенційно високий дохід, якщо ринок зростатиме, і гарантією повернення внеску, якщо ринок прямує донизу. Особливістю програми є негайна компенсація у разі смерті застрахованої особи.

Тобто ви робите страховий внесок, і ви можете розраховувати на отримання доходу суттєво вище, ніж середня по ринку ставка за депозитами за рахунок того, що страховик вкладатиме (інвестуватиме) ваші кошти у деякі активи (фонди, акції, облігації тощо). ). Але якщо інвестиції принесуть страховику не доходи, а збитки, то ви при цьому не підете в мінус - вам гарантовано повернуть ваші вкладені як внесок гроші. Ну а додатковий «бонус» до всього цього – страхування життя за різними ризиками.

Як влаштований поліс ІСЖ?

Оскільки інвестиційне страхування життя є фінансово-страховим продуктом, то є сенс розглянути окремо його фінансову та страхову складові.

Фінансова складова поліса

Внесок клієнта ділиться компанією на дві нерівні частини: гарантійний фонд (ГФ) та інвестиційний фонд(ІФ).

Гарантійний фонд складає більшу частину і використовується страховиком для вкладення в інструменти фіксованої доходності (наприклад, вклади, облігації). федеральної позики). Саме за рахунок ГФ компанія може гарантувати клієнту 100% повернення вкладених коштів за будь-якої ситуації на ринку. ДФ ще називають страховим резервом.

Інвестиційний фонд використовується для вкладення коштів у високоприбуткові, але і високоризикові інструменти (акції або облігації російських і зарубіжних компаній, ф'ючерси, опціони). У разі зростання ринку він може дати хороший дохід, який обчислюється десятками відсотків річних! Як люблять вказувати страховики на своїх офіційних сайтах: прибутковість програми не обмежується, що змушує деяких клієнтів проковтнути слину, прикидаючи якісь бариші вони могли б отримати.

Справа в тому, що компанії пропонують на вибір клієнту (далі цитата ТОВ СК "Сбербанк страхування життя" в описі продукту "СмартПоліс") - "перевірені стратегії інвестування ризикового фонду, які мають тенденції до зростання в довгостроковій перспективі" (про стратегії ми поговоримо докладніше трохи нижче). І з кожної стратегії іноді вказується дохідність, отримана деякий період у минулому. Зазвичай це приємна для ока цифра, але зверніть увагу на той факт, що прибуток, отриманий у минулому, не гарантує його отримання в майбутньому - ринок буває непередбачуваним і за зростанням може бути круте і тривале падіння.

Співвідношення ДФ та ІФ залежить від терміну дії договору. Чим він довший, тим більше бере участь у інвестиціях, отже є можливість отримання вищого доходу.

У будь-якому випадку ви (або ваші родичі) отримаєте назад суму, що дорівнює як мінімум вашому внеску, або суму, збільшену на прибуток від інвестицій.

Страхова складова поліса

В основі ІСЖ лежать класичні ризики страхування життя – дожити застрахованого до закінчення терміну дії договору та смерть з будь-якої причини. Це базове чи змішане страхування («голе» – на проф. сленгу страховиків).

Якщо застрахований благополучно доживає до кінця зазначеного у договорі терміну, він отримує 100% вкладених коштів плюс дохід від інвестицій – так працює ризик дожити. Те саме відбувається, якщо він іде з життя до того, як договір закінчиться, тільки гроші отримує призначений ним вигодонабувач (або кілька вигодонабувачів) – це вже ризик «смерть застрахованого з будь-якої причини».

Страхова складова здійснює фінансовий захист сім'ї (родичів) застрахованого від його раптового відходу від життя. Вона при підключенні додаткових опцій забезпечує захист застрахованого від тимчасової непрацездатності.

Приклад розрахунку програми інвестиційного страхування життя

Нижче ви можете ознайомитися з прикладом розрахунку ІСЖ (страховий продукт Капітал від компанії ТОВ «ППФ Страхування життя»), взятим з відкритого джерела (https://avdenin.ru/invest/investicionnoe-strakhovanie-zhizni.html).

Клієнт у рамках цього розрахунку застрахувався за основною програмою (змішане страхування) та за додатковою, де враховано додаткові ризики(див. нижче). Гарантовані виплати вказані на першій сторінці, а очікувані (у разі вдалого збігу обставин та отриманого доходу в результаті інвестицій з очікуваною прибутковістю 13,7%) – ви можете побачити на другій сторінці. Там же гарантійний та очікуваний розмір викупної суми.

Цей приклад нам дуже допоможе при подальшому розборі теми.

Як працює ІСЖ із ризиковою складовою?

До чого тут страховка? - Запитайте ви. Так, у багатьох компаній у суто інвестиційному полісі ризику, крім базового, практично немає. Але ніщо не заважає вам купити на додаток страховий захист від нещасного випадку (НС). Зазвичай компанії страхують на випадок смерті та повної постійної втрати працездатності внаслідок НР. Ризикова складова розраховується та оплачується додатково, і згодом не повертається.

Деякі нюанси ІСЖ із ризиковою частиною:

• при підключенні додаткових опцій договір працює у тому числі як програма класичного ризикового страхування (невеликий страховий внесок та суттєва сума страхової виплати при настанні нещасного випадку);
• термін дії страхового захисту від СР дорівнює строку дії договору ІСЖ;
• призначається вигодонабувач на випадок смерті застрахованої особи (необов'язково з числа спадкоємців згідно із законом);
• Вигодонабувач при настанні інвалідності - сам застрахований.

У ряду великих страховиків («ТСК-Лінія життя», «Інгосстрах Життя», «ППФ страхування» та інших) ризикова частина входить до програми за замовчуванням, додаткових внесків не потрібно.

Подивимося на наведений вище приклад: у поліс входить страхування від нещасного випадку зі страховими сумами 1 000 000 рублів за кожним ризиком (смерть від НС і інвалідність в результаті НС).

У разі смерті від СР на 5 році дії договору розрахунок буде таким:

• 1000000 рублів - вкладена сума (внесок);
• 1 000 000 рублів - ліміт відповідальності за ризиком смерть від СР;
• 646 072 рублів – існуючий прибуток від вкладень (див. стовпець «Очікуваний обсяг інвестиційної частини» навпаки 5 року).

Виплата вигодонабувачу: 1 000 000 + 1 000 000 + 646 072 = 2646072 рублів. Договір припиняє свою дію.

Якщо застрахованому встановлюється група інвалідності внаслідок НР (1 або 2 – залежно від умов страхування), він отримує лише страхову суму за ризиком – 1 000 000 рублів. Зароблені на інвестиціях гроші йому не виплачуються, а договір продовжує діяти, аж до його закінчення, коли за ризиком «Дожиття» клієнту буде виплачено гарантовану інвестиційну частину.

Включення додаткових ризиків у поліс однаково добре як для страховика (можливість додатково заробити), так і для страхувальника (всі ризики враховані в одному продукті) та вигодонабувача за договором (збільшена сума виплати за ризиком смерть внаслідок НР).

Інвестиційні стратегії: Куди вкладати гроші?

Куди вкладають ваші гроші?

А тепер розберемося докладніше у тонкощах інвестицій через страхування. Страховики пропонують широкий вибір фінансових інструментів, називаючи їх стратегіями. Найбільш популярними та ефективними вважаються вкладення у наступні активи (або біржові індекси):

• акції компаній США (індекс SP500)
• акції російських компаній (індекс ММВБ);
• високі технології (NASDAQ 100);
• європейське споживання (STOXX 600 Personal & Household);
• золото (дотримання вартості унції).

Страхувальник може сам обрати галузь економіки, куди інвестуватимуться його гроші. Йому можуть бути запропоновані акції (або облігації) компаній нафтогазового, фінансового, споживчого сектору, телекомунікації, електроенергетики або металургії. Наприклад, перспективними вважаються вкладення у фармацевтику та споживчий сектор Європи та США.

Зазвичай компанії за замовчуванням обирають найкращі фінансові інструменти за принципом ризик-прибутковість. Страховик не менший за клієнта зацікавлений у зростанні доходів від інвестицій.

Тут доречно сказати про таке поняття як коефіцієнт участі. Він показує, якою частиною прибутку страховик ділиться із клієнтом. Це може бути 50 – 80% отриманого доходу, а може й 150%. Тому під час укладання договору обов'язково цікавіться цим параметром.

Що таке коефіцієнт участі?

Один із найважливіших параметрів, на які треба звернути увагу – це коефіцієнт участі(КУ). p align="justify"> Коефіцієнт участі показує, яку частину прибутковості від зростання активу (акції, облігацій, і т.д.) клієнт може отримати за підсумками періоду інвестування.

Дохід клієнта можна подати у вигляді наступної формули:

Дохід = КУ * Зростання активу;

КУ зазвичай наводиться у відсотках, яке величина залежить від обраної стратегії інвестування. Якщо КУ = 100%, то при зростанні активу, що використовується в рамках інвестиційної стратегії, клієнт отримає усі 100% прибутковості від зростання. Якщо КУ = 150%, клієнт отримує вже 150% отриманої дохідності від зростання активу.

Значення коефіцієнта участі саме собою мало що означає – його треба розглядати разом зі стратегією інвестування (тобто з тим базовим активом, в який були інвестовані кошти клієнта).

Зазвичай що вище КУ, то нижчий потенціал прибутковості активу, і навпаки значення КУ нижче в активів із високим потенціалом прибутковості. Так у компанії прагнуть вирівняти очікувану прибутковість від стратегій інвестування. Тому не варто «хапатися» за високий КУ – зверніть особливу увагу на актив у рамках стратегії, яку ви вибираєте. Якщо він перспективний (як мінімум, показав хорошу прибутковість у минулому), то є сенс вибрати його нехай навіть із невеликим КУ.

КУ розраховується на момент підключення до певної стратегії та, залежно від стану ринку, різний часможе набувати різних значень.

Довіряй але перевіряй!

Клієнт повинен чітко розуміти, що прибутковість в інвестиціях ніколи не гарантована. Якщо на акції або золото попит підвищується, ви отримуєте прибуток. Якщо активи дешевшають, ваш дохід знижується або його взагалі немає. Для відстеження інвестицій клієнту пропонують відкрити особистий кабінет на сайті страховика, де клієнт може відстежувати фінансові показникиза договором.

Спочатку, вкладаючи гроші в інвестиційне страхування, ви довіряєтеся професійним трейдерам, які перебувають у штаті страхової компанії. Повної прозорості у використанні стратегій у вас не буде, і з цим доведеться змиритися. Однак інформація, яку ви отримуєте через особистий кабінет, дає змогу відстежувати ефективність вкладень за кінцевим результатом за певний період.

Якщо вона нижча за очікувану, інвестиційну стратегію можна змінювати (зміна фонду). Можливість та періодичність її зміни мають бути позначені у договорі.

Також ви можете зафіксувати додатковий інвестиційний дохід (шляхом збільшення розміру гарантійного фонду на величину поточного розміру інвестиційного доходу), отримати виплату отриманого доходу або зробити додатковий внесок.

Уточніть, чи можна розподілити суму, призначену для вкладень, на кілька стратегій. Це дозволить диверсифікувати портфель.

На що звернути увагу при оформленні поліса?

1.Договір ІСЖ можна відкрити терміном від 3 років (у деяких компаніях від 5 років) до 10 років.

2. Внесок вноситься єдиним платежему момент укладання договору або на виплат (за наявності такої можливості).

3. Нижній поріг входження до ИСЖ, зазвичай, щонайменше 30 – 50 тисяч рублів.

4. Вік застрахованого від 18 до 80 років на момент укладання договору страхування.

5. Договір починає діяти з моменту внесення першого (або єдиного) внеску.

6. Якщо умови страховика дозволяють, то програма страхування може бути прив'язана до іноземній валютіпри цьому оплата внеску (страхової премії) та страхової виплати визначається за курсом ЦБ РФ.

Підводне каміння дострокового розірвання договору

Будь-який договір може бути розірваний достроково. Але! В ІСЖ варто вкладати гроші тільки в тому випадку, якщо ви впевнені, що найближчими роками вони вам не знадобляться. Це пов'язано з втратами, які ви зазнаєте при достроковому розірванні. У страхуванні є поняття – викупна сума. Вона застосовна до будь-якого інвестиційного чи накопичувального полісу. Уриваючи договір через рік чи два, ви отримаєте на руки в найкращому випадку 50% того, що вклали. Чим ближче до кінця терміну відбувається розірвання, тим велику сумуВи отримуєте.

Як додаток до договору повинна бути таблиця, що відображає розрахункові очікування від інвестицій і розмір викупної суми. По ній страхувальник бачить, скільки грошей він отримає при достроковому розірванні договору. Приклад розрахунку при розірванні п'ятого року дії десятирічного договору (див. вище):

• внесена сума - 1000000 рублів;
• викупна - 690 000 рублів;
• дохід (очікуваний) - 646 072 рублів.

Очікувана виплата: 690000 + 646072 = 1336072 рублів.

Достроково розривати договір ІСЖ вкрай невигідно- розраховуйте вкладати в нього кошти до останнього дня його дії!

Де придбати поліс ІСЖ?

Страхові компанії працюють у тісній взаємодії з банками. Останні надзвичайно зацікавлені у просуванні ІСЖ. Будучи агентами страховиків, вони одержують винагороду, якою компенсують падіння попиту на деякі свої продукти. І потім гроші, що надійшли за укладеними за допомогою банку договорами, у ньому ж і залишаються.

Численні відгуки тих, хто придбав страховку в банку, свідчать, що менеджери буквально нав'язують ІСЖ, не відкриваючи багатьох деталей та нюансів продукту.

Це стосується як умов договору, так і вибору стратегії інвестицій. Оскільки гроші у страхування вкладаються чималі, не варто піддаватися на вмовляння та одразу укладати договір. Візьміть тайм-аут, познайомтеся ближче з таким складним продуктом на сайті страхової компаній – саме їй, а не банку ви довірите свої гроші. І не соромтеся ставити запитання, якщо вам щось незрозуміло.

Експерти рекомендують укладати договір в офісі страховика, де клієнту можуть дати грамотну консультацію та допоможуть обрати потрібний продукт. Банківські співробітники нерідко у своїх продуктах не розуміються, проте нав'язують такі складні структурні продукти, оперуючи шаблонними фразами в непрофільній для себе галузі.

Що важливо під час укладання договору?

Перш ніж підписувати договір та інвестувати чималі гроші, необхідно вивчити розділ «Винятки зі страхового покриття». У всіх компаній не вважається страховим випадком смерть, що настала внаслідок випадків, перерахованих у Цивільному кодексі РФ (військові дії, народні хвилювання тощо).

Додатково кожна компанія мінімізує свої ризики, доповнюючи перелік винятків смертю, що настала через важкі захворювання, які були у застрахованого на момент укладання договору. У цьому випадку, якщо застрахований виходить із життя до закінчення дії страховки, вигодонабувач отримує лише викупну суму та дохід від інвестицій, якщо він є.

Страховик під час укладання договору страхування вправі проводити оцінку страхових ризиків і може у своїй запросити в клієнта різні інформацію про ньому: інформацію про диспансерному обліку, минулі чи наявні діагнози, інформацію про професії і захоплення тощо. У тому числі може знадобитися проходження медичного огляду.

Якщо буде встановлено, що клієнт повідомив недостовірні або свідомо неправдиві відомості про себе, то це може спричинити визнання договору страхування недійсним – застрахований може втратити інвестиційний дохід або втратити страхову винагороду за дод. ризиків. Тому краще під час укладання договору повідомити все як є – це дозволить консультанту врахувати всі нюанси.

Плюси та мінуси інвестиційного страхування життя

ІСЖ, як і будь-який фінансово-страховий продукт має свої плюси та мінуси. Підіб'ємо деякі підсумки і повідомимо ще ряд цікавих відомостей про подібні контракти, розкривши їх переваги та недоліки.

Плюси

1. Захист капіталуДоговір ІСЖ гарантує повернення 100% страхової суми, навіть якщо обрана клієнтом інвестиційна стратегія виявилася невдалою (через спад на ринку актив показав негативні результати доходності). Це важливий плюс, оскільки подібні гарантіїне надасть вам жодного брокера.

2. Отримання інвестиційного доходу (хоч і не гарантованого) + одночасний страховий захист життя клієнта(Час дії страховки 24 години, територія страхування – весь світ). У разі дожити клієнт отримує свій внесок разом з прибутком, а у разі передчасної смерті вигодонабувачі отримують також суму, рівну внеску + отриманий інвестиційний дохід. Можливість застрахувати додаткові ризики з невеликою доплатою (стосовно внеску) виконують роль ризикового страхування та роблять продукт більш захищеним та вигідним.

3. Страхувальник може призначити одного або кілька вигодонабувачівна власний розсуд, і це необов'язково мають бути члени сім'ї. У разі смерті застрахованого немає потреби чекати 6 місяців, щоб отримати гроші як частину спадщини. Їх виплачує страхова компанія за заявою бенефіціара (вигодонабувача). При цьому спадкоємці згідно із законом (якщо їх немає серед вигодонабувачів) претендувати на ці гроші не зможуть, вона не заперечується навіть у судовому порядку.

4. Поліси страхування життя мають особливий юридичний статус- Вони не є майном. Тому їх не можна відсудити, спрямувати на погашення боргів, поділити подружжя під час розлучення. Усі кошти будуть доступні лише власнику полісу.

5. Податкова вигода.За законом, якщо термін договору 5 років і більше, то страхувальнику покладено податкове відрахування за вкладені у страхування життя гроші - 13% від суми, що не перевищує 120 000 рублів. Максимальна сума відрахування становить 15600 рублів за кожен рік. По суті відрахування вже є хоч невеликим, але гарантованим доходом.

6. Пільгове оподаткування.Якщо отриманий інвестиційний доход не перевищує ставку рефінансування (ключову ставку) ЦП на момент закінчення договору, то прибутковим податкомна доходи фізичних осіб не оподатковується. Якщо дохід буде вищим, то ПДФО доведеться заплатити. У разі відходу страхувальника із життя страхові виплативигодонабувачам не підлягають оподаткуванню ПДФО.

7. Оскільки договір ІСЖ укладається на довгий термін, то можливе погіршення вашого здоров'я у наступні роки дії поліса не вплинуть на вартість страхового внеску(Тут мова йде про додаткові ризикові програми). Якби ви кожний укладали договір ризикового страхування, стан здоров'я могло вплинути на його вартість або в деяких випадках стати причиною відмови.

8. Клієнту не потрібно витрачати час на вивчення азів інвестування та ознайомлення з різними страховими продуктами. З його капіталом працюватимуть фахівці з фондовому ринкута професійні страховики. Він може зробити самостійний вибір інвестиційної стратегії, в руслі якої працюватиме його капітал.

9. Можливість управління та спостереження за програмою в особистому кабінеті страхувальника(Дуже бажано вибирати страховика з такими можливостями). Клієнт може віддалено здійснювати такі операції: зміна фонду (міняти обрану стратегію), фіксація додаткового інвестиційного доходу, виплату додаткового інвестиційного доходу, внесення додаткового внескуі т.д.

Мінуси

1. Незахищеність капіталу у разі банкрутства страховика – капітал у полюсі ІСЖ не страхується агентством страхування вкладів (АСВ). Якщо у компанії-страховика відкликається ліцензія, зобов'язання щодо виплати переходять до страхової компанії-перестраховика, де було перестраховано договори ІСЖ. За відсутності перестрахування збанкрутілий страховик повинен розірвати договори та виплатити страхувальникам отримані за ними внески. Інакше клієнти отримають їх лише у встановленій судом черзі кредиторів.

2. Невигідне дострокове розірвання договору(Втрата коштів);

3. Неможливість використовувати інвестиційне страхування життя як ефективний спосібнакопичення капіталу. Відсутність гарантованої доходності- Мабуть, головний мінус продукту. Ризики за обраною стратегією страховик перекладає клієнта. Однак варто відзначити, що деякі компанії гарантують прописують у полюсах невеликий гарантований дохід.

4. Можливість нарватися на винятки у договорі, через що його можуть визнати недійсним.

5. Підключення до договору додаткових програм щодо ризиковим видамСтрахування може збільшити вартість договору.

6. Кошти, вкладені у програму страхування, будуть з'їдатися рік у рік інфляцієющо може перекрити лише вигода від інвест.доходу. А якщо його немає, то, на жаль.

Кому вигідна програма ІСЖ?

Через відсутність гарантій отримання доходу, програма інвестиційного страхування життя програє класичному банківському депозиту, де ваш дохід буде відомий вже під час оформлення договору вкладу. Щоб мати більше, потрібно отримувати знання та досвід, і вже потім «лізти» в інвестиції (наприклад, отримати через брокера вихід на біржу та купувати акції, облігації чи інші продукти самостійно).

В ІСЖ у вас є можливість без знань поринути у світ інвестицій, хоча вас все одно попросять вибрати стратегію інвестування, тобто напружити сіру речовину трохи доведеться. І при цьому ви не ризикуєте своїми грошима, і в цьому поліс ІСЖ є унікальним. Ви або отримаєте багато, або залишитеся при своїх.

Базовий страховий захист цього продукту, м'яко кажучи, ні про що: який сенс страховки, якщо страхова сума дорівнює вашому внеску, коли можна застрахувати своє життя значно дешевше? Накопичувальне страхування в цьому плані дає набагато вигідніше, коли людина вносить щороку частину від суми договору, а його рідня отримає повну суму, навіть якщо вона передчасно забере життя першого року дії договору.

Але ось додаткові програми з ризикового страхуванняв рамках ІСЖ оформляти досить вигідно через великі страхові виплати внаслідок настання ризиків смерть або інвалідність внаслідок нещасного випадку.

Як показують відгуки клієнтів, інвестиційний дохід за реальними договорами в окремих випадках перевищує 10%, а в основному програє середній ставціза вкладами. Хоча реальні звіти представників страхового бізнесу свідчать про інший розклад.

Тому в більшості випадків доцільніше покласти свої гроші на депозит (не більше 1,4 млн рублів в один банк) і застрахувати себе від ризиків в одній з численних страхових компаній. Крім цього, ви можете використовувати частину своїх коштів для вкладення в ризикові активи і спробувати щастя самостійно, принаймні ви у будь-який момент зможете вивести ваші гроші без будь-яких обмежень, а отриманим доходом вам не доведеться ділитися зі страховою компанією (там, (до речі, люди не безкоштовно працюють).

Але якщо ви захочете скористатися особливим статусом полісів ІСЖ, і, наприклад, легально захистити ваші гроші від конфіскації, арешту або розділу при розлученні, то це ваш варіант.

В цілому ІСЖ може бути цікаво тим, хто має вільні гроші, і кому важливо, щоб вони працювали, але немає досвіду самостійного. інвестиційного аналізу. ІСЖ - саме той інструмент, який робить вкладення безризиковими (клієнт ризикує не отримати дохід), адже внесені гроші в гіршому випадку повністю повернуться їхньому власнику, а в кращому - принесуть цілком відчутний прибуток.

Йдеться про випадок, коли страхова компанія уклала договір страхування життя з фізичною особою, в рамках якої застрахована особа, крім права на отримання страхової виплати під час наступу страхового випадку, набуло права на отримання інвестиційного доходу, що утворюється в результаті інвестування страховиком частини суми, внесеної фізособою як страхова премія, базові активи. За правилами страхування додатковий інвестиційний дохід виплачується у разі настання страхового випадку у складі страхової виплати, а разі дострокового розірвання договору страхування – у складі викупної суми (п. 6-7 ст. 10 Закону РФ від 27 листопада 1992 р. № 4015-I " ").

НК РФ визнає доходом економічний зиску грошовій або натуральній формі, що враховується у разі можливості її оцінки і в тій мірі, в якій таку вигоду можна оцінити, і обумовлену для фізичних осіб відповідно до глави 23 "НК РФ".

Відповідно до страхових виплат при настанні страхового випадку, у тому числі періодичні страхові виплати (ренти, ануїтети) та (або) виплати, пов'язані за участю страхувальника в інвестиційному доході страховика, а також викупні суми, отримані від російської організації, відносяться до доходів від джерел у РФ для цілей обчислення ПДФО.

Чи оподатковуються ПДФО суми страхових внесків, сплачених за договором добровільного страхуванняжиття чи здоров'я працівника за відсутності виплат застрахованим фізичним особам? З правовими позиціями судів з цього питання ознайомтесь у розділі " Податковий кодексРФ" "Енциклопедії судової практики" Інтернет-версії системи ГАРАНТ.
Отримайте на 3 дні безкоштовно!

Одночасно передбачає, що при визначенні податкової базиз ПДФО не враховуються доходи, отримані платником податків за договорами добровільного страхування життя, пов'язані з дожитим застрахованої особи до певного віку чи строку, або у разі настання іншої події. Такі виплати не оподатковуються ПДФО за дотримання таких умов:

• страхові внески за договором добровільного страхування сплачуються платником податків або членами його сім'ї, або близькими родичами відповідно (подружжям, батькам та дітям, у тому числі усиновлювачам та усиновленим, дідусем, бабусею та онуками, повнорідними та неповнорідними братами);
• суми страхових виплат не перевищують сум внесених платником податків страхових внесків, збільшених на суму, розраховану шляхом послідовного підсумовування творів сум страхових внесків, внесених з дня укладання договору страхування до дня закінчення кожного року дії такого договору (включно), та середньорічний Банк, що діяла у відповідний рік .

Фінансисти підкреслюють, що, оскільки звільнення від оподаткування інших виплат, зокрема сум додаткового інвестиційного доходу за договором добровільного страхування життя, НК РФ не передбачено, то ці суми підлягають оподаткуванню в загальновстановленому порядку.

За результатами першого півріччя 2016 року збори зі страхування життя показали значне зростання. p align="justify"> Основним драйвером зростання став сектор банкострахування, але на відміну від минулих років не за рахунок страхування, поставленого при отриманні кредиту, а за рахунок інвестиційного страхування життя (ІСЖ). Багатьма банками такий страховий продукт пропонується як альтернатива вкладам, оскільки за позитивного сценарію може забезпечити значно вищий дохід. Продукт складний для сприйняття, оскільки для його розуміння необхідно не тільки знати основи страхування, але й мати уявлення про інвестиційній сфері. Спробуємо розібратися, що таке інвестиційне страхування життя і на що варто звернути увагу на придбання цієї послуги.

Що таке ІСЖ?

Інвестиційне страхування життя - продукт, що поєднує в собі страхування життя клієнта та фінансовий інструмент, що дозволяє отримати дохід за рахунок інвестування частини внесених коштів у різні фінансові активи, Пропоновані страховиком (облігації або акції різних компаній, що представляють різні сектори економіки, дорогоцінні метали тощо).

Основними страховими ризиками за договором ІСЖ є:

Дожити до закінчення дії договору страхування,

Смерть з будь-якої причини.

Страхова сума за ризиками дожиття та смерті з будь-якої причини становить 100% сплаченого страхового внеску, збільшеного на розмір інвестиційного доходу. Терміни страхування можуть становити від трьох років. Оплата страхового внеску може здійснюватися або одночасно, або протягом терміну страхування рівними платежами (щомісяця, щорічно). Додатково до поліса можуть бути включені інші страхові ризики (смерть внаслідок нещасного випадку, смерть внаслідок ДТП тощо), страхові сумиза якими встановлюються окремо та, як правило, перевищують основну страхову суму.

Страховий внесок, отриманий від клієнта, розбивається на гарантовану частину та інвестиційну. Гарантовану частину страхова компанія інвестує у консервативні фінансові інструменти з фіксованою прибутковістю. Отриманий прибуток допомагає забезпечити гарантовану суму виплати. Інвестиційна частина вкладається у високоприбуткові, але водночас і високоризикові фінансові інструменти, за рахунок яких і передбачається суттєвий інвестиційний дохід.

ІСЖ не є засобом отримання гарантованого прибутку. Якщо обрана інвестиційна стратегія «не спрацювала», клієнт після закінчення терміну страхування отримує лише суму так званого гарантованого доходу, який зазвичай становить не більше 100% від внесених страхових платежів. Класичну страхову ризикову складову також не можна назвати відчутною, оскільки при настанні страхового випадку за стандартними ризиками (наприклад: «смерть з будь-якої причини») відшкодовується страховий внесок з інвестиційним доходом, розрахованим на дату настання страхової події. Тільки за наявності додаткових ризиків (наприклад: «смерть внаслідок нещасного випадку») можна отримати додаткову суму, яка, як правило, також не перевищує 100% внеску.

Переваги і недоліки

До позитивних якостей інвестиційного страхування життя можна віднести наявність податкових пільг: отримання податкового відрахуванняу розмірі 13% від сплаченого страхового внеску та відсутність зобов'язань сплати податків із страхової виплати. Максимальний розмірстрахового внеску, з якого можна отримати податкове відрахування, обмежений і становить 120 тис. рублів, причому застосовується лише для договорів строком від п'яти років, але при отриманні доходу, що перевищує ставку рефінансування, розмір перевищення оподатковується прибутковим податком. Таким чином, максимально відшкодувати можна 15600 рублів.

Порівняно з банківськими депозитамиІСЖ має позитивні юридичними особливостями. З моменту сплати страхової премії до отримання страхової виплати або повернення премії при розірванні договору грошові коштиналежать страховику та не є майном боржника, що перебуває у третіх осіб. Кошти не можуть бути конфісковані, на них не може бути накладений арешт, вони не можуть бути стягнуті по суду, не підлягають поділу між подружжям під час розлучення та не потребують декларування.

Договір може бути укладений на користь будь-якої особи (вигодонабувача), і у разі реалізації ризику «смерть» виплату отримає саме ця особа, а не спадкоємці. При цьому немає необхідності в очікуванні набуття права спадкування.

Наявність гарантованої суми виплати у договорі також є додатковою перевагою, важливою при інвестуванні в ризикові інструменти.

Одним із основних мінусів інвестиційного страхування життя є відсутність можливості дострокового розірвання договору з отриманням усіх сплачених страхових внесків. Оскільки мінімальний термінтаких договорів становить три роки, а здебільшого вони укладаються на п'ять років, це може стати суттєвою проблемою. Але в будь-якому разі не така гостра, як у договорах накопичувального страхування. У разі розірвання договору страхування клієнт може отримати лише викупну суму. Як правило, при сплаті страхового внеску одноразово викупна сума становить 75-90% від розміру внеску. Але в залежності від умов договору, строку страхування, порядку оплати страхових внесків та дати розірвання договору розмір викупної суми може бути значно нижчим або дорівнює нулю.

Інвестиційне страхування життя - це договір страхування, який має певний перелік винятків, за якими не кожен випадок смерті визнається страховим. Як мінімум це стандартні винятки з Цивільного кодексуРФ (випадки, що сталися внаслідок навмисних дій застрахованого, військових дій, цивільних заворушень, і навіть впливу радіації), але перелік винятків то, можливо дуже значно розширено договором.

Необхідно обов'язково ознайомитися з правилами страхування щодо виплати при подіях, що підпадають під цей перелік винятків. Як правило, спадкоємцям застрахованого виплачується викупна сума, але є продукти, що передбачають інші умови.

Істотним недоліком є ​​відсутність гарантійного фонду, який міг би забезпечити виплату клієнту у випадках відкликання ліцензії або банкрутства страхової компанії. Якщо при відкликанні ліцензії страховик не передав портфель або не розірвав договори з поверненням премії (як передбачає закон), отримати відшкодування можна лише включившись до реєстру кредиторів.

Звичайно, найбільш очевидним мінусом цього продукту є відсутність гарантованого доходу. За негативного розвитку стратегії клієнт після закінчення терміну дії договору отримає тільки гарантовану цим договором виплату.

На що звернути увагу

Якщо ви спілкуєтеся про розміщення коштів із представником банку, передусім необхідно зрозуміти, який продукт вам пропонують: останнім часом нерідкі відгуки клієнтів, яким договір ИСЖ було запропоновано як повний аналог депозиту, але з більшою прибутковістю. Якщо ви розумієте різницю і потенційно готові розглянути такий спосіб інвестування, то, окрім вивчення розмірів викупних сум та переліку винятків, важливим моментомє вибір стратегії та можливість її зміни в період дії договору. Саме обрана стратегія у майбутньому має забезпечити дохід.

Стратегії, запропоновані страховиком, часто непрозорі. Страхувальник не може самостійно простежити динаміку руху того чи іншого фонду на ринку: у результаті йому залишається лише вірити показникам, які розкриває страховик. Така позиція має й об'єктивні причини: вдалу стратегію можуть скопіювати конкуренти. У страхувальника по суті залишається два варіанти. Перший - намагатися знайти продукти зі стратегіями, які прив'язані до вартості певних товарів (золото, нафту певної марки) чи фондів, динаміку яких можна відстежити у загальнодоступних джерелах. Другий варіант - довіритися професіоналам у штаті страховика, які працюють над стратегіями, і поставитися до такого вибору як одного з ризиків інвестування.

Одним з ключових показниківпри виборі стратегії так званий коефіцієнт участі. Коефіцієнт показує, яку частку у зростанні обраної стратегії інвестування може претендувати страхувальник. Коефіцієнт може дуже суттєво відрізнятися. При коефіцієнті, що дорівнює 100%, прибутковість страхувальника дорівнює прибутковості, показаній обраним фондом. Важлива відмінність продуктів у різних компаній - відсоток дохідності, помножений на коефіцієнт участі, може застосовуватися як до всього розміру внеску, так і до частини, спрямованої на інвестування. У першому випадку розбивка внеску на гарантовану та ризикову складові для страхувальника є просто інформативною, а у другому – визначальною для розрахунку прибутковості за договором.

Також страхові компанії пропонують своїм клієнтам опцію зміни стратегії в період дії договору або фіксацію заробленого доходу. Як правило, кількість цих операцій обмежена (наприклад, щорічно). Зміна стратегії дозволяє змінити фонд інвестування, якщо обрана стратегія не приносить очікуваного результату, а інший спостерігається краща динаміка. За зміни стратегії коефіцієнт участі встановлюється на дату зміни. Фіксацію інвестиційного доходу доцільно застосовувати, коли поточний інвестиційний дохід обраного фонду досить високий, і ви прогнозуєте зниження рівня доходності.

Краще віддавати переваги страховим програмам тих страховиків, які мають на сайті можливість створення особистого кабінету. По-перше, це дозволить вам контролювати динаміку фонду та своєчасно реагувати на зміни. По-друге, забезпечить можливість внесення змін до договору (збільшення суми, зміна стратегії) без звернення до офісу страховика. Це стало можливим у зв'язку з прийняттям у червні 2016 року закону, який передбачає можливість оформлення договору страхування життя в електронному вигляді. При виборі способу інвестування головне розуміти, що ІСЖ не єаналогом внеску. Це самостійний фінансовий інструмент, що має свої позитивні та негативні сторони. Головне, дотримуватись основного правила - не вкладати всі кошти в один об'єкт інвестування.

Крім вкладення у звичні депозити в банках все частіше пропонуються альтернативні інструменти розміщення коштів - інвестиційне та накопичувальне страхування життя. Щоб кошти, спрямовані в ці програми, спрацювали ефективно, необхідно розібратися у всіх тонкощах таких «страховок», дізнатися про їхні відмінності, зважити плюси та мінуси та оцінити всі можливі ризикивід інвестування.

Визначення

Розберемо, що таке накопичувальне та інвестиційне страхування життя з усіма подробицями.

Програма інвестиційного страхування життя (ІСЖ)- Інвестиції в «страховій оболонці». За рахунок вкладення коштів у прибуткові інструменти (облігації, вклади, опціони та інші) інвестор отримує потенційно високу прибутковість, а наявність страхової складової дозволяє захистити близьких клієнта при настанні обумовлених у полісі ризиків. Поліс, зазвичай, оформляється терміном 3 чи 5 років.

Програми накопичувального страхування життя (НРЖ)дозволяють вкладнику періодично - наприклад, раз на рік, 6 місяців або квартал відкладати комфортні суми на довгострокові цілі (договір може бути укладений на строк від 5 до 20-30 років). За підсумками програми інвестор забирає суму всіх своїх внесків та прибутковість за весь період. Якщо протягом дії поліса стався страховий випадок, то клієнт отримує виплату у розмірі від 100 до 300% суми, яку отримав після закінчення інвестування.

Принцип роботи

Як же працює страхування життя із виплатою додаткового інвестиційного доходу? Кошти, вкладені в договір інвестиційного страхування життя, працюють наступним чином:

1. Сума розбивається на 2 складові – інвестиційна частина та гарантований фонд.
2. Гарантований фонд (80–90% внеску) страхова компанія вкладає у консервативні інструменти (депозити та облігації). За період дії програми ця частина «доростає» до початкової суми, забезпечуючи тим самим повернення внеску в повному обсязі.
3. Інвестиційну складову програми розміщують у високоприбуткові активи (як правило, опціони та ф'ючерси) згідно з обраним клієнтом напрямом. Саме за рахунок цієї частини і забезпечується потенційно висока дохідність вкладень.

Поліс інвестиційного страхування життя несе у собі захист здоров'я та життя інвестора. Передбачено дві страхові події:

• дожиття до закінчення дії договору - клієнт отримує 100% вкладеної суми та інвестиційний дохід:
• смерть з будь-якої причини - у цьому випадку всю вкладену суму з прибутковістю отримує вигодонабувач (особа, зазначена вкладником у полісі як одержувач коштів на випадок відходу з життя) або спадкоємці за законом.

Важливо звернути увагу:

1. Навіть при відході застрахованого з життя вигодонабувачі або спадкоємці одержують рівно внесену суму з прибутковістю, без додаткової страхової виплати.
2. Допускається включення до договору пункту про виплату страхової компенсації за, наприклад, нещасного випадку. За таку послугу стягується додаткова комісія, яка за ненастання обумовленої події не повертається.
3. Вигодонабувачів у полісі може бути кілька, їх перелік та склад протягом терміну дії поліса допускається змінювати без обмежень.

Істотним моментом у програмах ІСЖ є поняття «коефіцієнта участі». Це показник, який показує, яку частку зростання обраного напрями інвестування отримає клієнт. Чим більше значення коефіцієнта, тим доходніше вкладення програму. Під час укладання поліса необхідно уточнити, чи застосовується коефіцієнт участі до всієї внесеної суми чи лише інвестиційної частини.

Як працює накопичувальне страхування життя

Зрозумівши, що таке накопичувальне страхування життя, слід розібратися з принципами його роботи.

Основна мета укладання договору накопичувального страхування життя над прибутковості програми, а накопиченні і захисту близьких вкладника у довгостроковій перспективі. Кошти клієнта страхова компанія інвестує у класичні депозити, тому щороку можна розраховувати не більше ніж на 4–6% приросту.

Оформляючи поліс накопичувального страхування життя, клієнт визначає термін програми, комфортну суму та періодичність внесків. У «базовому» НСЖ, як правило, страховими ризиками визнаються:

• відхід із життя з будь-якої причини;
• смерть внаслідок ДТП;
• відхід із життя після нещасного випадку;
• встановлення інвалідності (залежно від умов страхової можливі обмеження щодо груп).

За бажанням інвестора можна включити до полісу за додаткову плату додаткові ризики (травми, хвороби та інших).

Накопичувальне страхування життя дітей

Існують різні видинакопичувального страхування, одним із яких є страхування дітей:

основна його мета - накопичення капіталу на момент повноліття дитини;

головна перевага програми - кошти цільові, а значить ніхто, крім самої дитини не зможе ними скористатися;

можливе включення додаткового захисту у разі тілесних ушкоджень чи інвалідності.

Перед тим, як погодитися на оформлення ІСЖ, необхідно дізнатися про його нюанси та особливості.

Розірвання договору раніше строку

Якщо інвестор вирішить забрати розміщену суму до закінчення дії програми, то страхова компанія поверне лише викупну суму – заздалегідь прописане у договорі значення.

Щороку викупна сума різна. Наприклад, оформляючи договір на 3 роки на 250 тис. нар. і закриваючи його, інвестор отримає (цифри зразкові, у кожної страхової свої умови):

• 1 рік – 210 тис. р.;
• 2 рік – 225 тис. р.;
• 3 рік – 235 тис. н.

Інвестиційний дохід, зароблений за цей час, буде виплачено у повному обсязі.

Прибутковість програми

Залежно від обраної стратегії ІСЖ може забезпечувати клієнту потенційний дохіддо 25% річних. Гарантувати здійснення прогнозів страхова неспроможна, як і казати, що історична прибутковість є чітким показником майбутньої.

Єдине, що обумовлено в договорі – після закінчення терміну програми інвестор забирає суму внеску повністю, можливості «піти в мінус» немає.

Податковий вирахування та пільги

Законодавчо передбачено повернення податку із суми, розміщеної в ІСЖ. При цьому слід врахувати:

• повертається 13%, але не більше фактично сплаченого вкладником податкового зборуза звітній рік;
• можливість поширюється лише на 5-ти літні поліси;
• клієнт повинен мати можливість надати довідку 2-ПДФО;
• обмежена максимальна сума, з якої можна отримати повернення – 120 тис. р.;
• при розірванні договору до закінчення терміну отримане відрахування необхідно буде повернути.

Оподатковується та отриманий дохід. Інвестору потрібно буде сплатити 13% від суми перевищення фактично отриманого «прибутку» над ставкою рефінансування. Страхова, як правило, виступає податковим агентом- Клієнт отримує на руки «чистий» дохід.

Особливості інвестиційного страхування

Договір накопичувального страхування життя теж має свої особливості, які необхідно врахувати перед оформленням паперів.

Дострокове розірвання

Як і по ІСЖ, «накопичувальних» програм передбачені викупні суми при розірванні раніше строку. При цьому у багатьох страхових компаніях за бажання закрити договір у перші 1–3 роки внески клієнту не повертаються, а надалі буде повернуто близько 10–40%.

Розуміючи довгостроковість вкладення, страхова може піти клієнту на поступки та скоротити розмір внеску.

Податкові відрахування

Довгострокове накопичувальне страхування життя підпадає під закон про податкові пільги. Умови повернення такі самі, як і з ІСЖ, за винятком того, що повернення можна отримувати щорічно, а не одноразово.

У разі розірвання договору соціальні відрахуванняпідлягають поверненню до бюджету.

Ризикове та накопичувальне страхування - загальні обмеження

Відповідно до полісних умов, на страхування не приймаються певні категорії вкладників, наприклад:

• люди з інвалідністю;
• особи з хронічними захворюваннями;
• перебувають на обліку в диспансері.

Повний перелік винятків у кожній страховій компанії може відрізнятись.

Існують і ситуації, які не будуть визнані страховими випадками, наприклад:

• смерть внаслідок самогубства;
• відхід із життя внаслідок керування автомобілем у стані сп'яніння;
• заподіяння шкоди внаслідок воєнних дій.

Важливо, що якщо договір був укладений з клієнтом, який мав захворювання або обмеження, що потрапляє під виняток, то такий договір буде недійсним. При настанні страхової події (на розсуд страхової) буде виплачено або викупну суму, або повернено внесок інвестора без урахування заробленої доходності.

Які страхові компанії вважаються надійними

Існує ризик, який слід враховувати вибираючи види страхування, що обговорюються - розміщені кошти не потрапляють під закон про страхування вкладів.

Це означає, що вибираючи страхову компаніюнеобхідно якісно оцінити її фінансову стійкість.

Як варіант можна орієнтуватися на думку оціночних агентств, наприклад «Експерт РА» (акредитовано Міністерством Фінансів).

Кожній страховій компанії агентством присвоюється рейтинг, який говорить про фактичну та прогнозовану надійність організації. Так стабільні компанії оцінюються рейтингом ААА.

Крім рейтингу, необхідно звернути увагу на перестраховиків - компаній, які несуть відповідальність за зобов'язаннями при відкликанні ліцензії або банкрутстві. Бажано вибирати організації, які мають іноземних перестраховиків з високим рейтингомнадійності за даними світових оцінювачів

Важливо!Зауважте, що сьогодні добровільне накопичувальне або інвестиційне страхування часто пропонується в банках. Але кредитна організаціяє лише партнером, який працює зі страховою за агентську винагороду. Надійність банку впливає стабільність страхової компанії, продукти якої він пропонує.

Плюси та мінуси страхових програм

Плюси ІСЖ:

• потенційно високий прибуток;
• пільгове оподаткування"прибутки";
• можливість податкового відрахування;
• юридична захищеність - весь термін дії договору гроші цільові, а отже не підлягають конфіскації чи поділу;
• можливість вказати вигодонабувача, якому не потрібно буде чекати 6 місяців, щоб розпочати успадкування коштів (виплати, як правило, здійснюються протягом 2–4 тижнів);
• за договором не можна «піти в мінус» - навіть якщо не буде прибутку, клієнт забере вкладену суму.

Мінуси ІСЖ:

• головне побоювання інвестора – можливість неотримання доходу через неефективну стратегію управління;
• не можна розірвати договір раніше за термін без втрат;
• кошти не підпадають під закон про страхування;
• існують обмеження щодо оформлення поліса для деяких категорій клієнтів.

Переваги програм з накопиченням:

• можливість щорічного податкового відрахування;
• за підсумком програми всі внесені коштибудуть повернуті клієнту;
• наявність мінімальної прибутковості при повному страховому захисті;
• досягнення глобальної мети (освіта дітей, покупка нерухомості та інше) комфортними сумами;
• можливість вказати вигодонабувача;
• юридичний захист коштів.

Мінуси НСЖ:

• обов'язок вносити внески з обумовленою періодичністю;
• поліс не можна розірвати без втрат раніше за термін;
• кошти не застраховані АСВ.

Проблеми та перспективи розвитку ІСЖ та НСЖ у 2017 році

Приймаючи остаточне рішення про те, чи потрібна інвестиційна або накопичувальна страховкаслід прислухатися до думки експертів.

Перспективи розвитку накопичувального страхування життя досить позитивні – все більше клієнтів цікавиться фінансовим плануванняму комплексі із захистом сім'ї. Податкові пільгилише сприяють підвищенню попиту НСЖ.

Інакше справи з програмами ІСЖ. Згідно з прогнозом АКРА (Аналітичного кредитного рейтингового агентства), у найближчі 2–3 роки може настати розчарування в інвестиційних результатах таких полісів.

Зазначається, що щодо ситуації на сьогоднішній день ринок інвестиційного страхування перебуває у позитивній ситуації. Якщо страховим компаніям вдасться утримати темпи зростання, що діють, то в 2017–2021 роках ринок зросте на 20–30%. Це означає, що на 2018 рік прогнозується 329 млрд рублів страхових премій, а в 2019 – вже понад 400 млрд. Для порівняння, у 2015 році в полісах ІСЖ було розміщено 130 млн рублів, а у 2016 – вже 216 млрд.

Корисні відео

Розлучення 21 століття? чи Реальний дохід?